Récemment, j'ai découvert que beaucoup de gens perdent de l'argent en bourse, la raison principale est en fait très simple — ils ne comprennent pas du tout le taux de rotation. Aujourd'hui, je vais décomposer et expliquer cette chose la plus pratique, je suis sûr qu'après avoir lu cela, vous aurez une révélation.

Commençons par la base, le taux de rotation est la fréquence des transactions d'achat et de vente d'une action, il reflète à quel point cette action est active. Par exemple, si une action a échangé 10 millions d'actions en un mois, avec un capital total de 100 millions d'actions, alors le taux de rotation est de 10 %. Cela semble simple, mais il y a beaucoup de choses cachées derrière.

Pourquoi dis-je que le taux de rotation est la meilleure façon de repérer les mains fortes ? Parce que le niveau du taux de rotation reflète directement la tendance des fonds. Dans la pratique, j'ai constaté que différentes plages de taux de rotation indiquent des états complètement différents pour une action. Par exemple, une action avec un taux de 1 % à 3 % est généralement ignorée, ni les institutions ni les capitaux spéculatifs ne s'y intéressent, ce genre de titre est comme une mare stagnante. Mais lorsque le taux de rotation monte à 3 % à 5 %, cela signifie que certains commencent à tester des positions, c'est un signal.

Ce qui est vraiment intéressant, c'est la plage de 5 % à 7 %. Les forces acheteuses et vendeuses commencent à diverger, le prix monte lentement, ce qui indique très probablement que les mains fortes accumulent doucement. Mon expérience est qu'il faut y prêter une attention particulière. Si le taux de rotation continue de rester entre 7 % et 10 %, cela montre que les acheteurs institutionnels sont plus actifs.

Voici le point clé — lorsque le taux de rotation atteint 10 % à 15 %, l'intention des mains fortes de contrôler le marché devient très claire. La force d'accumulation s'intensifie, et une fois cette phase terminée, la hausse n'est plus loin. Mais il faut faire attention : si cette situation apparaît à un niveau bas avec un volume en hausse, cela indique une véritable préfiguration du démarrage. À l'inverse, une chute en volume à un niveau élevé, je ne m'y engagerais pas personnellement.

Lorsque le taux de rotation atteint 15 % à 20 %, les transactions deviennent très actives, la volatilité s'accentue. Si le prix est encore à un niveau bas, cela peut signifier que les mains fortes accumulent violemment ; si c'est déjà à un sommet, il faut être vigilant, cela pourrait indiquer une distribution. Un détail important : ne regardez pas uniquement les gros ordres, les mains fortes savent depuis longtemps diviser leurs gros ordres en petits pour vendre progressivement, afin de réduire la friction et d'éviter que les petits investisseurs ne paniquent.

Après un taux de rotation supérieur à 20 %, la situation devient plus complexe. Entre 20 % et 30 %, si cela se produit à un niveau bas, cela indique une accumulation violente pour attirer les petits investisseurs ; si c'est à un sommet, c'est une distribution. Un taux de rotation de 30 % à 40 % est généralement réservé aux actions à sujet très chaud, probablement que les mains fortes sont en train de distribuer, en échangeant leurs positions contre des acheteurs.

Lorsque le taux de rotation atteint 40 % à 50 %, cette action est déjà très surveillée, avec de fortes fluctuations de prix, la plupart des gens ne peuvent pas la tenir, le risque est énorme, je recommande la prudence. Au-delà de 50 % à 60 %, c'est une situation extrêmement folle, acheteurs et vendeurs se crient dessus. Si cela apparaît à un creux, cela peut indiquer une nouvelle grande bonne nouvelle ; si c'est à un sommet, cela signifie que ceux qui ont déjà réalisé des profits vendent, ceux qui veulent acheter cherchent à prendre la place, ce qui se termine souvent en catastrophe.

Je vais aussi partager une logique pratique essentielle. Une hausse en volume à un niveau bas mérite d'être surveillée ; une baisse en volume à un sommet, je ne m'y engagerais pas personnellement. Plus important encore, lorsque le prix baisse continuellement, il ne faut surtout pas essayer de prendre le couteau en chute. Si je suis optimiste sur une action, j'attendrai qu'elle se stabilise avant d'intervenir par la droite. Il faut savoir être prudent, ne pas aller contre la tendance, c'est une marque de respect pour le marché.

Enfin, un point que beaucoup négligent : une action avec un taux de rotation faible peut parfois continuer à monter, ce qui indique que des mains fortes à moyen et long terme sont en train d'opérer. Ces actions ont une forte continuité, avec peu de risques. Mais si une action évolue dans un canal baissier et que son taux de rotation devient soudainement très faible, avec peu d'achats et de ventes, surtout si c'était une action que les mains fortes avaient accumulée auparavant, après un lavage de marché, cela peut indiquer que le fond est probablement atteint.

En résumé, apprendre à lire le taux de rotation, c'est comme détenir la clé pour repérer les mains fortes. Mais rappelez-vous, le taux de rotation n'est qu'un outil, il faut aussi combiner la position du prix, la situation du marché général, la popularité du sujet, etc. Se fier aveuglément au taux de rotation peut aussi conduire à des pièges.