Je suis tombé sur ce cadre historique fascinant de Samuel Benner datant de 1875 concernant la prévision des cycles économiques. Le gars essayait essentiellement de cartographier les périodes propices à la réalisation de profits en identifiant des schémas dans les marchés financiers – boom, récessions et paniques.

Voici comment cela se décompose. Benner a remarqué que les années de panique ont tendance à se produire environ tous les 18-20 ans. Ce sont les périodes où il faut vraiment faire attention – pensez à 1927, 1945, 1965, 1981, 1999, 2019. Le schéma suggère que 2035 et 2053 pourraient suivre le même calendrier. Pendant ces années, les marchés peuvent s’effondrer fortement, donc le conseil est de ne pas céder à la panique et de rester prudent.

Ensuite, il y a les années de boom – les périodes dorées où les prix augmentent et les marchés se redressent fortement. C’est le moment où il faut vraiment vendre et prendre des profits. Nous avons vu cela se réaliser en 1928, 1960, 1973, 1989, 2000, 2007, 2016, 2020. En regardant vers l’avenir, 2026 est marqué comme une année de boom dans ce cycle, ce qui pourrait être un timing intéressant.

L’autre côté de la pièce concerne les années de récession – lorsque les prix sont au plus bas et que l’économie peine. 1924, 1931, 1942, 1958, 1978, 1985, 1996, 2005, 2012, 2023. Ce sont en fait les meilleures opportunités si vous avez du capital. Achetez quand tout le monde a peur, tenez bon pendant la reprise, puis vendez lorsque le boom arrive.

Donc, la stratégie de base est assez simple : identifier les périodes où faire de l’argent en comprenant où vous en êtes dans ce cycle. Achetez à bas prix pendant les récessions, attendez, vendez à prix élevé pendant les booms, et évitez d’être pris au dépourvu lors des années de panique.

Maintenant, voici le truc – cela repose sur des schémas historiques et une pensée cyclique, pas sur une formule garantie. Les marchés réels sont influencés par des guerres, la politique, des avancées technologiques, des chocs économiques inattendus. Mais en tant que cadre à long terme pour comprendre le rythme du marché, c’est en fait assez intéressant à garder en tête. Il vaut la peine de connaître les périodes où faire de l’argent ont historiquement suivi ces schémas, même si l’avenir ne sera pas une reproduction exacte.