Recentemente, alguns amigos me perguntaram como usar o desvio de afastamento para encontrar pontos de compra e venda, e percebi que muitas pessoas ainda têm alguma dificuldade com esse indicador. Na verdade, o desvio de afastamento (BIAS) é uma ferramenta bastante útil, e hoje vamos falar sobre como usá-lo para fazer fundos e escapar de topos.

Primeiro, vamos explicar o que é o desvio de afastamento. Compreendido de forma simples, é uma representação percentual de o quanto o preço das ações se desvia da média móvel. Quando o preço está mais distante da média móvel, indica que pode estar excessivamente em alta ou em baixa, o que facilita uma reversão ou correção. Por exemplo, em anos de colheita abundante, o arroz é lançado no mercado em grande quantidade, com preços disparando, mas os agricultores começam a vender por baixo, preocupados que ninguém queira comprar. O mercado de ações funciona de forma semelhante: quando o preço sobe demais, as pessoas querem vender; quando cai demais, começam a comprar na esperança de um fundo.

O cálculo do desvio de afastamento não é complicado; a fórmula é: Desvio de afastamento de N dias = (Preço de fechamento do dia - Média móvel de N dias) / Média móvel de N dias × 100. O importante é calcular primeiro o valor da média móvel, que é a soma dos preços de um período dividido pelo número de dias. Por exemplo, a média dos dias 1 a 5 é a média móvel do dia 5, formando assim a linha MA.

O desvio de afastamento pode ser de duas naturezas: positivo, quando o preço está acima da média móvel, e negativo, quando está abaixo. Quanto maior o desvio positivo, mais ganhos de curto prazo, e maior a vontade de vender por parte dos investidores; quanto maior o desvio negativo, maior a chance de uma reversão. Além disso, dependendo do ciclo, existem diferentes tipos de desvio de afastamento, como de 5, 10, 30 ou 60 dias.

Como usar o desvio de afastamento para encontrar pontos de compra e venda? Em mercados fracos, quando o desvio de afastamento atinge mais de 5, pode-se considerar vender; ao atingir -5, pode-se considerar comprar. Em mercados fortes, os limites são mais altos: acima de 10 para vender, abaixo de -10 para comprar. Vi exemplos na plataforma Dongfang Caifu: quando o desvio de afastamento de 24 dias ultrapassa 10, geralmente há uma rápida reversão, então pode-se manter a posição ou reduzir um pouco. Por outro lado, se estiver abaixo de -15, é uma boa oportunidade de compra a baixo preço, e não se deve vender nesse momento.

Como configurar o desvio de afastamento na plataforma? Usando Dongfang Caifu como exemplo, após selecionar a ação, na barra de indicadores inferior, encontre BIAS, onde você verá a variação em tempo real. Também é possível clicar no indicador do sistema de desvio de afastamento e ajustar os parâmetros para valores que se adequem ao seu estilo. Recomenda-se configurar sinais de alerta para acompanhar suas ações favoritas continuamente.

Porém, é importante lembrar que o desvio de afastamento também tem suas limitações. Primeiro, se uma ação sobe ou desce lentamente por um longo período, o efeito do desvio de afastamento será limitado. Segundo, ele tem um atraso, podendo perder oportunidades, sendo mais útil para identificar pontos de compra do que de venda. Além disso, para ações de grande capitalização, a precisão do desvio de afastamento é maior; para ações de menor valor de mercado, que podem ser manipuladas, confiar apenas nele é difícil.

Algumas dicas para usar o desvio de afastamento: primeiro, não olhe só para ele; combine com outros indicadores como KD, Bandas de Bollinger, para operações de reversão mais precisas e oportunas. Segundo, a escolha dos parâmetros é crucial: ciclos muito curtos podem ser sensíveis demais, enquanto ciclos muito longos podem ser lentos demais, afetando a precisão. Terceiro, adapte o uso de acordo com a qualidade da ação: boas empresas tendem a se recuperar rapidamente após uma queda, pois os investidores não querem perder oportunidades, enquanto empresas ruins podem demorar mais para reagir.

Honestamente, embora o desvio de afastamento seja um indicador simples e direto, usá-lo corretamente pode ajudar bastante a captar os momentos de compra e venda. Mas, no investimento, é fundamental considerar múltiplos fatores; confiar apenas em um indicador não é suficiente. Quem tiver interesse, pode experimentar na plataforma de negociação, combinando com o mercado real para entender melhor o papel do desvio de afastamento.