Je réfléchis récemment aux stratégies de revenu, et il y a quelque chose qui vaut la peine d’être discuté concernant la génération de flux de trésorerie passifs via des investissements axés sur les dividendes. La plupart des gens overthinkent ces choses alors qu’en réalité, le chemin le plus simple est simplement de prendre un ETF de revenu solide plutôt que de chasser des actions à dividendes individuelles.

J’ai regardé deux qui apparaissent régulièrement dans les cercles d’investisseurs en revenu. Le fonds Vanguard High Dividend Yield est celui qui a attiré mon attention - avec un rendement d’environ 2,4 %, ce qui est vraiment plus du double de ce que vous obtiendriez du S&P 500. Ce qui est agréable avec lui, c’est la structure des frais. On parle d’un ratio de dépenses de 0,06 %, donc sur cent mille dollars, vous payez essentiellement une petite somme chaque année. Le fonds répartit ses investissements sur plus de 560 actions, donc vous n’avez pas à vous soucier de choisir individuellement. JPMorgan, ExxonMobil, Procter & Gamble - des blue chips solides composent le cœur des holdings. Sur cinq ans, il a montré un bêta d’environ 0,76, ce qui signifie qu’il ne fluctue pas comme certains investissements de croissance. C’est en fait l’attrait pour ceux qui veulent collecter des dividendes sans voir leur portefeuille osciller sauvagement.

Ensuite, il y a l’ETF Invesco S&P 500 Pure Value, avec un rendement de 2,5 %. Un portefeuille plus petit avec 123 holdings, ce qui signifie une position plus ciblée. Le ratio de dépenses est plus élevé à 0,35 %, mais la stratégie ici est différente - ils utilisent un système de notation pour rechercher spécifiquement des actions sous-évaluées avec moins de risque de baisse. Ford, Humana, Tyson Foods font partie du lot. La partie intéressante, c’est qu’aucune position ne domine plus de 2 %, donc vous n’êtes pas trop exposé à une seule action. Les secteurs penchent vers la finance, la santé, les biens de consommation de base - les secteurs stables. La technologie ne représente que moins de 2 %.

En termes de performance, les deux ont fait leur boulot. Le fonds Vanguard a augmenté de 12 % sur une période de 12 mois, tandis que l’Invesco a atteint 15,5 %. Ce n’est pas explosif, mais c’est justement le but quand on construit une stratégie d’ETF de revenu - on échange le potentiel de croissance contre un flux de trésorerie stable et une volatilité plus faible.

La vraie question pour quiconque construit un portefeuille de revenus par dividendes est de savoir si vous souhaitez une exposition large ou une recherche de valeur plus ciblée. Quoi qu’il en soit, ces options d’ETF de revenu vous permettent de passer l’étape de la recherche et de simplement collecter des dividendes.