Sur Deribit, les transactions de spread haussier à grande échelle parient sur une hausse du Bitcoin d’ici la fin du mois jusqu’à 72 000 dollars

Le média Golden Finance rapporte qu’au 18 juillet, d’après CoinDesk, cette semaine, l’échange Deribit a enregistré d’importantes transactions de spread haussier sur le Bitcoin : les traders ont acheté 20 000 options d’achat expirant le 31 juillet avec un prix d’exercice de 70 000 dollars, tout en vendant 20 000 options d’achat du même type, avec la même date d’expiration, mais un prix d’exercice de 72 000 dollars. Au total, cela représente 40 000 contrats pour une valeur notionnelle d’environ 2,5 milliards de dollars. Cette stratégie correspond à un spread haussier, en misant sur une hausse modérée du prix du Bitcoin vers la fourchette de 70 000 à 72 000 dollars. Le directeur commercial de Deribit, Jean-David Péquignot, a déclaré avoir observé cette semaine plusieurs transactions de spread haussier de grande taille, ce type de transactions reflétant généralement la mise en place de positions institutionnelles.

Le moment des transactions mérite d’être noté : l’échéance du 31 juillet survient deux jours après la décision de politique monétaire de la Réserve fédérale du 29 juillet, ce qui laisse entendre qu’une partie des grands intervenants s’attend à ce que le sommet de la Réserve fédérale propulse le Bitcoin vers 72 000 dollars. Les contrats à terme sur les fonds de la Fed indiquent une probabilité de 75% à 80% que la réunion de juillet maintienne les taux inchangés. Les données d’inflation de juin, qui ont montré un net ralentissement de la pression sur les prix après un repli des cours du pétrole, contrastent avec l’escalade du conflit entre l’Iran et Israël qui a fait bondir les prix du pétrole cette semaine ; certains analystes avertissent que les données d’inflation pourraient être en retard sur la situation la plus récente.