Je viens de remarquer que beaucoup de nouveaux dans le trading de futures ont tendance à être confus sur la façon de calculer l'effet de levier des futures. Aujourd'hui, je souhaite partager quelques notions de base que j'ai apprises de mon expérience, afin d'éviter de risquer de perdre son compte inutilement.

Tout d'abord, il s'agit du choix du mode de marge. C'est très important. Lorsque vous choisissez la marge isolée, le montant de votre fonds de garantie (par exemple 1000 USD) sera la limite maximale que vous pouvez perdre. Si la position est liquidée, vous ne perdez que cette somme, le reste du compte restant en sécurité. Mais si vous optez pour la marge croisée, tout le solde de votre compte sera utilisé pour maintenir la position. Si le prix évolue fortement à l'encontre, vous pouvez tout perdre. Donc, mon conseil est toujours de commencer par la marge isolée, et de ne pas utiliser la marge croisée avant de bien comprendre les risques.

Passons maintenant à une partie un peu plus difficile - le calcul de l'effet de levier des futures. L'effet de levier vous permet de trader avec une somme plus grande que votre capital réel. Par exemple, si vous avez 100 USD et utilisez un levier x5, vous pouvez ouvrir une position de 500 USD. Avec x10, ce serait 1000 USD. Cela semble génial, mais c'est aussi une épée à double tranchant.

Ce qu'il faut surtout comprendre, c'est la relation entre l'effet de levier et le pourcentage de baisse du prix qui entraînera la liquidation. Voici la formule de base : le pourcentage de baisse du prix qui provoque la liquidation est égal à 100 divisé par le levier. Donc, avec x5, une baisse de 20% suffit pour liquider. Avec x10, c'est 10%. Avec x20, seulement 5%. Vous voyez, plus l'effet de levier est élevé, plus il est facile d'être liquidé. C'est pourquoi ce calcul est crucial - il détermine directement l'espace dont vous disposez pour supporter la fluctuation du marché.

Je tiens aussi à vous avertir concernant l'utilisation d'un effet de levier très élevé comme x30, x40 ou plus. Lorsqu'on utilise un levier trop élevé, la plateforme limite la somme réelle utilisée pour maintenir la position, ce qui peut ne représenter qu'une moitié ou deux tiers du total. Le reste sera déduit des frais d'assurance. Résultat : vous risquez davantage la liquidation et vous n'aurez pas la marge pour supporter un rebond du prix.

En pratique, quand je trade, j'utilise généralement un levier de x5 à x10 pour des positions swing. Cela me donne un levier suffisant pour réaliser de bons profits tout en conservant de la marge pour me remettre en selle si le marché tourne contre moi. Si vous souhaitez utiliser un levier supérieur à x20, cela ne devrait être réservé qu'aux scalps très courts, et vous devez accepter un risque très élevé. Je ne recommande jamais d'utiliser un levier de x100, sauf si vous êtes un trader très expérimenté.

En résumé, pour éviter de perdre votre compte de manière stupide, souvenez-vous : choisissez toujours la marge isolée, comprenez bien comment fonctionne le calcul de l'effet de levier des futures avant d'ouvrir une position, utilisez un levier modéré, et calculez soigneusement votre point de liquidation. Si vous êtes débutant, commencez avec x5, familiarisez-vous, puis augmentez progressivement. N'utilisez pas un levier trop élevé, car un profit élevé implique aussi un risque élevé. J'ai vu trop de personnes tout perdre en utilisant un levier excessif sans précaution.