Думал о том, как самые крупные рыночные движения часто исходят от компаний, которые вовремя реализуют инновации. Оглядываясь на 2024 год, были некоторые прорывные акции, которые действительно воспользовались волной ИИ, и стоит снова рассмотреть, что именно произошло.

Microsoft была одним из самых очевидных вариантов. Когда они запустили CoPilot, многие аналитики считали, что это может стать моментом iPhone для корпоративного программного обеспечения. Идея была хороша — AI-ассистент, упрощающий кодирование и выполняющий различные IT-задачи. Piper Sandler прогнозировал, что ИИ может приносить им по 10 миллиардов долларов в год в течение нескольких лет. Оказалось, что они были недалеко от истины. Если вы вовремя заметили MSFT в начале этого цикла ИИ, это определенно была одна из тех прорывных акций, которые резко выросли.

Партнерство GitLab с Google было еще одним интересным аспектом. Они запустили функции с поддержкой ИИ, построенные на Google Cloud, и тот факт, что Alphabet продолжала покупать акции, показывал серьезную уверенность. Когда мега-крупная компания, такая как Google, начинает накапливать акции меньшего игрока, это обычно что-то значит. GTLB имела потенциал стать прорывной акцией, если бы рост внедрения продолжился, и некоторое время это выглядело многообещающе.

Затем есть Intel. Они позиционировали себя в области локализованного ИИ — Edge AI, как они его называют. Вся идея заключалась в том, что вместо зависимости от удаленных дата-центров устройства могут запускать ИИ локально, делая все быстрее и безопаснее. Их чипы Xeon пользовались огромным спросом на ИИ, а эти чипы Gaudi для обучения продавались с полным запасом. Генеральный директор упомянул, что заказы на Gaudi удвоились всего за 90 дней. Это были те прорывные акции, которые строились на реальном инфраструктурном спросе, а не на хайпе.

Глядя на 2026 год, компании, которые действительно реализовали свои дорожные карты по ИИ, принесли доходы. Урок всегда один — ищите прорывные акции, где инновации реальны, а спрос структурирован, а не спекулятивен. Именно там происходят настоящие движения.