Je utilise le motif de la bougie étoile du matin depuis un certain temps maintenant, et honnêtement c'est l'un des signaux de retournement les plus fiables que je surveille. Laissez-moi vous expliquer ce qui rend ce motif si efficace.

En gros, vous regardez trois bougies qui racontent une histoire complète. D'abord, une bougie rouge forte montrant que les vendeurs ont le contrôle. Ensuite, le marché hésite avec une petite bougie ou un doji — c'est le moment crucial où les vendeurs commencent à perdre de l'élan. Enfin, une bougie verte forte clôt le motif et indique que les acheteurs ont pris le dessus. Cette troisième bougie haussière est ce sur quoi je me concentre car c'est la confirmation réelle du retournement.

Il y a en fait des recherches solides qui le soutiennent. Une étude dans le Journal of Financial Markets a analysé les motifs de chandeliers et a trouvé que l’étoile du matin démontrait un taux de réussite d’environ 65 % pour prédire des retournements haussiers. C’est une probabilité assez correcte pour une configuration technique.

Voici maintenant comment je la trade réellement. J’attends que cette troisième bougie ferme au-dessus du point médian de la première bougie baissière. C’est à ce moment-là que je sais que les acheteurs ont vraiment pris le contrôle. Certains traders entrent immédiatement, mais je préfère attendre que la bougie suivante devienne aussi verte, juste pour être sûr. Le point d’entrée est généralement juste après cette confirmation.

Pour le placement du stop loss, je le mets toujours en dessous du point le plus bas de la petite bougie du milieu, ou parfois en dessous du plus bas de la troisième bougie si la configuration semble serrée. La gestion du risque est essentielle quand on utilise ce motif.

Du côté de la sortie, je vise généralement un niveau de résistance précédent ou j’utilise un ratio risque-rendement comme 1:2 ou 1:3. Si le prix commence à montrer des signes de faiblesse avant d’atteindre mon objectif, je sors tôt. Pas besoin de garder une position qui ne fonctionne pas.

La beauté du motif de la bougie étoile du matin, c’est sa clarté. Vous voyez une tendance baissière, puis une indécision, puis un fort retournement à la hausse. C’est votre signal d’achat. Une fois que vous repérez cette formation, vous vous attendez à ce que le prix monte plus haut. C’est tout l’intérêt de reconnaître ce motif — vous entrez tôt dans un retournement de tendance haussière.

J’ai constaté que cela fonctionne sur différentes périodes et actifs. Assurez-vous simplement de ne pas forcer le motif là où il n’existe pas. Les trois bougies doivent avoir la bonne structure. Lorsqu’elles le font, c’est généralement une opportunité solide pour prendre une position longue.