Уверенно положительно смотрим на NVIDIA, ключевая логика:

Восстановление доли рынка: После снижения доли экспорта в Китай до 0%, разблокировка H200 открыла для NVIDIA окно для возвращения в Китай. Первоначально одобренные 10 ключевых компаний (по 75 000 штук квот на каждую), могут помочь NVIDIA в борьбе за локальный рынок с Huawei (экосистема 昇腾), которая занимает 60% доли.
Прибыль «не учтена» в цене (Not Priced In): Текущая модель оценки на Уолл-стрит и руководство NVIDIA по прогнозу доходов за первый квартал 2027 финансового года в 78 миллиардов долларов полностью исключают доходы, полученные в Китае. Это означает, что все соответствующие поставки в Китай — абсолютный чистый прирост к текущей финансовой отчетности.
Ожидаемые первые поставки: Предполагается, что начальные заказы, отправленные в Китай, напрямую потребят от 5 000 до 10 000 чип-модулей (эквивалентно 40 000–80 000 отдельным чипам H200). Эти действия могут в очень короткие сроки преобразовать запасы в прямой доход примерно в 1,28–2,56 миллиарда долларов.
Целевая цена: Средний консенсус Уолл-стрит — 270 долларов, текущая потенциальная прибыль — 14%
$NVDA ‌#Gate广场五月交易分享