Познакомьтесь с ИИ-акциями, которые опередят Nvidia в 2026 году. Возможно, это только начало

Когда речь заходит о буме искусственного интеллекта (ИИ), Nvidia (NVDA +2.33%) — это акция, по которой измеряют все остальные. Компания поставляет полупроводники, которые позволили добиться последних успехов в области ИИ, и она стала одним из неоспоримых бенефициаров революции ИИ. Несмотря на опасения по поводу растущей конкуренции, неопределенности в отношении будущего внедрения ИИ и экономической и геополитической нестабильности, акции Nvidia выросли на 21% в 2026 году (по состоянию на закрытие рынка в среду), опередив как S&P 500, так и Nasdaq Composite, которые выросли на 9% и 14% соответственно.

Однако одна акция, связанная с ИИ, обгоняет Nvidia. Платформа наблюдения и безопасности на базе ИИ Datadog (DDOG +2.69%) выросла как феникс из пепла, поднявшись на 51% в 2026 году, что более чем вдвое превышает рост Nvidia.

Давайте посмотрим, что стоит за недавним скачком и почему может быть еще больше роста.

Источник изображения: Getty Images.

Наступила перемена

Прошлый год был сложным для инвесторов Datadog. Одной из главных проблем, давивших на акции, была боязнь, что достижения в области ИИ сделают устаревшими традиционные компании по предоставлению программного обеспечения как услуги (SaaS). Это сопровождалось замедлением роста в течение последних нескольких лет, что, казалось, подтверждало худшие опасения инвесторов. Но всё это, казалось, изменилось на заре 2026 года.

В первом квартале Datadog показала выручку, выросшую на 32% по сравнению с прошлым годом, до 1 миллиарда долларов. Это был первый квартал, когда компания достигла отметки в 1 миллиард долларов, и самый быстрый темп роста за три года. Скорректированная прибыль на акцию (EPS) выросла на 30% до 0,60 доллара.

Для сравнения, консенсус-прогноз аналитиков предполагал выручку в 932 миллиона долларов и скорректированную EPS в 0,51 доллара, так что Datadog преодолела оба порога с большим запасом.

Основным драйвером результатов стал устойчивый рост среди самых прибыльных клиентов Datadog, у которых годовая повторяющаяся выручка (ARR) составила 100 000 долларов и более, увеличившись до 4 550, что на 21% больше.

Расширить

NASDAQ: DDOG

Datadog

Сегодняшнее изменение

(2.69%) $5.38

Текущая цена

$205.32

Основные показатели данных

Рыночная капитализация

$73B

Диапазон за день

$195.51 - $205.35

52-недельный диапазон

$98.01 - $205.44

Объем торгов

150K

Средний объем

5.5M

Валовая маржа

79.86%

Генерация наличных средств также была сильной: операционный денежный поток составил 335 миллионов долларов, свободный денежный поток — 289 миллионов долларов, что выросло на 23% и 18% соответственно.

Одним из крупнейших событий квартала стало запуск мониторинга GPU. Бизнесы активно внедряют ИИ, но опасения по поводу окупаемости инвестиций (ROI) остаются. Datadog помогает компаниям оптимизировать расходы и производительность при масштабировании своих проектов ИИ, контролируя состояние, стоимость и эффективность своих GPU. Клиенты также получают преимущества в виде более быстрого устранения неполадок и значительной экономии средств на своих инвестициях в ИИ, что во многих случаях весьма существенно.

Неудивительно, что Datadog заключила несколько крупных сделок, ориентированных на ИИ, включая многочисленные сделки на шесть, семь и восемь цифр в годовом исчислении. Некоторые из них были особенно заметными, поскольку «две из крупнейших технологических компаний мира … создают и обучают самые передовые модели ИИ в мире». Используя инструменты Datadog, они смогли «ускорить темпы инноваций в своих гипермасштабных тренировочных нагрузках ИИ», по словам руководства.

После своего впечатляющего финансового отчета Datadog повысила свой прогноз на весь год. Теперь компания ориентируется на выручку в 4,32 миллиарда долларов и скорректированную EPS в 2,40 доллара в среднем диапазоне прогноза. Это значительный рост по сравнению с предыдущими ожиданиями, которые предполагали выручку в 4,08 миллиарда долларов и EPS в 2,12 доллара.

Расширить

NASDAQ: NVDA

Nvidia

Сегодняшнее изменение

(2.33%) $5.14

Текущая цена

$225.92

Основные показатели данных

Рыночная капитализация

$5.5Т

Диапазон за день

$221.56 - $227.84

52-недельный диапазон

$129.16 - $227.84

Объем торгов

5.2M

Средний объем

170M

Валовая маржа

71.07%

Дивидендная доходность

0.02%

Не сравнивать напрямую

Честно говоря, это явно не сравнение «яблоко с яблоком». Впервые Datadog показала квартальную выручку в 1 миллиард долларов, тогда как Nvidia за это же время зарабатывает такую сумму за пару дней. Более того, прогноз Nvidia предполагает рост выручки на 77%, что значительно превосходит прогноз Datadog в 30%. Однако это подчеркивает важный момент. По мере того как внедрение ИИ становится все более распространенным, инвесторы следуют за этим трендом, ищут новых победителей в области ИИ. Те, у кого хорошие перспективы, получают заслуженное вознаграждение.

Похоже, что Datadog разгадала секрет помощи клиентам присоединиться к революции ИИ и получить больший ROI. В результате компания развеяла миф о том, что ее услуги могут быть разрушены ИИ.

Уолл-стрит полностью поддерживает. В мае 92% аналитиков, высказавших мнение о Datadog, оценивают акции как покупку или сильную покупку, и никто не рекомендует продавать. Более того, после впечатляющего квартала аналитики поспешили обновить целевые цены, поскольку акции продолжают расти. Уже сейчас Datadog приближается к средней целевой цене в 220 долларов, что дает потенциальный рост примерно на 7% (на момент написания).

Акция — покупать?

Это подводит нас к классическому вопросу инвестирования: стоит ли покупать акции Datadog? После впечатляющего квартала инвесторы вновь обратили внимание на акции Datadog, которые за последний месяц выросли на 95% (на момент написания). Этот скачок цены привел к соответствующему росту оценки компании. При цене в 72 раза выше ожидаемой прибыли за следующий год, Datadog «продается» с премией.

Инвесторы, ориентированные на ценность, наверняка возразят против такой высокой мультипликации, в то время как инвесторы, ищущие рост, могут быть готовы. Для тех, кто все еще заинтересован, разумно купить небольшую позицию в рамках сбалансированного портфеля и искать возможности для добавления по более выгодным ценам со временем.

Как долгосрочный держатель Datadog, я буду следить за тем, продолжит ли компания ускорять рост.