$BTC 6.26 Rapport complet de l'écosystème crypto｜Chute brutale de MSTR combinée à l'expiration massive d'options BTC de 10 milliards, le Bitcoin casse les supports et oscille en bas, les baissiers dominent le marché

BTC se négocie actuellement à 59 930 $, en baisse de 2,86 % sur 24 heures, avec un plus bas à 59 099 $, un nouveau plancher depuis octobre 2024, le seuil des 60 000 $ est définitivement perdu ; ETH chute de 4,99 % à 1 560 $, SOL, XRP, DOGE reculent tous profondément, seules quelques petites altcoins IA résistent légèrement.
Sur 24 heures, 203 000 personnes ont été liquidées sur l'ensemble du réseau, pour un total de 1,458 milliard de dollars, dont 1,161 milliard de dollars de liquidations longues, soit près de 80 %, un écrasement concentré des positions longues à fort effet de levier, l'indice de peur et de cupidité du marché tombe en zone de peur extrême, la liquidité du marché continue de diminuer.
Actualités clés
Double effet négatif : chute de MSTR + recours collectif, corrélation négative forte qui pèse sur BTC
Hier, MSTR a clôturé à 85,33 $, chutant de 9,35 % en une journée, avec une baisse cumulée de plus de 81 % par rapport à son sommet ; son action privilégiée STRC a chuté à 73 $, un nouveau plus bas historique. Un cabinet d'avocats américain a lancé une enquête par recours collectif, remettant en cause le modèle d'accumulation de BTC à fort effet de levier de l'entreprise ; celle-ci détient 847 000 BTC avec un coût de détention de 74 400 $, une perte latente de plusieurs dizaines de milliards combinée à une pression annuelle de 1,7 milliard de dollars de paiement d'intérêts sur les actions privilégiées, après avoir rompu sa promesse de "ne jamais vendre de BTC" pour payer les intérêts, le marché continue de valoriser le risque de vente forcée passive, la faiblesse de MSTR entrave constamment la marge de rebond du Bitcoin.
Aujourd'hui, expiration massive d'options BTC de 10 milliards de dollars, grande partie des options call réduites à zéro
Aujourd'hui à 16h, expiration des options BTC d'une valeur de 10,6 milliards de dollars sur Deribit, 8,6 milliards de dollars d'options call sont toutes en profonde perte hors du money, avec des prix d'exercice concentrés au-dessus de 67 000-72 000 $ ; la pression de couverture des market makers continue de se libérer, si le cours ne parvient pas à reprendre le seuil des 60 000 $ à la clôture, une grande partie des contrats call seront réduits à zéro, aucun rebond effectif à court terme n'est attendu.
Indice PCE supérieur aux attentes, les attentes de hausse des taux de la Fed augmentent, ce qui continue de drainer les actifs risqués
L'indice PCE de mai à 4,1 %, un sommet de trois ans, le marché intègre une probabilité de hausse des taux en septembre, les rendements obligataires américains et le dollar montent ; la valorisation des actifs cryptos sans rendement continue de souffrir, les ETF spot BTC enregistrent des sorties nettes depuis 13 jours consécutifs, les capitaux institutionnels continuent de quitter le secteur crypto, la dynamique de jeu à somme nulle se fige, aucun nouvel apport de capitaux.
Repli généralisé des valeurs technologiques américaines, l'appétit pour le risque s'affaiblit
Apple chute de plus de 6 % en une journée, perdant 1 800 milliards de capitalisation boursière, le Nasdaq baisse également, Coinbase, valeur phare de la crypto, chute de 5 %, les capitaux mondiaux évitent simultanément les actifs à forte volatilité, l'or se renforce légèrement comme valeur refuge, détournant des flux. Source : Sina Finance.
Réglementation et actualités du secteur
L'échéance du MiCA de l'UE en juillet approche, de nombreuses plateformes sans licence vont quitter l'UE ; la Chine continue de réprimer sévèrement le blanchiment d'argent via les cryptos et les escroqueries téléphoniques, en bloquant complètement les canaux de paiement ; le vote du "Clarity Act" aux États-Unis est reporté, aucun catalyseur réglementaire favorable à court terme.
Stratégie de trading
La chute de MSTR entraîne la détérioration du Bitcoin, la cassure quotidienne confirme une tendance baissière, abandonner tout achat à la baisse ; le rebond bute sur la zone de résistance 59 900-60 800 $, privilégier les positions courtes à haut, avec des positions légères et un contrôle strict du levier. Aujourd'hui, volatilité accrue due à l'expiration des options, attendre que le marché tienne solidement au-dessus de 61 200 $ pour envisager des opportunités longues à court terme.
Avertissement sur les risques
L'expiration massive d'options combinée aux perturbations macroéconomiques des taux crée une forte volatilité, les leviers élevés entraînent facilement des pertes importantes ; cet article est uniquement un résumé d'informations et ne constitue en aucun cas un conseil en investissement. ‌