Récemment, en regardant quelques questions de débutants, je me suis rendu compte que beaucoup de gens ont encore une idée floue du concept de "shitcoin". En fait, pour faire simple, le terme "shitcoin" désigne toutes les cryptomonnaies autres que Bitcoin, la plupart des premières étant des copies du code de Bitcoin dérivées, d'où ce nom.

Mais cette expression est désormais dépassée. Avec le développement de la technologie blockchain, chaque projet a développé son propre écosystème et ses applications uniques, et ces nouvelles chaînes publiques et tokens sont complètement d’un autre niveau d’innovation. Donc, aujourd’hui, beaucoup utilisent le terme "cryptomonnaies principales" pour les désigner, plutôt que "shitcoin" qui porte une connotation péjorative.

Pour en parler, voici quelques catégories de shitcoins qui méritent le plus d’attention. Les stablecoins sont indispensables, USDT étant le stablecoin le plus utilisé sur le marché, constituant la norme pour chaque paire de trading, avec aussi USDC, BUSD, etc. Les memecoins, bien qu’ayant peu d’applications concrètes, ont une forte cohésion communautaire, une grande volatilité, et peuvent facilement créer un sentiment de FOMO. Les tokens de gouvernance permettent aux détenteurs de participer aux décisions du protocole, comme l’UNI de Uniswap. Les tokens fonctionnels sont essentiels au fonctionnement de la blockchain, comme ETH d’Ethereum ou SOL de Solana.

Personnellement, je m’intéresse particulièrement à ces projets. USDC a vu ses applications dans la DeFi et les DEX s’étendre de plus en plus ces deux dernières années, devenant la norme pour le trading spot, le prêt et la collatéralisation. Dogecoin, bien qu’issu d’une blague, a survécu longtemps grâce à son prix bas et son offre illimitée, ce qui montre la force de la communauté. UNI, en tant que token de gouvernance le plus pur, a une influence profonde sur le développement de la DeFi grâce à son mécanisme AMM. Aave détient le plus grand volume de staking, mais comporte aussi des risques plus concentrés, il faut donc faire attention.

Le rythme du marché haussier est généralement le suivant : BTC et ETH montent d’abord, puis les fonds se dirigent vers des shitcoins à plus petite capitalisation. C’est ce qu’on appelle la saison des Altcoins, avec les ICO en 2017, l’été DeFi en 2020, et en 2021, les memecoins et GameFi. Mais le problème, c’est qu’après chaque saison des Altcoins, il y a souvent une forte correction, et comme les shitcoins ont une capitalisation plus petite et une volatilité plus grande, ils sont facilement piégés.

Honnêtement, investir dans les shitcoins comporte de grands risques. En plus de leur volatilité, il faut aussi se méfier des scams et des rug pulls. Ces projets qui semblent sérieux finissent souvent par voir leur équipe disparaître ou s’enfuir avec l’argent. Tout le monde se souvient de l’incident du token Squid, qui est passé de 3000 dollars à 0,0033 dollars. Donc, ne vous laissez pas emporter par les mythes de richesse sur Internet.

Mais selon les données, la part des shitcoins dans le marché crypto est passée de 6 % en 2014 à 58 % en 2022, ce qui montre que la demande pour ces tokens ne cesse de croître. Les stablecoins résolvent le problème du paiement, et les tokens de gouvernance permettent aux utilisateurs de participer aux décisions — ces innovations sont impossibles avec Bitcoin qui se limite à un simple paiement peer-to-peer.

Donc, la conclusion est que, même si les shitcoins offrent beaucoup d’opportunités, ils comportent aussi de grands risques. Même si vous croyez en un projet, il faut ajuster votre portefeuille selon votre tolérance au risque. Ne vous laissez pas aveugler par les gains à court terme, sinon vous risquez de tout perdre dans un marché baissier.