Биткоин-майнер IREN завершает размещение конвертируемых облигаций на сумму 3 миллиарда долларов для поддержки трансформации ИИ

Вкратце

• IREN Limited завершила размещение конвертируемых старших облигаций на сумму 3 миллиарда долларов для финансирования расширения инфраструктуры ИИ.
• Чистые поступления составили 2,96 миллиарда долларов, из которых 201,3 миллиона долларов были направлены на capped call транзакции.
• Размещение последовало за крупными сделками с Nvidia и Microsoft по облачным услугам ИИ.

Компания по майнингу биткоинов IREN Limited заявила в четверг, что завершила размещение конвертируемых старших облигаций на сумму 3 миллиарда долларов, обеспечив капитал для ускорения трансформации с майнинга криптовалют на услуги инфраструктуры ИИ. Конвертируемые облигации имеют годовую купонную ставку 1% и погашаются в 2033 году, с премией за конвертацию в 32,5% выше цены акций IREN. Облигации продавались приватно квалифицированным институциональным инвесторам по правилу 144A, что принесло чистые поступления в размере 2,96 миллиарда долларов после сборов и расходов. Компания направила 201,3 миллиона долларов из полученных средств на финансирование capped call транзакций с ценой cap в 110,30 долларов за акцию — что представляет собой премию в 100% по сравнению с ценой акции в 55,15 долларов, зафиксированной 11 мая. Структура capped call предназначена для снижения потенциальной размывки от конвертации облигаций, одновременно предоставляя участникам возможность участия в росте стоимости акций.

Привлечение капитала последовало за быстрым рядом соглашений в области ИИ, которые изменили бизнес-модель IREN. В ноябре 2025 года компания подписала соглашение о хостинге облака ИИ на сумму 9,7 миллиарда долларов с Microsoft. Затем в начале мая было заключено соглашение с Nvidia о развертывании до 5 гигаватт мощности дата-центров для ИИ по всему миру.  Соглашение с Nvidia включает контракт на облачные услуги ИИ на 3,4 миллиарда долларов на пять лет для воздушно-охлаждаемых GPU Blackwell, а также пятилетний варрант на покупку до 30 миллионов акций IREN по цене 70 долларов за акцию. Вскоре после объявления о партнерстве с Nvidia, IREN завершила покупку за 625 миллионов долларов полностью за акции компании Mirantis, предоставляющей программные услуги. Акции IREN снизились более чем на 8% в течение пятницы на фоне общего падения криптовалютных акций, недавно торгуясь по цене 53,55 доллара. За последний месяц акции выросли более чем на 9%, а за последние шесть месяцев — на 15%, согласно данным Yahoo Finance.

Крупные компании по майнингу биткоинов в целом активно поддерживают растущий спрос на вычислительные ресурсы для ИИ, многие заключают сделки на миллиарды долларов — и некоторые, такие как Keel Infrastructure (ранее Bitfarms), полностью закрыли свои майнинговые бизнесы в пользу обслуживания потребностей в ИИ и высокопроизводительных вычислениях (HPC). В конце апреля аналитики инвестиционного банка Bernstein заявили, что ожидают полного выхода IREN из майнинга биткоинов к 2030 году, постепенно сокращая свою майнинговую деятельность в ближайшие годы и перепрофилируя оборудование для целей ИИ и HPC.