Je réfléchis récemment à une question, beaucoup de gens veulent entrer sur le marché de l'or, mais ne savent pas par où commencer. En fait, les ETF sur l'or sont une bonne option, surtout pour les débutants.

Je vais d'abord vous présenter les différents types d'ETF sur l'or. En termes simples, les ETF sur l'or se divisent principalement en trois catégories. La première est l'ETF sur l'or physique, qui détient directement de l'or réel, comme le GLD ; la deuxième est l'ETF sur l'or dérivé, qui utilise des contrats à terme pour opérer, offrant un effet de levier ; la troisième est l'ETF sur les actions minières d'or, qui investit dans des actions de sociétés aurifères, avec une volatilité un peu plus grande.

Pourquoi investir dans un ETF sur l'or ? Je pense que le plus grand avantage est la flexibilité et le coût. Acheter de l'or physique coûte souvent plusieurs milliers d'euros, et il faut aussi penser à la garde. Mais l'ETF sur l'or est différent, avec seulement quelques centaines d'euros, on peut participer, et la transaction est aussi simple que d'acheter des actions, avec des frais de gestion d'environ 0,2% à 0,5%, bien inférieur aux frais de 5% à 10% pour l'or physique. Plus important encore, l'or n'a pas une forte corrélation avec les actions ou les obligations, et en allouant 5% à 10% de votre portefeuille à l'or, vous pouvez efficacement diversifier le risque.

En ce qui concerne la volatilité des ETF sur l'or, il n'y a pas lieu de trop s'inquiéter. Les données historiques montrent que la volatilité de l'or est généralement faible, sauf en cas de situations extrêmes comme la pandémie de COVID-19. Si vous investissez dans un ETF sur l'or physique, la volatilité sera plus stable. Mais si vous choisissez un ETF sur les actions minières d'or, en raison des performances des entreprises et des risques sectoriels, la volatilité sera un peu plus grande.

Passons maintenant à comment investir. Je recommande aux débutants de commencer par un plan d'investissement périodique, en achetant un montant fixe chaque mois à une heure fixe, cela permet d'égaliser le coût, évitant d'acheter en haut et de vendre en bas. Une fois expérimenté, vous pouvez essayer une stratégie active d'acheter lors des creux et de vendre lors des pics. De plus, il faut se rappeler que l'ETF sur l'or doit être détenu à long terme, sur 3 à 5 ans pour voir des résultats significatifs, évitez les transactions fréquentes.

Concernant le choix précis d'un ETF sur l'or, je recommande de regarder l'émetteur, la taille des actifs et les frais de gestion. Sur le marché américain, il y a plus de choix, le plus grand étant le GLD, avec une valeur d'actifs atteignant 5,6 milliards de dollars, offrant la meilleure liquidité ; l'IAU a les frais de gestion les plus faibles, seulement 0,25%, très adapté aux débutants ; le SGOL offre une option d'échange physique, avec un risque relativement plus faible. Sur le marché taïwanais, il y a aussi l'ETF sur l'or lancé par Yuanta, avec une taille d'actifs de 2,5 milliards de dollars, une bonne liquidité, adapté aux investisseurs habitués à trader sur le marché taïwanais.

Enfin, un rappel : l'investissement dans un ETF sur l'or doit être adapté à votre capacité de tolérance au risque. Les investisseurs conservateurs peuvent allouer environ 15% à l'ETF sur l'or, combiné avec des obligations et des dépôts bancaires ; ceux avec un risque modéré peuvent en mettre 25% ; les investisseurs plus agressifs peuvent en mettre 25% plus une petite part de CFD sur l'or pour augmenter les gains. Quoi qu'il en soit, l'essentiel est de persévérer, ne pas être effrayé par la volatilité à court terme. La fonction de couverture de l'or devient de plus en plus importante en période d'incertitude économique, et pour les investisseurs à long terme qui croient en la hausse du prix de l'or, c'est le bon moment pour se positionner.