Как рынок будет двигаться? Он бычий или медвежий? Следует ли вам торопиться покупать спад сейчас, или ждать дальнейшего снижения?
Ежемесячные графики цен на Биткойн за август и сентябрь показывают нисходящий тренд, с предстоящими событиями, такими как индекс потребительских цен за сентябрь и ожидания снижения процентной ставки, указывающими на возможное значительное изменчивость рынка. Так что, сейчас подходящее время для покупки дипа? Давайте исследуем показатели Биткойна для ответов.
Что такое индикаторы биткойна?
Индикаторы биткойна относятся к ряду данных и инструментов, используемых для анализа поведения рынка биткойна, тенденций цен, активности сети и настроений инвесторов. Эти индикаторы помогают инвесторам, трейдерам и аналитикам понять состояние, тенденции и потенциальные движения цен на рынке биткойна. Индикаторы биткойна можно разделить на индикаторы данных цепочки, индикаторы рыночных данных и индикаторы технического анализа. В этой статье будет рассмотрено пять распространенных технических анализов.
Технические индикаторы анализа
Эти индикаторы помогают предсказывать будущие ценовые движения путем анализа исторических цен и объемов торговли. Сюда входят индекс относительной силы (RSI), множитель 2-летнего скользящего среднего, Боллинджерские ленты и MACD (схождение-расхождение скользящих средних).
Относительный Индекс Силы (RSI)
RSI, сокращение от Индекса Относительной Силы, является индикатором, который измеряет скорость и величину изменений цены Биткоина. Он рассчитывает оценку RSI на основе производительности за предыдущие 12 месяцев и помогает определить силу рынка и находится ли он в зоне перекупленности или перепроданности.
Текущий индекс: 60.2
- Когда RSI > 70: Биткойн перекуплен и может скоро снизиться; это сигнал к продаже.
- Когда RSI < 30: Bitcoin перепродан и может изменить направление вверх; это сигнал к покупке.
Исторический пример:
В апреле 2021 года биткоин достиг исторического максимума около 64 000 долларов. В это время индикатор RSI выдал сигнал перекупленности: с конца марта по начало апреля 2021 года суточный RSI биткоина последовательно оставался выше 70, даже подходя к отметке 90, что указывало на чрезмерно высокие условия перекупленности. Несмотря на то, что биткоин достиг нового максимума в середине апреля, цена быстро упала. Через несколько дней после сигнала о перекупленности RSI цена биткоина скорректировалась и в итоге упала ниже 30 000 долларов к маю 2021 года.
Множитель двухлетнего скользящего среднего
Множитель 2-летней скользящей средней состоит из двух частей: 2-летняя скользящая средняя (2-летняя СС) цены биткойна и 5-кратное увеличение 2-летней СС (2-летняя СС x 5). 2-летняя СС представляет собой среднюю цену биткойна за последние два года (730 дней), сглаживая колебания цен. 5-кратный множитель указывает на потенциальную зону переоценки для биткойна.
Текущий индекс:
-2-годовая скользящая средняя: $38,067, 2-годовая скользящая средняя x 5: $190,336
- Когда цена падает ниже 2-летней скользящей средней: Покупка биткойна несет меньший риск, что делает его потенциальной возможностью для дна-рыбачьего.
- Когда цена превышает 2-летнюю скользящую среднюю x 5: Удержание биткойна несет более высокий риск, сигнализируя о потенциальном пике и возможности продажи.
Исторический пример:
12 марта 2020 года, во время «Черного четверга», Биткойн упал с $7,900 до примерно $3,800 из-за глобальной паники на рынке из-за пандемии COVID-19. Во время обвала Биткойн упал ниже 2-летнего скользящего среднего, значительно ниже 5-кратного уровня, выдавая сильный сигнал на покупку, указывая на чрезмерную недооценку. С минимума в марте Биткойн быстро восстановился, растянувшись на протяжении следующих месяцев, и к концу 2020 года превысил $20,000, вновь входя в бычий цикл. Множитель 2-летнего скользящего среднего успешно сигнализировал о восстановлении после краха, предоставляя идеальную возможность для покупки.
Индекс AHR999
Индекс AHR999 считается ключевым эталоном для ценового инвестирования (долгосрочное удержание) в Биткойне. Он рассчитывается путем деления 200-дневного скользящего среднего (200DMA) на текущую цену Биткойна, отражая уровень доходности от Биткойна при краткосрочной долларовой средней стоимости и отклонение цены Биткойна от ожидаемой стоимости.
Текущий индекс: 0.59
- Когда индекс выше 1.2: Это указывает на то, что Биткойн находится в бычьем рынке; вход на рынок рискованный, с высокой вероятностью покупки на пике.
- Когда индекс ниже 0.45: это указывает на то, что Биткойн недооценен и находится в относительно определенном диапазоне дна, что делает его хорошим временем для покупки.
Исторический пример:
Во время медвежьего рынка Bitcoin 2018 года цена упала до уровня около 3200 долларов. В то время значение AHR999 было близко к или ниже 1, что свидетельствовало о том, что рынок находился в долгосрочном недооцененном состоянии, что сделало его хорошим временем для накопления Bitcoin. В следующем году, в 2019 году, Bitcoin испытал сильное восстановление цены.
Нереализованная прибыль/убыток (NUPL)
Индикатор NUPL (Net Unrealized Profit/Loss) отслеживает рыночное настроение с помощью рыночной стоимости, реализованной стоимости и нереализованных прибылей/убытков для определения общей прибыльности рынка. NUPL рассчитывается путем вычитания нереализованных убытков из нереализованных прибылей и деления на реализованную рыночную стоимость. NUPL использует 0 в качестве базового значения, при этом значения выше 0 указывают на то, что рынок находится в прибыли, а значения ниже 0 указывают на убытки.
Текущий индекс: 42.56%
- Когда NUPL превышает 75%, рынок перегрет, что говорит о том, что пришло время подумать о продаже.
- Когда NUPL ниже 0%, рынок находится в убытке, что указывает на холодное состояние, и может настать время рассмотреть возможность покупки дипа.
Исторический пример:
В апреле 2021 года биткойн достиг около 64 000 долларов, при этом индикатор NUPL поднялся выше 0,75, войдя в зону "Крайняя жадность". Это указывало на чрезмерный оптимизм и спекулятивное настроение. Впоследствии цена биткойна резко скорректировалась и к маю упала ниже 30 000 долларов. NUPL точно сигнализировал о рыночном пике, предоставляя инвесторам сигнал к продаже.
MVRV (Market Value to Realized Value Ratio)
MVRV расчитывает справедливую цену криптовалюты. MVRV является относительным показателем и представляет собой отношение рыночной капитализации (MV) к реализованной капитализации (RV). Он отражает прибыльность держателей BTC.
Текущий индекс: 1.45
- Когда MVRV > 1: Рыночная стоимость превышает реализованную стоимость, что указывает на то, что большинство держателей находятся в прибыли. Обычно это свидетельствует о бычьем рынке.
- Когда MVRV < 1: Рыночная стоимость ниже реализованной стоимости, что указывает на то, что большинство держателей понесли убытки. Обычно это говорит о медвежьем рынке, и рынок может приближаться к дну.
Исторический пример:
В 2017 году биткойн взлетел с уровня около $1,000 в начале года до почти $20,000 к декабрю, при чрезвычайно оптимистичном настроении рынка. Индекс MVRV превысил 4, что указывает на значительную переоценку рынка. Большинство держателей были в прибыли. После достижения этого высокого уровня цена биткойна начала значительную коррекцию в начале 2018 года, входя в годовой медвежий рынок. MVRV точно сигнализировал вершину рынка, указывая на переоценку.
Заключение
Вышеуказанные показатели анализа биткойна предоставляют ориентиры для инвесторов, помогая им оценить текущее состояние рынка биткойна и потенциальные возможности для покупки или продажи. Однако стоит отметить, что большинство данных показателей показывают долгосрочные тенденции и могут служить лишь частичными ориентирами для краткосрочной торговли. Они не являются полностью надежными прогностическими инструментами.
Рынки криптовалют чрезвычайно волатильны, подвержены влиянию глобальных экономических факторов, политики и рыночного настроения. Таким образом, на 100% точные прогнозы нельзя сделать, исходя только из технических индикаторов. Поэтому инвесторам следует подходить к этим данным осторожно, используя их как одну часть своего процесса принятия решений, а не единственную основу для своих инвестиций.
