Dernièrement, un ami m'a demandé que faire lorsque les positions à long terme restent immobiles. Je lui ai dit d'essayer le trading à court terme. Le trading à court terme consiste à acheter et vendre en quelques jours voire en une seule journée, en profitant des fluctuations de prix pour réaliser des marges. L'avantage de cette méthode est une rotation rapide des fonds, un rythme clair, mais l'inconvénient est que cela exige une discipline et une gestion des risques très strictes, car une erreur de jugement peut entraîner des pertes rapides.

Alors, comment choisir les actions pour le trading à court terme ? J'ai constaté que beaucoup tombent dans une erreur en pensant que le trading à court terme doit se baser sur les fondamentaux. En réalité, la logique centrale du court terme repose sur une rotation rapide et des fluctuations de prix pour profiter des écarts, la qualité des fondamentaux n'étant pas le point principal. Même pour des entreprises à long terme solides, il peut y avoir des hausses excessives suivies de retraits ou de consolidations, où il n’y a tout simplement pas de volatilité.

Les actions vraiment adaptées au trading à court terme ont généralement trois caractéristiques. La première est qu’elles ont un sujet ou un thème, un sujet d’actualité qui peut attirer les investisseurs à acheter ou vendre, générant ainsi du volume de transactions. La deuxième est que le volume doit être suffisant : pouvoir acheter et vendre facilement est essentiel, une faible liquidité peut piéger. La troisième est que la volatilité du prix doit être importante : certaines actions, même avec un sujet ou un volume, ont une faible amplitude de fluctuation, ce qui ne convient pas au court terme, mais plutôt au long terme.

En parlant de titres à forte volatilité, NVDA est absolument en tête. En tant que leader des puces pour l’IA, elle fluctue souvent violemment en raison des attentes du marché concernant l’avenir de l’IA. De même, SMCI, fournisseur clé pour les serveurs d’IA, voit ses fluctuations dépasser souvent celles de NVDA, avec une volatilité quotidienne pouvant atteindre plus de 12% avant et après ses résultats financiers. TSLA est aussi un classique : un tweet de Musk, des chiffres de livraison ou des progrès dans la conduite autonome peuvent provoquer en une journée une fluctuation de 5% à 10%.

Si vous souhaitez participer à la volatilité des cryptomonnaies sans trader directement du Bitcoin, COIN et MSTR sont de bonnes alternatives. Ces deux actifs sont généralement fortement corrélés au Bitcoin, mais leur volatilité est souvent supérieure à celle du Bitcoin lui-même, car elles intègrent une prime de marché boursier et des émotions.

D’après mes observations, la ligne directrice la plus claire pour les fonds actuellement est l’IA et les semi-conducteurs. Tant que l’histoire de l’IA continue, ces actions liées aux puces seront échangées de façon répétée. Comparés aux actions de logiciels, les actions de conception de puces et de serveurs ont une volatilité et un flux de capitaux plus élevés, ce qui leur confère une efficacité maximale.

En dehors de ces leaders, il existe une autre catégorie d’actions à forte volatilité qui mérite l’attention. Bien que leur liquidité soit inférieure à celle des leaders, si l’on gère bien les stops, on peut les considérer comme des outils de trading plutôt que comme des investissements de foi. Par exemple, RGTI, une action liée au calcul quantique, peut connaître des hausses ou des baisses spectaculaires dès qu’une nouvelle est publiée.

Il y a aussi des actions à événement, comme ORCL, qui ne bougent pas beaucoup en temps normal, mais dont la volatilité implicite peut exploser avant et après la publication des résultats, provoquant souvent un gap supérieur à 5% dans la journée. Ces actions sont idéales pour positionner la volatilité avant les résultats ou attendre une confirmation de tendance pour suivre le mouvement.

Il y a aussi des actions très populaires comme PLTR, dont l’analyse technique est relativement claire, avec un support et une résistance bien définis, une bonne liquidité, et chaque jour un volume et une discussion suffisants, rendant leurs signaux techniques plus fiables.

Le trading à court terme repose énormément sur la discipline et la gestion des coûts. Sur le marché américain, en raison de son volume élevé, de l’absence de commissions et de la possibilité de faire plusieurs transactions dans la même journée sur une même action, c’est le marché où le trading à court terme est le plus développé au monde. Si vous souhaitez tester ces stratégies de trading court, je recommande de commencer par un compte démo, pour vous familiariser avec le rythme de volatilité de chaque action, puis de passer à une petite mise en pratique réelle.