MU вчера вечером отчитался, результат ошеломляющий.

Выручка Q3 41,46 млрд (рынок ожидал 35,84 млрд), скорректированная EPS 25,11 (ожидалось 20,78), валовая маржа 84,9%.
Прогноз на Q4 ещё жёстче — выручка 50 млрд ±1 млрд, валовая маржа ~86%, EPS $31.
После закрытия рынка взлетела на 15%, теперь стабилизировалась около +5%.
Самое важное — 16 долгосрочных контрактов на 3-5 лет с фиксацией объёмов и финансовыми обязательствами на $22 млрд.
CEO сказал: «Полжизни вложил в эти контракты» — это означает, что логика рыночной капитализации MU в $1,28 трлн переключилась с «циклической акции» на «AI-инфраструктуру», история полностью изменилась.
Но сегодня перед открытием рынка есть ещё один тест: днём PCE.
Рынок ожидает, что базовый PCE в мае составит 3,4% годовых, самый высокий показатель с 2023 года.
Точечный график ФРС за июнь склоняется к ястребиному, и сегодня вечером эти данные определят, кто будет смеяться последним — быки или медведи.
‍#MU #财报季 #PCE