Я долго смотрел на ту 12% нисходящую свечу Hynix.

Я не покупал Hynix.
Я взял $DRAM и $MRVL, сегодня вечером при открытии они, скорее всего, пойдут вместе.
Вчера в Корее во время торгов дважды был прерван торг, KOSPI закрылся падением почти на 10%, Samsung и Hynix оба упали ниже 12%.
$MU сейчас около 1107, превысил, в этом году вырос почти в три раза.
Опционы на этот отчет по скрытой волатильности — 17%.
При открытии завтра одностороннее движение на 17% считается нормальным.
Не то чтобы я много понимал в Micron.
Я просто очень хорошо знаю такую игру — ставить на один катализатор.
Самый худший случай был, когда я за две недели до этого полностью закрыл позицию, тщательно изучил данные, поверил в них.
Когда вышел отчет, цифры превзошли ожидания, и цена упала на 15%.
Тогда я понял, что после того, как все хорошие новости заложены в цену, соответствие ожиданиям — это уже негатив.
Micron сейчас в такой ситуации.
Производство полностью распродано, технологии впереди, спрос на AI не спит, история достигла вершины.
Чем больше рассказываешь, тем меньше остается сверх ожиданий.
EPS в прошлом году — 1.91, в этом квартале — почти 20 долларов, доходы ожидаются с ростом на 282%.
Все эти рынки это знают.
Настоящая загадка — как руководство скажет о следующем квартале.
Если говорить, что ситуация напряженная и продержится до 2026 года и дальше, — это пробел.
Цены по контрактам на HBM, DRAM, NAND еще растут или нет — тоже важно знать.
Если не растут, история переходит от повышения цен к увеличению объема.
Самое глупое, что я делал перед отчетом — после просмотра кучи превью думал, что все понял, и в последний час влетел.
17% — это число, которое рынок показывает тебе, что он сам не уверен.
Почему ты считаешь, что ты уверен?
Две корейские свечи с прерыванием торгов уже подготовили сценарий для Micron.
$DRAM я еще держу.
Сегодня вечером ничего не делаю.
Кроме того, $SPCX уже упала до цены первого дня открытия, я взял небольшую позицию, чтобы дождаться IPO и установить долгосрочную позицию.
Купил — и больше не трогаю.