Je viens de réaliser combien de traders manquent l’un des signaux de retournement les plus fiables qui soient. J’observe le mouvement des prix récemment et le motif en chandelier en W continue d’apparaître à des endroits où on ne l’attend pas.

Voici ce qui se passe réellement avec ce motif. Vous avez une tendance baissière, le prix chute jusqu’à un creux, rebondit un peu, puis chute à nouveau à peu près au même niveau. En reliant ces deux creux, vous obtenez cette forme en W qui reste là sur votre graphique comme un panneau lumineux indiquant un potentiel retournement imminent. Le problème, c’est que la plupart des gens le voient mais ne savent pas quoi en faire.

Le motif en chandelier en W fonctionne parce qu’il vous dit quelque chose d’important sur la psychologie du marché. Ces deux bas ? Ils ne sont pas aléatoires. Ils représentent des moments où les vendeurs ont épuisé leur souffle et où les acheteurs sont intervenus. Le rebond au milieu montre que le marché teste si la tendance baissière a encore de la vigueur. En général, ce n’est pas le cas.

J’ai remarqué que la meilleure façon de repérer ces motifs est d’utiliser le bon type de graphique. Les chandeliers Heikin-Ashi atténuent le bruit et rendent le motif en W beaucoup plus évident. Les graphiques à rupture de trois lignes fonctionnent aussi bien parce qu’ils filtrent les petites oscillations. Même les graphiques en ligne simples peuvent vous montrer le motif si vous cherchez bien, même si vous perdez un peu de détail.

Le volume raconte cependant la vraie histoire. Quand le prix atteint ces creux, regardez si le volume augmente. C’est l’argent institutionnel qui dit « je ne vends pas ici ». Quand le motif en W casse enfin au-dessus de la ligne de cou (c’est la ligne reliant les deux creux), vous voulez voir une confirmation par le volume. Une cassure avec peu de volume ? Elle a peu de chances de réussir.

Les indicateurs techniques aident aussi. L’oscillateur stochastique descend généralement en zone de survente à ces creux, ce qui correspond à ce que vous voyez sur le graphique. Les bandes de Bollinger se resserrent près du bas du motif. La divergence RSI apparaît parfois lorsque le prix atteint de nouveaux creux mais que l’indicateur ne le fait pas, ce qui est en fait un indice haussier.

La façon pratique de trader cela : attendre que le prix ferme de manière décisive au-dessus de la ligne de cou. C’est votre cassure confirmée. Ne sautez pas à l’achat dès le premier contact. Placez votre stop en dessous de la ligne de cou et prenez la position. Certains traders attendent un retracement après la cassure pour entrer à un meilleur prix, ce qui a du sens.

J’ai appris à la dure que les fausses cassures existent. C’est pourquoi le volume est si important. Une cassure avec peu de volume ? Passez votre tour. De plus, des facteurs externes comme des publications de données économiques ou des annonces de banques centrales peuvent créer de faux motifs en W ou déformer les vrais. Si une grande nouvelle économique arrive, j’attends une confirmation après l’événement.

Les niveaux de Fibonacci fonctionnent aussi bien avec le motif en W. Après avoir cassé au-dessus de la ligne de cou, le prix revient souvent tester le niveau de retracement à 38,2 % ou 50 % avant de continuer à la hausse. C’est en réalité une meilleure entrée que de courir après la cassure initiale.

Une autre chose importante : la corrélation. Si vous tradez plusieurs paires de devises et qu’elles montrent toutes la formation du motif en W, c’est une confirmation plus forte. Si vous voyez des motifs contradictoires dans des paires corrélées, c’est un signe d’alerte.

Le but, c’est de ne pas simplement voir le motif en W et d’acheter immédiatement. Combinez-le avec l’analyse du volume, utilisez des indicateurs comme confirmation, attendez cette clôture décisive au-dessus de la ligne de cou, et gérez votre risque avec des stops appropriés. J’ai remarqué que les traders qui suivent cette méthode ont de bien meilleurs résultats que ceux qui chassent les cassures à l’aveugle. Ça vaut vraiment la peine d’ajouter cela à votre boîte à outils d’analyse technique.