Récemment, beaucoup de gens me demandent si échanger des dollars américains contre des yens japonais est rentable. Honnêtement, cela dépend de la situation. À la fin de l’année dernière, le taux de change entre le dollar taïwanais et le yen japonais a atteint 4,85, ce qui a incité beaucoup à vouloir échanger des yens. Mais maintenant, nous sommes à la mi-mai, et le taux de change a déjà changé, c’est ça le vrai point.

Commençons par expliquer pourquoi tant de personnes veulent échanger des yens. D’une part, bien sûr, c’est pour voyager, le Japon restant la destination préférée des Taïwanais. Mais la raison plus profonde est que le yen est l’une des trois principales monnaies refuges mondiales, aux côtés du dollar américain et du franc suisse. Lorsque les marchés boursiers mondiaux chutent ou que les risques géopolitiques augmentent, les investisseurs intelligents se tournent vers le yen, car l’économie japonaise est stable et la dette faible. Regardez en 2022, lors du conflit Russie-Ukraine, le yen a augmenté de 8% en une semaine, amortissant directement les pertes du marché boursier. Pour les Taïwanais, échanger des yens n’est pas seulement pour le loisir, c’est aussi un outil de couverture contre le risque du marché boursier taïwanais.

Passons maintenant au sujet principal : comment échanger des yens de la manière la plus rentable. Beaucoup pensent que la banque est la seule option, mais c’est une erreur. J’ai répertorié quatre méthodes, dont le coût peut vous faire payer quelques milliers de dollars de plus.

La première est l’échange en personne à la banque traditionnelle, c’est la méthode la plus ancienne. Apportez des espèces en dollars taïwanais au guichet de la banque ou de l’aéroport, et échangez-les contre des billets de yen japonais sur place. Cela paraît pratique, mais le problème c’est que la banque utilise le « taux de vente en espèces », généralement 1 à 2% inférieur au taux du marché. Par exemple, à la fin de l’année dernière, la Banque de Taïwan proposait un taux de vente en espèces d’environ 0,2060 TWD pour 1 yen, ce qui vous ferait perdre environ 1500 à 2000 TWD pour un échange de 50 000 TWD. De plus, cela dépend des heures d’ouverture de la banque, qui se terminent à 15h30 en semaine. À moins d’être vraiment pressé, je ne recommande pas cette méthode.

La deuxième est d’échanger en ligne via un compte en devises étrangères, puis de retirer de l’argent liquide. Cette méthode utilise le « taux de vente au comptant », environ 1% meilleur que le taux en espèces. Vous pouvez faire l’opération 24h/24 via l’application bancaire, en entrant par tranches pour répartir le coût moyen, ce qui est idéal pour ceux qui surveillent attentivement le taux de change. L’inconvénient, c’est que le retrait d’espèces entraîne des frais supplémentaires, généralement entre 5 et 100 TWD selon la banque. Mais si vous avez l’habitude d’avoir un compte en devises, cette méthode est très rentable, et le yen japonais offre aussi un taux d’intérêt annuel d’environ 1,5 à 1,8%, ce qui permet de faire fructifier votre argent.

La troisième méthode est la conversion en ligne avec réservation de retrait, que je préfère personnellement. Pas besoin d’un compte en devises, il suffit de remplir un formulaire sur le site de la banque, de choisir le montant et la succursale de retrait, puis d’apporter votre pièce d’identité pour récupérer l’argent. La banque de Taïwan propose même « Easy Purchase » en ligne, sans frais de transaction, avec un taux de change avantageux de 0,5%. Le plus pratique, c’est de pouvoir réserver le retrait à l’aéroport, la veille du départ, et de le récupérer directement le jour même, évitant ainsi beaucoup de tracas. C’est une solution idéale pour les voyageurs planifiés.

La quatrième méthode est le retrait via un distributeur automatique en devises étrangères, la plus flexible. Avec une carte bancaire à puce, vous pouvez retirer 24h/24, avec des frais de 5 TWD par transaction interbancaire, sans limite d’heure d’ouverture. L’inconvénient, c’est que le nombre de distributeurs est limité, environ 200 dans tout le pays, et qu’en période de forte affluence, il peut manquer de liquide. Mais si vous avez besoin d’argent en urgence, cette méthode est vraiment pratique.

En ce qui concerne la rentabilité de l’échange de dollars américains contre des yens, ma réponse est : cela dépend du moment. La fin de l’année dernière, le taux était favorable, mais maintenant, nous sommes en mai, la situation a complètement changé. La Banque du Japon a commencé à augmenter ses taux, et le taux de change USD/JPY est passé de 160 en début d’année à environ 154, avec des fluctuations possibles à court terme. Je recommande de faire des achats par tranches, sans tout échanger d’un coup, pour minimiser le risque.

Une fois que vous avez échangé des yens, ne laissez pas votre argent dormir. Vous pouvez envisager plusieurs stratégies d’investissement. La plus sûre est le dépôt à terme en yen, en ouvrant un compte en devises étrangères chez E.Sun ou la Banque de Taïwan, avec un taux d’intérêt annuel de 1,5 à 1,8%, à partir de 10 000 yens. Pour une approche un peu plus active, regardez les ETF en yen, comme Yuanta 00675U, qui suit l’indice du yen, avec des frais de gestion annuels de seulement 0,4%, idéal pour le dollar cost averaging. Si vous êtes intéressé par le trading à court terme, les plateformes de change peuvent vous permettre d’échanger directement USD/JPY ou EUR/JPY, en profitant des positions longues ou courtes, 24h/24.

Pour finir, quelques conseils pratiques. Lors d’un échange en personne, n’oubliez pas d’apporter votre pièce d’identité et votre passeport, et si vous avez moins de 20 ans, soyez accompagné d’un parent. Pour des montants supérieurs à 100 000 TWD, il peut être nécessaire de déclarer la provenance des fonds. Les plafonds de retrait en devises étrangères varient selon les banques, généralement entre 100 000 et 150 000 TWD par jour, il est donc conseillé de répartir les retraits. En période de forte affluence, comme à l’aéroport, il est facile que les espèces soient épuisées, mieux vaut prévoir à l’avance.

En résumé, le yen n’est plus seulement une monnaie pour les loisirs, mais aussi un actif avec des valeurs de couverture et d’investissement. En respectant deux principes — faire des achats par tranches et ne pas laisser dormir votre argent — vous pouvez réduire au minimum vos coûts et maximiser vos gains. Pour les débutants, je recommande de commencer par le service en ligne de la Banque de Taïwan avec retrait à l’aéroport, ou d’utiliser directement un distributeur en devises, puis de transférer selon vos besoins vers des dépôts à terme ou des ETF. Ainsi, non seulement vous voyagez plus économiquement, mais vous bénéficiez aussi d’une protection supplémentaire face aux turbulences du marché mondial.