Что такое индекс товарного канала (CCI)?

Технический анализ является важным методом для инвестирования на рынке. После освоения основных знаний о японских свечах и скользящих средних нужны некоторые индикаторы, чтобы помочь нам оценить тенденции на рынке и движения цен. Индекс товарного канала (CCI) высоко ценится среди инвесторов за свою простоту, удобство использования и высокую чувствительность.

ВведениеИндекс товарного канала (CCI), также известный как индикатор тренда, является одним из наиболее часто используемых технических индикаторов для измерения того, превысили ли рыночные цены нормальный диапазон распределения. Это уникальный индикатор среди индикаторов перекупленности/перепроданности, основанный на статистических принципах и представленный американским техническим аналитиком фондового рынка Дональдом Ламбертом в 1980-х годах. CCI подчеркивает важность среднего абсолютного отклонения в техническом анализе и широко используется в различных торговых активах.

В отличие от других индикаторов перекупленности/перепроданности, таких как KDJ и RSI, у которых границы от 0 до 100, значение CCI колеблется между положительной и отрицательной бесконечностью и не нуждается в центрировании вокруг 0. Это означает, что индикатор не теряет своей полезности в явлении затупления индикатора, когда могут происходить внезапные и значительные изменения цен в краткосрочной перспективе. В результате CCI может помочь инвесторам лучше оценить рыночную ситуацию, особенно во время нестандартных рыночных условий.

Почему значение CCI колеблется между отрицательной и положительной бесконечностью? Это связано с его методом вычисления:

Формула расчета CCI включает несколько переменных: N - период расчета, TP - типичная цена, MA - средняя цена, MD - среднее отклонение, а 0,015 - постоянная.

TP = (Самая высокая цена + Самая низкая цена + Цена закрытия) ÷ 3

MA = Сумма цен закрытия за последние N дней ÷ N

MD = Сумма абсолютных различий между MA и ценами закрытия за последние N дней ÷ N

Числитель формулы представляет собой отклонение между ценой и скользящим средним за определенный период, в то время как знаменатель (MD * 0.015) представляет среднее отклонение. Отношение этих двух величин указывает на величину текущего отклонения относительно среднего отклонения. Когда значение колеблется между -100 и +100, это указывает на то, что цена находится в рыночном диапазоне и не имеет большого значения в качестве ссылки. Однако, если значение превышает +100 или падает ниже -100, это говорит о том, что текущее отклонение цены значительно и заслуживает внимания. Комбинируя это с другими индикаторами, инвесторы могут разработать обоснованные инвестиционные планы.

Как использовать CCI на торговой платформе?Чтобы установить индикатор CCI на платформе Gate.com для ПК, перейдите на профессиональную версию рыночного интерфейса, выберите значок "технические индикаторы" слева и введите "CCI" в строке поиска на всплывающем окне. Щелкните по нему, чтобы добавить его на график, и он будет отображаться в подокне.

Индикатор установлен с длиной по умолчанию 20, но может быть скорректирован в зависимости от персонального стиля торговли. Более короткие периоды делают индикатор более отзывчивым на краткосрочные изменения, но также генерируют больше шума, в то время как более длинные периоды приводят к более низкой чувствительности, но уменьшают количество ложных сигналов.

Из графика, как показано ниже, CCI является колеблющейся линией с верхним пределом и нижним пределом -100 и +100 соответственно. Нет границ для верхних и нижних пределов.

Основное использованиеКогда линия CCI находится выше +100, это указывает на то, что рыночная цена находится в сильной зоне, а когда она ниже -100, это указывает на то, что рыночная цена находится в слабой зоне.

Сигналы на покупку:

• Когда линия CCI поднимается выше -100 после того, как ранее она была ниже этой отметки, и продолжает подниматься, это указывает на то, что цена может выйти из слабой зоны и сформировать сигнал к покупке, как видно на точке 1 на графике цены BTC за 15-минутный интервал времени 7 февраля 2023 года. BTC вырос с 22 690 до 22 870 после формирования этого сигнала на покупку.

• Кроме того, когда кривая CCI поднимается выше линии +100 и входит в диапазон, значительно отличающийся от среднего, это указывает на то, что цена вошла в сильное состояние и формирует сигнал к покупке, как показано на точке 2 на графике.

Продать сигналы:

• Когда линия индикатора CCI падает ниже -100 после того, как была выше этого значения и продолжает снижаться, это указывает на то, что цена может покинуть сильную зону и сформировать сигнал к продаже, как показано на точке 3 графика цены BTC на дневном интервале времени с ноября по декабрь 2021 года. BTC упал с 65 000 до примерно 56 000 после формирования этого сигнала к продаже.

• Когда кривая CCI падает ниже -100 и входит в диапазон, значительно отличающийся от его среднего значения, это указывает на то, что цена вошла в слабое состояние и формирует сигнал продажи, как показано на точке 4 графика. После того как этот сигнал продажи был сформирован, BTC упал с 56 700 до около 42 600.

Специальные использованияДивергенция CCI относится к ситуации, когда направление линии CCI точно противоположно направлению свечного графика. Дивергенция CCI делится на два типа: верхняя дивергенция и бычья дивергенция.

Бычье расхождениеБычье расхождение в CCI относится к ситуации, когда кривая CCI стабилизируется и формирует серию более высоких минимумов в низком положении, далеко ниже линии -100 на графике свечей, в то время как тренд цены на графике продолжает снижаться, формируя серию более низких минимумов. Это явление обычно интерпретируется как сигнал к покупке на короткий срок, указывающий на то, что цена может восстановиться в ближайшем будущем. Например, 7 февраля 2023 года, на графике цены BTC в интервале 15 минут, когда BTC упал с 22 975 до 22 653, цена шла вниз, но нижняя точка индикатора CCI поднялась, указывая на нижнее расхождение. В результате цена BTC поднялась с 22 653 до 23 041.

Верхнее расхождениеКогда кривая CCI находится в высоком положении далеко выше линии +100, а цена на графике свечей продолжает формировать серию более высоких пиков, кривая CCI вместо этого формирует серию более низких пиков, что называется верхним расхождением. Верхнее расхождение обычно указывает на сигнал предстоящего разворота в высоком положении, указывая на то, что цена акций, вероятно, снизится в краткосрочной перспективе, что является сигналом к продаже.

Например, на дневном графике цены ETH с июля по сентябрь 2022 года ETH вырос с 1602 до 2003 с 18 июля по 13 августа. Однако две высокие точки CCI снижались, формируя верхний расхождение. Впоследствии ETH начал снижаться в течение полумесяца и достиг низкой отметки в 1435.

ЗаключениеИндикатор CCI прост в использовании и обладает высокой чувствительностью, что облегчает разработку торговых планов. По сравнению с другими индикаторами перекупленности / перепроданности, такими как RSI и KDJ, CCI не тускнеет, поэтому его можно использовать для более точных суждений, когда RSI и KDJ тускнеют. Когда CCI находится в диапазоне от -100 до +100, лучше использовать другие индикаторы наряду с ним.

В целом важно сочетать использование индикаторов с анализом свечных паттернов и других широко используемых индикаторов. Полное доверие только одному индикатору приведет к снижению успеха в инвестировании. В данной статье были представлены основы индикатора CCI, но для лучшего использования его преимуществ необходимо более глубокое понимание его смысла. В процессе инвестирования также необходимо открывать лучшие способы использования индикатора через практику и наблюдение, формируя собственную систему инвестирования и делая целевые инвестиции.