Dernièrement, quelqu'un m'a encore posé des questions sur la théorie de Chen, alors je vais simplement organiser ma compréhension de ces années. Honnêtement, la théorie de Chen révèle la face la plus authentique du marché des capitaux, exposant toute la cupidité et la peur de l'humanité.

La subtilité de la théorie de Chen réside dans le fait qu'elle ne repose pas sur des suppositions vides, mais sur une compréhension profonde de la nature humaine, utilisant un système de règles rigoureuses pour décomposer la tendance du marché. En termes simples, c'est transformer un marché désordonné en un marché ordonné, permettant de voir la tendance aussi clairement que de regarder ses propres lignes de la main.

L'idée centrale se résume en réalité à trois éléments : le centre, le type de tendance, le niveau. Je constate que beaucoup de personnes ont du mal avec le concept de niveau en étudiant la théorie de Chen. En fait, le niveau est comme un axiome géométrique, omniprésent. Le niveau d'opération détermine le cadre temporel de votre analyse. Un capital de 1 million et un de 10 000 ne diffèrent pas seulement par leur échelle, mais surtout par la période d'intervention totalement différente. Un petit capital peut entrer et sortir librement sur une période d'une minute, tandis qu'un gros capital doit attendre la formation d'une figure de fond en daily, une tendance claire, pour agir.

En ce qui concerne les points d'achat et de vente, la partie la plus brillante de la théorie de Chen est le concept de « tendance parfaitement terminée ». La hausse doit forcément finir, la baisse aussi. Au moment où la tendance baissière se termine, c'est le meilleur point d'entrée, appelé le premier point d'achat. Mais pour juger ce point de fin, la clé est de regarder la divergence. Si la divergence n'apparaît pas, la tendance n'est pas encore terminée. J'utilise le MACD pour aider à juger, mais je ne me limite pas aux histogrammes verts et rouges, je regarde aussi la ligne jaune et blanche, surtout la situation de la ligne jaune.

Les figures de formation sont l'unité de base de l'opération selon la théorie de Chen. Les figures de fond et de sommet peuvent être formées en trois bougies consécutives. Mais ne sous-estimez pas cela, car la figure indique si une nouvelle impulsion se forme ou si la tendance se poursuit ou s'inverse. J'utilise généralement des figures de niveaux supérieurs pour encadrer des opérations de niveaux inférieurs, par exemple en utilisant une figure de 30 minutes pour aider à déterminer la fin d'une impulsion de 5 minutes.

Dans la pratique, j'utilise le plus souvent une structure double en daily et en 30 minutes. D'abord, je regarde l'état du daily, puis j'utilise le graphique de 30 minutes pour repérer précisément les points d'achat et de vente. Si le daily et la weekly sont tous deux en tendance haussière, je reste confiant et je conserve, en utilisant les fluctuations de petits niveaux pour réduire le coût. Inversement, c'est la même chose.

En résumé, la théorie de Chen consiste à bâtir ses opérations sur une base solide de la réalité, plutôt que sur des conjectures alimentées par la cupidité et la peur. Tant que vous comprenez vraiment ce système, vous pourrez progressivement dissiper ces interférences émotionnelles. C'est pourquoi je insiste toujours pour maîtriser parfaitement les règles de la théorie de Chen, car ces règles sont des signaux d'opportunité et de risque.