В последнее время я изучаю сектор промышленного производства, и здесь действительно накапливается интересный импульс. Акции в этой области привлекают мое внимание по нескольким причинам.

Итак, что происходит — компании в сфере общего промышленного производства активно внедряют инновации и цифровизацию. Мы говорим о фирмах, производящих насосы, клапаны, подшипники, компоненты для контроля потока и обслуживающих конечные рынки, такие как нефть и газ, горнодобывающая промышленность, аэрокосмическая отрасль и пищевая промышленность. Основное изменение — эти акции становятся умнее в том, как они работают. Они вкладывают значительные средства в разработку продуктов, обновляют свои технологические стеки, и, честно говоря, те, кто стратегически занимается слияниями и поглощениями, лучше позиционируются для будущих событий.

Также происходит процесс консолидации. Акции производителей, расширяющихся за счет приобретений, диверсифицируют свои риски, охватывая несколько конечных рынков вместо того, чтобы полагаться только на один сектор. Это просто разумное распределение капитала.

Теперь я не буду скрывать — сектор промышленного производства столкнулся с некоторыми трудностями. Данные ISM показывали сокращение в течение нескольких месяцев, но вот что важно: рейтинг отрасли занимает 46-е место из 245 секторов, что ставит его в топ-19%. Это действительно хорошая позиция.

Глядя на оценки стоимости, эти акции торгуются примерно по 21X ожидаемого P/E, что разумно по сравнению с более широким рынком, где показатель составляет 23,24X. За последний год группа принесла 6,4%, тогда как индекс S&P 500 — 18,8%, так что есть потенциал для догоняющего роста.

Акции, за которыми стоит следить: Oshkosh имеет сильные драйверы благодаря новым поколениям транспортных средств и военному спросу. Flowserve показывает стабильный послепродажный спрос в Северной Америке, на Ближнем Востоке и в Африке. Helios выигрывает от спроса на здоровье и благополучие, а также продуктов быстросъемных соединений. Crane хорошо позиционирована в аэрокосмической отрасли с увеличением производства коммерческих самолетов.

Все четыре эти акции промышленного сектора недавно пересмотрели свои прогнозы прибыли на 2025 год вверх, что обычно является положительным сигналом. Если вы рассматриваете акции промышленного производства для диверсификации портфеля, эти имена, похоже, имеют хорошие фундаментальные показатели, поддерживающие их сейчас. Стоит держать их в поле зрения, если вы играете на цикле промышленного оборудования.