Tout le monde suit la pénurie de puces mémoire. Presque personne ne regarde les condensateurs, et c'est la même histoire qui se joue avec un composant différent.

Yageo vient d'augmenter les prix sur l'ensemble de sa gamme de condensateurs, MLCC, tantale, aluminium électrolytique, polymère, film, supercondensateurs, tout à la fois, et pour la première fois a étendu cette hausse aux clients OEM et EMS directs au lieu des seuls distributeurs. C'est plus de 55 % de la base de revenus de Yageo qui est réévaluée d'un seul coup.
Les prix spot des condensateurs haut de gamme ont presque été multipliés par 10 en un seul mois. Les délais de livraison sont passés de 8 à 12 semaines à 26 à 40 semaines.
Le mécanisme est identique à ce qui se passe avec la DRAM. Les serveurs AI nécessitent 10 à 20 fois plus de MLCC qu'un smartphone, et des fabricants comme Murata et Samsung réaffectent leur capacité vers des composants AI de grande valeur, privant tout le reste. De nouvelles capacités mettent 18 à 24 mois à être construites et n'arriveront pas de manière significative avant 2027.
Ce n'est plus une pénurie de puces. C'est chaque composant passif de la chaîne d'approvisionnement électronique qui est aspiré dans le même vide de demande, et cela va se refléter dans le prix de tout, des véhicules électriques aux écouteurs, avant même que la plupart des gens n'en comprennent la raison.