Récemment, je regarde à nouveau les données de liquidation, et plus je regarde, plus je pense : le retard dans la feed de prix des oracles n’est vraiment pas un « détail technique ». Si tu utilises un levier serré, quand le prix chute d’un seul point, la chaîne peut ne pas encore avoir été mise à jour, et au moment où le prix rattrape, la position est directement liquidée selon les règles du système, sans même une fenêtre pour « ajouter un peu de marge »… En gros, la liquidation n’est parfois pas due à une mauvaise décision de ta part, mais à un décalage temporel.

Layer2 compare maintenant chaque jour le TPS, les frais, les subventions, c’est assez bruyant, mais ce qui m’importe le plus, c’est : d’où viennent les prix, à quelle fréquence ils sont mis à jour, et si ça va coincer en cas de congestion. De toute façon, avant d’ouvrir une position, je regarde la fréquence de mise à jour de l’oracle, et je laisse une marge plus importante.

Je ne crois plus à l’idée que « si c’est bon marché, c’est forcément sûr ». C’est tout pour l’instant.