Je viens de remarquer que beaucoup de gens ne comprennent pas vraiment la loi de l'offre et de la demande, alors qu'elle est la base de tous les mouvements de prix sur le marché. Que ce soit pour les actions, le pétrole, l'or ou même les actifs numériques.

Pour parler franchement, la demande d'achat (l'offre) et la demande de vente (la demande) sont deux parties qui s'affrontent constamment sur le marché. Lorsqu'il y a plus de personnes qui veulent acheter que de personnes qui veulent vendre, le prix monte. Inversement, lorsque beaucoup veulent vendre, le prix baisse. C'est comme ça.

La règle de l'offre et de la demande dit que lorsque le prix baisse, les gens ont plus envie d'acheter. Quand le prix monte, ils ralentissent leurs achats. Cela s'explique par deux raisons : premièrement, lorsque le prix baisse, l'argent dans nos portefeuilles vaut plus, ce qui permet d'acheter plus. Deuxièmement, lorsque le prix baisse, ce produit semble moins cher par rapport à d'autres similaires, donc on préfère l'acheter à la place.

Quant à l'offre, c'est le contraire. Quand le prix augmente, les vendeurs veulent vendre davantage. Quand le prix baisse, ils ont moins envie de vendre. Pourquoi ? Parce qu'à des prix élevés, les vendeurs réalisent plus de profit, ils sont donc plus disposés à augmenter leur volume de vente.

En regardant un exemple concret, supposons que le canal de Hormuz soit fermé. La quantité de pétrole brut passant par ce point, représentant environ 20 % du marché mondial, disparaît instantanément. C'est ce qu'on appelle un choc d'offre. La demande d'énergie (l'offre) reste la même, mais l'offre diminue rapidement. Le résultat est que le prix monte en flèche en raison de la pénurie.

L'important, c'est que le prix réel du marché se trouve à l'équilibre, au point où la courbe de l'offre et celle de la demande se croisent. Si le prix augmente au-delà de ce point, les vendeurs veulent vendre plus, tandis que les acheteurs ralentissent leurs achats, ce qui entraîne une accumulation de stocks et une baisse des prix. Si le prix baisse en dessous, les acheteurs veulent acheter plus, mais les vendeurs ralentissent leurs ventes, ce qui cause une pénurie et une remontée des prix.

En appliquant cette idée à l'investissement, on peut mieux prévoir les mouvements de prix. En analyse fondamentale, on regarde à quel point les gens veulent acheter une entreprise, si ses résultats s'améliorent ou non, s'il y a des bonnes ou mauvaises nouvelles. Ces variables influencent directement la demande. En analyse technique, on utilise divers outils comme les chandeliers, les niveaux de résistance et de support pour indiquer si la force d'achat ou de vente est dominante en ce moment.

Un chandelier vert (fermeture plus haute que l'ouverture) indique une forte demande, les acheteurs ont gagné ce jour-là. Un chandelier rouge (fermeture plus basse que l'ouverture) indique une forte offre, les vendeurs ont gagné. Un doji (ouverture et fermeture identiques) montre un équilibre entre les deux parties, et le prix peut rester stable jusqu'à un nouvel événement.

Lorsque le prix atteint de nouveaux sommets, cela montre que la demande est forte, et le prix continue de monter. Lorsqu'il atteint de nouveaux creux, cela indique une forte offre, et le prix continue de baisser.

Il existe plusieurs stratégies basées sur l'offre et la demande en trading, comme la zone de demande et d'offre (Demand Supply Zone), où l'on repère les points où le prix sort de l'équilibre, monte ou descend, puis se stabilise. Lorsqu'il franchit à nouveau ces zones, cela signale une nouvelle impulsion.

Il y a aussi le modèle DBR (Drop Base Rally), où le prix chute, se stabilise, puis remonte, idéal pour entrer lors d'une cassure à la hausse. Et le RBD (Rally Base Drop), où le prix monte, se stabilise, puis chute, idéal pour vendre lors d'une cassure à la baisse.

Un autre exemple est le trading selon la tendance : RBR (Rally Base Rally), où le prix monte, se stabilise, puis continue de monter ; et DBD (Drop Base Drop), où le prix chute, se stabilise, puis continue de baisser.

En résumé, l'offre et la demande sont des outils puissants pour les traders et investisseurs. Que ce soit pour l'analyse fondamentale ou technique, bien les comprendre et les appliquer peut considérablement améliorer la précision de vos décisions d'investissement. Mais l'essentiel est de pratiquer réellement, d'observer les prix en temps réel sur le marché, et de progresser progressivement dans la compréhension.