La voie des lunettes AI est en plein essor avec de nombreux acteurs en compétition, les sociétés cotées suivent la tendance avec leur "GPT sur le pont nasal"

Avec le développement rapide de la technologie des grands modèles, ainsi que la performance attrayante des produits phares comme les lunettes intelligentes Meta Ray-Ban avec de gros volumes de livraison, en 2024, les lunettes IA déclenchent une nouvelle vague d’ordinateurs intelligents.

En tant que nouveau marché bleu dans le secteur des appareils portables intelligents, les lunettes IA attirent non seulement l’attention des géants technologiques tels qu’Apple, Samsung, Amazon, mais aussi, côté national, Huawei, Meizu et d’autres fabricants qui se lancent également dans le déploiement des lunettes IA. Récemment, Baidu a lancé ses lunettes IA natives équipées d’un grand modèle chinois — les lunettes Baidu AI, ajoutant une nouvelle impulsion à cette course en plein essor. La vague des lunettes IA déchaîne l’enthousiasme, et les entreprises cotées dans la chaîne industrielle se préparent, cherchant à prendre une avance dans cette tendance.

Sur le marché des capitaux, le concept de lunettes IA est très suivi. Depuis fin septembre, les actions liées à ce concept ont connu une hausse continue de trois mois. Récemment, ces actions ont montré une forte activité, avec plusieurs titres comme Zhuoyi Technology atteignant la limite supérieure en séance.

Malgré cette effervescence, le secteur des lunettes IA pourrait encore être en phase précoce d’explosion. Selon un rapport de Western Securities, 2025 pourrait devenir l’année de l’émergence massive des lunettes IA. D’après les données et prévisions de WellsennXR, à partir de 2025, les lunettes intelligentes IA, tout en maintenant une croissance stable des ventes de lunettes traditionnelles, commenceront à s’infiltrer rapidement dans ce marché. D’ici 2035, les ventes de lunettes IA pourraient atteindre 1,4 milliard d’unités.

De nouveaux produits de nombreux fabricants apparaissent, le “Guerre des Cent Lunettes” commence

Les premières lunettes IA remontent à 2012, lorsque Google a lancé Google Glass, mais en raison de performances commerciales décevantes, Google a suspendu la vente de la version grand public en 2015. Par la suite, Meta et Ray-Ban ont lancé en septembre 2021 la première génération de lunettes intelligentes Ray-Ban Stories, mais jusqu’en février 2023, seulement environ 300 000 paires ont été vendues.

En septembre 2023, Meta et Ray-Ban ont lancé la deuxième génération, Meta Ray-Ban, pesant moins de 50 g, avec un prix de départ de 299 dollars. Après leur lancement, ces produits sont devenus un grand succès, notamment après l’intégration de fonctionnalités IA en avril 2024, ce qui a entraîné une croissance rapide des ventes. Selon IDC, au quatrième trimestre 2023 et au premier trimestre 2024, les livraisons de Meta Ray-Ban ont atteint respectivement 360 000 et 100 000 unités ; à la fin du deuxième trimestre 2024, le total dépassait un million d’unités.

Le succès de Meta Ray-Ban a enflammé le marché pour les lunettes IA, et les fabricants locaux ont rapidement suivi.

En mai cette année, Huawei a organisé une conférence de lancement de ses nouveaux produits pour la saison d’été, présentant officiellement les lunettes intelligentes Huawei 2, un modèle de lunettes de soleil carrées, au prix de 2299 yuans. Ce produit fonctionne sous HarmonyOS 4 et est connecté au grand modèle d’IA Pangu de Huawei. En août, Fengchao Technology a lancé ses lunettes audio AI Jiehuan. En septembre, Meizu StarV Air2, des lunettes intelligentes AI+AR au design technologique et tendance, ont été dévoilées, avec un système IA intégré capable de traduire en temps réel, de reconnaissance vocale et d’assistant intelligent.

Depuis novembre, de nombreux fabricants nationaux ont publié des nouvelles liées aux lunettes IA, illustrant une compétition féroce.

D’abord, Baidu a présenté lors du Baidu World 2024 ses lunettes IA natives équipées d’un grand modèle chinois — les lunettes Baidu AI, avec des fonctions telles que la prise de vue en première personne, la question en marchant, l’encyclopédie d’objets, la traduction audio-visuelle, et la mémoire intelligente, avec une sortie prévue pour le premier semestre 2025.

Ensuite, Recar Technology a lancé le 16 novembre ses lunettes IA intelligentes Looktech ; le 18 novembre, Rokid a présenté ses lunettes RokiGlasses intégrant le modèle de grande taille Alibaba Tongyi Qianwen ; le 20 novembre, Shanjie Technology a annoncé avoir finalisé un financement de plusieurs dizaines de millions de RMB en série A, et prévoit de lancer le 19 décembre, en collaboration avec LOHO et iFlytek, la première paire de lunettes de production en série en Chine équipées de fonctionnalités de capture IA.

Fait notable, selon Wellsenn XR, Samsung Electronics aurait également finalisé un plan pour un projet de lunettes IA en début novembre, équipées du grand modèle Google Gemini, avec une sortie prévue pour le troisième trimestre 2025.

Le concept de lunettes IA en pleine effervescence, les entreprises cotées dans la chaîne industrielle se précipitent pour saisir la tendance

Les fabricants de téléphones et les géants de l’Internet investissent massivement dans le secteur des lunettes IA, propulsant cette tendance à un nouveau sommet, et les entreprises cotées dans la chaîne industrielle se préparent à prendre une avance dans cette course.

Concernant la composition des lunettes IA, les lentilles d’affichage sont sans doute une composante clé, impliquant principalement l’optique, l’affichage et les puces. Parmi les sociétés cotées, Crystal Optoelectronics, Sunny Optical Technology, etc., peuvent fournir des composants optiques essentiels comme les lentilles et les guides lumineux ; Hengxuan Technology, Rockchip, etc., proposent des puces SoC pour le calcul et le traitement.

Liyad a indiqué sur la plateforme d’interaction avec les investisseurs que sa technologie de capture optique peut être utilisée pour la localisation, la traçabilité gestuelle 4D, et la vérification de précision, ayant déjà fourni ses produits à plusieurs fabricants de lunettes AR/VR en Chine et à l’étranger.

Dans le domaine des capteurs, Well Electronics a révélé que ses capteurs d’image, notamment en petite taille et faible consommation, sont très adaptés aux besoins des terminaux AR, VR et IA. De plus, ses produits LCOS, avec leur haute résolution, leur compacité, leur faible consommation et leur faible coût, renforceront la compétitivité des marchés émergents comme AR, VR et lunettes IA.

Gaoer, Lixun Precision, Huaxin Technology, etc., grâce à leur forte capacité d’assemblage, sont devenus des fabricants clés de lunettes intelligentes.

Parmi les fabricants traditionnels, Dr. Optics a commencé à déployer le secteur des lunettes intelligentes dès 2022, collaborant avec des marques comme Raybird Innovation, Rokid, Meizu, en fournissant des services de montage et de vente de lentilles. En août dernier, Dr. Optics a cofondé une coentreprise avec Raybird Innovation. Selon Raybird, ils travailleront ensemble sur la R&D, la conception, la vente, le marketing et le service de la nouvelle génération de lunettes IA, dont la première version est attendue d’ici fin 2024.

Récemment, plusieurs sociétés cotées ont dévoilé leurs dernières stratégies dans le domaine des lunettes IA.

Jingwang Electronics a indiqué que ses produits HDI/Anylayer, cartes souples et rigides, et modules de type substrat peuvent être utilisés dans les lunettes IA, et qu’elle suit de près l’évolution des solutions intelligentes pour les terminaux, participant activement à la recherche et à la préparation pour élargir ses gammes de produits.

Huanxu Electronics a précisé que les lunettes IA exigent des designs légers, fins, et à forme atypique, et que la technologie SiP (System-in-Package) peut répondre à ces besoins avec ses avantages. Ses modules SiP sont déjà utilisés dans des produits similaires, et ses modules de communication sans fil seront produits en série en 2025.

Tianjian Co. a récemment indiqué qu’elle possède des technologies de traitement audio ouvertes et spatiales, ainsi que la capacité de produire divers produits électroniques comme écouteurs et lunettes intelligentes. La société continue de suivre le développement technologique dans le domaine de l’intelligence artificielle, planifiant ses activités en fonction des besoins du marché, de ses propres affaires et de ses avancées technologiques. En raison de la confidentialité commerciale, elle ne peut pas divulguer d’informations sur la sous-traitance ou les clients potentiels pour les lunettes IA.

“L’entreprise a déjà signé des accords de coopération avec plusieurs marques nationales et internationales dans le domaine des lunettes IA. Actuellement, nos produits de lunettes IA sont encore en phase de prototype et d’optimisation, et n’ont pas encore atteint la production en série. Le marché est encore en phase de développement initial, avec des habitudes de consommation à cultiver, et il existe encore des incertitudes dans l’expansion commerciale.” a déclaré Yidao Information.

Le 25 novembre, Yingqu Technology a indiqué sur la plateforme d’interaction avec les investisseurs qu’elle mène activement des travaux de pré-étude sur les produits liés aux lunettes IA. Le 26 novembre, Xingchen Technology a annoncé qu’elle a déjà investi dans la R&D de puces pour lunettes IA, collaborant avec certains clients, avec une sortie de produits prévue pour 2025. La société met à profit ses technologies de faible consommation, ses effets visuels ISP de pointe, et ses capacités avancées en SOC pour les applications de sécurité, qui seront intégrées dans les lunettes IA.

Avec l’entrée de nombreux acteurs, la tendance des actions liées aux lunettes IA a connu plusieurs pics dans le marché secondaire cette année.

Mi-août, le concept de lunettes IA a connu une vague de hausses de limites, avec plusieurs actions atteignant la limite supérieure, notamment Dr. Optics qui a enregistré quatre hausses consécutives de 20% entre le 13 et le 16 août, avec une hausse totale de plus de 107% en quatre jours ; le 16 août, Yashiguangdian a clôturé avec quatre plafonds consécutifs. Depuis fin septembre, ces actions ont connu une hausse continue de trois mois, avec 65 sur 68 actions de la liste de Dongcai en hausse.

Récemment, les actions liées aux lunettes IA ont continué à monter, le 28 novembre, Zhuoyi Technology a atteint la limite intraday, clôturant en hausse de 5,28%; Zhongke Laxun a augmenté de plus de 10%, Mingyue Lenses de plus de 6%, avec des suivis de Dr. Optics, Yidao Information, Juxin Technology, Hengxuan Technology.

2025 pourrait devenir l’année de l’éclatement des lunettes IA

Malgré l’engagement intense de nombreux fabricants dans le déploiement des lunettes IA, le secteur pourrait encore être en phase précoce d’explosion. La majorité des experts s’accordent à penser que 2025 pourrait devenir l’année de l’émergence massive des lunettes IA.

Selon un rapport de China Securities, les entreprises qui entrent dans le secteur récemment disposent de capacités solides en définition hardware et software, et bénéficient de l’écosystème du smartphone, ce qui accélérera la tendance industrielle des lunettes IA : d’une part, cela permettra d’améliorer les scénarios d’application et la conception matérielle ; d’autre part, cela favorisera une meilleure interaction entre les lunettes et l’écosystème d’applications existant (comme l’appel d’applications via des assistants intelligents), renforçant ainsi leur utilité. Les lunettes IA pourraient devenir un nouveau terminal matériel de “0 à 1”, et 2025 pourrait être la période de lancement de nombreux produits phares.

“Actuellement, le secteur des lunettes IA est encore à ses débuts, mais la tendance industrielle s’accélère, avec un potentiel de développement considérable.” indique également le rapport de China Securities.

“Les géants technologiques se lancent activement, et 2025 pourrait devenir l’année de l’éclatement des lunettes IA.” Selon Western Securities, après l’intégration de modèles multimodaux interactifs, le mode d’interaction des lunettes IA passera de “service matériel à l’utilisateur” à “service de grands modèles à l’utilisateur”. Ces modèles multimodaux peuvent comprendre la parole, l’image, et d’autres entrées, permettant une interaction homme-machine plus efficace et simple, augmentant ainsi l’acceptation par les utilisateurs.

Du point de vue de la chaîne industrielle, un rapport de Everbright Securities indique qu’étant donné que, pour l’instant, les lunettes IA ne nécessitent pas d’affichage, en éliminant la partie optique AR en amont, la technologie de développement de la chaîne industrielle est très mature, et chaque étape de la chaîne nationale est très avancée et complète. Les lunettes IA pourraient connaître un moment décisif.

D’après les données et prévisions de Wellsenn XR, en 2023, la vente mondiale de lunettes atteindrait environ 1,56 milliard d’unités ; dans dix ans, elle pourrait atteindre environ 2 milliards. À partir de 2025, les lunettes IA, tout en maintenant une croissance stable des ventes de lunettes traditionnelles, commenceront à s’infiltrer rapidement dans ce marché. En 2029, la vente annuelle pourrait atteindre 55 millions d’unités ; d’ici 2035, la vente pourrait atteindre 1,4 milliard d’unités.

Cependant, selon Yin Hang, analyste en PC et hardware chez Zhongguancun Online, le développement du secteur des lunettes IA comporte aussi de nombreux défis.

“Sur le plan technologique, avec l’approfondissement des applications IA, les exigences en performance des puces augmentent, et l’intégration du calcul en temps réel et de l’IA cloud pose de nouveaux défis en autonomie. En termes de confort, bien que les lunettes IA aient considérablement amélioré le confort par rapport aux casques, il reste encore des marges d’amélioration.”

Yin Hang estime que, pour l’avenir, le développement à long terme du secteur dépendra des progrès technologiques et de l’innovation. Les grands modèles jouent un rôle crucial. Ces modèles sont la force motrice sous-jacente du développement des segments des lunettes IA, leur diversification et leur optimisation hardware influençant directement l’écosystème d’applications et l’expérience utilisateur. À l’avenir, les lunettes IA devront non seulement disposer d’une puissance de calcul locale robuste, mais aussi supporter une compatibilité avec divers appareils, permettant des voies de développement multiples.