Что такое регулярные инвестиции в акции? Какие у них преимущества и недостатки?

Многие инвесторы сталкиваются с такой проблемой: они хотят купить акции на низком уровне цен и продать их на высоком, но часто из-за страха, что цены продолжат падать, не решаются войти в рынок, в итоге покупают только после того, как акции значительно вырастут в цене, и могут снова панически продать из-за последующего падения. В условиях такой проблемы с выбором времени входа в рынок, регулярные инвестиции в акции становятся относительно простым и эффективным методом.

Концепция регулярных инвестиций в акции

Хранение акций похоже на хранение денег, это процесс «сохранения» купленных акций для долгосрочного владения. Регулярное накопление акций означает, что в течение определенного периода времени, независимо от изменений цен на акции, вы вкладываете одинаковую сумму в целевые акции в фиксированные моменты времени.

В качестве примера возьмем ETF S&P 500 (SPY) за 2020 год. Предположим, что мы инвестируем 2000 долларов 5-го числа каждого месяца. Через год мы «сохраним» около 75 акций, средняя цена покупки составит 322,57 доллара. Если продать их в январе 2021 года за 371,33 доллара, годовая доходность составит 15,1%, а если добавить дивидендный доход, то она будет еще выше.

В отличие от разового вложения капитала, регулярные инвестиции в акции позволяют инвесторам усреднять стоимость в условиях рыночной волатильности и снижать риски.

Преимущества регулярного накопления акций

1. Дружественный к новичкам, экономит время и силы Для начинающих инвесторов этот способ прост и эффективен. Найти ценные акции относительно легко, но определить лучшее время для покупки требует богатого опыта. Регулярные инвестиции в акции требуют лишь внесения фиксированной суммы в установленное время, не нужно чрезмерно задумываться о точке входа.

2. Снижение психологического давления Даже профессиональным инвесторам сложно точно поймать моменты для покупки и продажи. С помощью стратегии накопления акций, независимо от состояния рынка, можно соблюдать торговую дисциплину, игнорировать краткосрочный шум рынка и, таким образом, получать более стабильную долгосрочную доходность.

Недостатки регулярного инвестирования в акции

1. Высокие требования к выбору акций Хранение акций не является «безмозглой» инвестицией, у него есть скрытое условие: выбранные акции могут колебаться в краткосрочной перспективе, но долгосрочный тренд должен быть восходящим. Если не изучать фундаментальные показатели компании и отраслевые тренды, неверный выбор акций может привести к тому, что «чем больше покупаешь, тем больше теряешь».

2. Высокие交易成本 Частые покупки акций означают необходимость уплаты больших торговых сборов, что может снизить инвестиционную доходность.

Как выбрать ценные бумаги для регулярных инвестиций?

1. Пассивный инвестиционный фонд Выбор фонда, состоящего из корзины акций, может снизить волатильность отдельных акций и дать больше шансов на получение долгосрочной восходящей тенденции. В долгосрочной перспективе доходность пассивных фондов, как правило, выше, чем у активных фондов.

2. Акции с высокой доходностью Даже если компания не растет быстро, при условии, что цена акций не падает, акции с высокой доходностью могут обеспечить неплохую доходность.

3. Лидирующие компании в отраслях с хорошими перспективами Отраслевые тенденции будут влиять на динамику акций компаний в отрасли. Выбор ведущих компаний в оптимистично настроенных отраслях с большей вероятностью приведет к нахождению инвестиционных объектов с долгосрочным стабильным ростом.

Когда я сам пытался регулярно инвестировать в акции, я обнаружил, что самым большим вызовом является не способ операций, а настойчивость и корректировка мышления. Когда рынок сильно падает, продолжать инвестировать по плану действительно требует огромной смелости. Однако, если оглянуться назад, именно эти акции, купленные в панике, принесли наибольшую прибыль.

Для малых инвесторов регулярные взносы в акции действительно являются неплохим выбором, но при условии, что вы выберете правильные активы, иначе даже самая хорошая стратегия не сможет спасти плохие инвестиции.