Récemment, j'ai découvert que beaucoup de débutants ne comprennent pas du tout combien ils doivent payer lorsqu'ils achètent des actions, ils regardent simplement la variation de prix pour décider s'ils doivent vendre, et au final, en faisant le calcul, ils réalisent qu'ils n'ont pas vraiment gagné d'argent. Donc aujourd'hui, je veux parler avec vous de comment calculer les frais de transaction boursière, et aussi de combien il faut que le prix monte pour ne pas perdre d'argent.

Commençons par le marché boursier taïwanais. Si vous achetez des actions à Taïwan, il y a essentiellement deux frais : les frais de courtage et la taxe de transaction. Les frais de courtage sont de 0,1425 % du montant de la transaction, mais la plupart des courtiers offrent des remises, généralement entre 50 % et 60 %. La taxe de transaction n'est appliquée que lors de la vente, et elle est de 0,30 % du montant de la transaction.

Prenons un exemple : si vous achetez 1 lot d'actions à 200 NT$, avec une remise de 60 %, vous devrez payer 171 NT$ à l'achat. Lors de la vente, en plus des 171 NT$ de frais de courtage, il faut ajouter 600 NT$ de taxe de transaction, pour un total de 771 NT$. Cela signifie que cette action doit augmenter d'au moins 942 NT$ pour que vous ne perdiez pas d'argent. Beaucoup de gens ne calculent pas bien cela, et pensent qu'ils ont gagné dès qu'il y a une petite hausse, alors qu'en réalité, ils n'ont pas encore récupéré leur investissement.

Il y a beaucoup de courtiers à Taïwan, comme Fubon, Yuanta, E.SUN, Uni-President, qui sont plutôt bons. Leurs remises de frais de courtage varient de 1,68 % à 60 %, et le minimum pour les actions fractionnées est toujours de 1 NT$. Lors du choix, il faut surtout regarder la remise qu'ils offrent ou la proximité de leurs agences par rapport à chez vous.

En ce qui concerne le marché américain, c'est un peu plus compliqué. Les investisseurs taïwanais ont essentiellement deux options : soit passer par un courtier taïwanais en sous-traitance, soit ouvrir directement un compte chez un courtier étranger.

Pour la sous-traitance, les frais de courtage sont généralement entre 0,25 % et 1 %, mais il y a souvent un minimum, généralement entre 25 et 50 USD. Yuanta est de 0,5 % à 1 %, Cathay est à 0,35 %, et Fubon est le plus bon marché à 0,25 %. En plus des frais de courtage, il y a d'autres frais divers, comme les frais de service système, les frais de transfert, etc., qui s'additionnent. Donc, la sous-traitance est plus adaptée pour ceux qui font de gros investissements.

Si vous utilisez directement un courtier étranger, c'est différent. Des plateformes majeures comme Interactive Brokers ou Firstrade ont généralement supprimé les frais de transaction sur les actions, mais il y a des frais pour les dépôts et retraits, environ 30 USD. Des plateformes CFD comme Mitrade supportent même les dépôts et retraits en dollars taïwanais, avec un dépôt minimum de 50 USD, et des spreads très faibles. Pour les petits investisseurs, cela permet d’économiser beaucoup de coûts.

Mais il y a un point clé : si vous faites du trading à court terme ou à haute fréquence, utiliser la méthode d’achat d’actions n’est pas rentable. Car chaque transaction coûte des frais, et en faisant beaucoup de transactions, ces coûts s’accumulent énormément. Dans ce cas, il est plus intelligent de trader via une plateforme CFD, car elle ne facture que le spread et les frais de financement overnight, sans taxe de transaction ni frais de dépôt/retrait.

Revenons à la question centrale : comment calculer les frais de transaction boursière. Les principaux facteurs sont quatre : le marché de transaction, le courtier, le montant de la transaction et la fréquence de trading. La structure des frais est complètement différente selon que vous tradez sur un marché ou un autre. Les grands courtiers ont généralement des frais un peu plus élevés, mais offrent un meilleur service. Plus le montant de la transaction est élevé, plus les frais le sont aussi, mais parfois les gros investisseurs peuvent négocier des remises. Si vous faites beaucoup de transactions, il faut absolument bien comparer, car les frais de courtage répétés peuvent manger la majorité de vos profits.

Donc, avant d’acheter des actions, il faut toujours calculer précisément les coûts. Que ce soit pour le marché taïwanais ou américain, il faut additionner tous les frais d’achat et de vente, puis voir si le gain dépasse ce montant. Se baser uniquement sur la variation de prix est insuffisant, c’est la raison pour laquelle beaucoup de débutants perdent de l’argent. En choisissant la plateforme et la méthode adaptées à votre style de trading, vous pouvez économiser beaucoup d’argent inutile.