Commencer à investir peut sembler paralysant lorsque vous regardez des milliers d’actions et que vous ne savez pas par où commencer. Je comprends. Mais voici ce que j’ai réalisé après avoir étudié comment les meilleurs investisseurs opèrent réellement : l’approche de Warren Buffett pour choisir des actions est bien plus simple que la plupart des gens ne le pensent, et honnêtement, elle est parfaite pour les débutants qui commencent tout juste à comprendre.

Laissez-moi décomposer quatre principes fondamentaux de Buffett qui fonctionnent réellement si vous êtes novice dans ce domaine.

Premièrement, il recherche des entreprises avec de véritables avantages compétitifs. Pas n’importe quelle société, mais celles qui sont vraiment difficiles à concurrencer. Pensez-y comme à un fossé autour d’un château. Les meilleures entreprises ont quelque chose qui empêche la concurrence, que ce soit la fidélité à la marque, une technologie unique ou des effets de réseau. Buffett appelle cela une « douve », et il est prêt à payer un prix équitable pour une entreprise vraiment excellente plutôt que de surpayer pour quelque chose de médiocre. Sa propre citation résume cela parfaitement : il vaut mieux acheter une entreprise merveilleuse à un prix équitable qu’une entreprise ordinaire à un prix merveilleux.

Deuxièmement, la patience est essentielle. Une fois que vous avez identifié une entreprise solide en laquelle vous croyez, vous attendez. Vous attendez que le marché panique, que les prix chutent, que ce moment où la peur est partout. C’est à ce moment-là que vous intervenez. Buffett est célèbre pour dire qu’il veut être avide quand les autres ont peur et avoir peur quand les autres sont avides. Lorsque le marché se corrige et que votre action cible chute, c’est souvent votre meilleur point d’entrée si vous avez fait vos devoirs.

Troisièmement, et cela compte plus que ce que les gens réalisent : n’investissez que dans des entreprises que vous comprenez réellement. Buffett refuse d’investir dans des choses qu’il ne peut pas comprendre. Pourquoi ? Parce que le risque vient du fait de ne pas savoir ce que vous faites. Si vous ne pouvez pas expliquer comment une entreprise gagne de l’argent, vous ne devriez pas la posséder. Prenez Coca-Cola. Buffett a commencé à l’acheter en 1988 et la détient depuis plus longtemps que presque tout le reste dans son portefeuille. Pourquoi ? Parce que comprendre Coca-Cola est simple. C’est la principale entreprise de boissons gazeuses au monde avec 26 marques, chacune générant plus d’un milliard de dollars de revenus annuels. Vous avez probablement bu leurs produits vous-même, donc le modèle d’affaires est transparent. Ce genre de clarté est ce que Buffett recherche.

Quatrièmement, et c’est énorme pour les débutants : vous n’avez pas réellement besoin de choisir des actions individuelles pour réussir. Les fonds indiciels existent pour une raison. Un fonds S&P 500 vous donne une exposition à 500 des plus grandes, plus solides entreprises américaines en une seule fois. Pas besoin de passer des mois à rechercher quelles actions seront gagnantes. Buffett lui-même a dit que cette approche a le plus de sens pratiquement tout le temps. Il a même demandé au fiduciaire de sa femme de mettre 90 % de son héritage dans un fonds indiciel à faibles frais. Si c’est suffisant pour sa famille, c’est certainement suffisant pour les nouveaux investisseurs.

La beauté du cadre de Buffett pour choisir des actions pour les débutants, c’est qu’il n’est pas compliqué. Trouvez des entreprises solides avec de vrais avantages, attendez des prix raisonnables, comprenez ce que vous achetez, et si la sélection d’actions individuelles vous semble écrasante, appuyez-vous sur les fonds indiciels. C’est littéralement la feuille de route. Vous n’avez pas besoin d’être un génie pour commencer à investir avec succès. Il suffit de penser comme quelqu’un qui est dans le jeu depuis des décennies.