La chaîne d'équipements AI passe de la « corrélation CapEx » à la phase de « validation de la révision continue de WFE » ; mais lorsque les actions liées aux équipements sont à un niveau élevé, il ne faut pas suivre la logique d'achat, il faut attendre la confirmation du volume et du prix ou une correction, en se concentrant sur le suivi de la conversion de la révision à la hausse des prévisions WFE en commandes, en carnet de commandes, en marge brute et en flux de trésorerie disponible.

La croissance du chiffre d'affaires des sociétés modèles doit être observée en synchronisation avec la consommation de trésorerie, la marge brute après déduction, le renouvellement des contrats d'entreprise, l'utilisation de l'API et le CapEx des hyperscalers ; si la croissance du chiffre d'affaires dépend d'une dépense continue élevée, un avertissement de risque de ROI CapEx doit être déclenché.
Lorsque les fournisseurs chinois de DRAM entrent dans la liste d'évaluation des clients internationaux, il faut distinguer entre demande de devis, envoi d'échantillons, certification et achat en production ; l'impact sur les équipements DRAM est limité, la certification DDR5 des serveurs hyperscalers a un impact modéré, seule la certification HBM des accélérateurs AI peut faire vaciller la ligne directrice HBM.