Je viens d'apprendre quelque chose de très important dans le domaine de l'application de la loi en crypto. Brad Bao, le co-fondateur de Lime qui a fait passer l'entreprise à une valorisation de 2,4 milliards de dollars, est maintenant cité dans une plainte fédérale RICO de 100 millions de dollars — et les accusations ne sont pas une blague. Nous parlons de ce que les plaignants appellent l'une des plus grandes fraudes crypto de l'histoire.

La plainte concerne un projet de jeton qui a levé environ 43 millions de dollars auprès de plus de 5 000 investisseurs particuliers en 2021. Voici où ça devient compliqué : selon la plainte, le PDG aurait liquidé 41,78 millions de dollars en jetons immédiatement après le lancement tout en affirmant publiquement que les avoirs des initiés étaient bloqués. L'argent aurait apparemment été acheminé via des comptes personnels appartenant à des membres de la famille, puis transféré à travers des sociétés écrans dans le Delaware, les Îles Vierges Britanniques, Panama et l'Allemagne. Un autre montant de 16,6 millions de dollars de fonds d'investisseurs aurait été siphonné directement depuis les portefeuilles de l'entreprise et perdu dans des paris DeFi ratés.

Ce qui est intéressant, c'est le rôle de Brad Bao dans cette affaire. La plainte affirme qu'il a été membre du conseil d'administration qui a essentiellement donné de la crédibilité au schéma tout en percevant des frais de directeur et une allocation initiale de jetons. Le dossier suggère que Bao a approuvé des transactions conçues pour détourner des fonds et a ensuite fermé les yeux sur une fraude comptable pour tout dissimuler.

L'affaire ressemble exactement au manuel que la DOJ et la SEC ont utilisé à plusieurs reprises ces dernières années. Il y a fraude par transmission électronique, violations des lois sur les valeurs mobilières, blanchiment d'argent dans plusieurs juridictions, et des accusations impliquant une manipulation du marché via des bots de trading automatisés. La plainte cite même des liens avec un manipulateur de marché condamné, ce qui ajoute une autre dimension à l'aspect répressif.

Ce qui rend cela particulièrement remarquable, c'est l'angle de la gouvernance. Les défaillances de la supervision d'entreprise ont directement permis des transactions d'initiés et des opérations conflictuelles. Pour un membre du conseil comme Brad Bao, c'est un point d'exposition sérieux.

Le jeton en question a atteint un sommet à 0,47 $ et se négocie maintenant autour de 0,0012 $ — une baisse de plus de 99 %. Les affaires civiles RICO comme celle-ci précèdent souvent des poursuites pénales, surtout quand autant d'accusations de fraude sont empilées. Le district sud de New York poursuit activement des affaires similaires, donc l'exposition réglementaire ici pourrait dépasser largement la plainte civile. À suivre de près pour voir comment cela évolue.