Trois ETF à haut rendement en dividendes qui valent la peine d'être ajoutés à votre portefeuille

Les fonds négociés en bourse offrent aux investisseurs en dividendes une manière efficace de constituer des portefeuilles de revenus diversifiés sans la complexité de la sélection individuelle d’actions. Parmi les centaines de ETF axés sur les dividendes disponibles, quelques-uns se distinguent par leur combinaison de versements solides et de performances constantes. Voici trois options de rendement en dividendes à considérer, classées selon la force de leur distribution.

JPMorgan JEPI : Revenu premium grâce à des stratégies d’options

L’ETF JPMorgan Equity Premium Income (NYSEMKT : JEPI) offre l’un des rendements en dividendes les plus impressionnants du marché, à 7,52 % sur une base de rendement SEC sur 30 jours. Ce qui rend cet ETF particulièrement attractif, c’est son calendrier de distribution mensuel — une caractéristique que recherchent activement de nombreux investisseurs axés sur le revenu.

La stratégie du fonds est quelque peu non conventionnelle. Bien que JEPI détienne environ 132 actions, beaucoup de ces participations n’offrent pas traditionnellement des dividendes élevés. Au lieu de cela, le fonds génère ses revenus substantiels en écrivant des options d’achat hors du territoire (out-of-the-money) sur l’indice S&P 500. Cette approche basée sur les options permet au fonds d’amplifier ses distributions bien au-delà de ce que la détention traditionnelle d’actions pourrait fournir.

Depuis son lancement par JPMorgan Chase en mai 2020, JEPI a affiché des rendements annuels moyens supérieurs à 12,2 % — un bilan solide malgré sa relative nouveauté sur le marché. Le ratio de dépenses annuel du fonds, de 0,35 %, est raisonnable compte tenu des niveaux de revenus qu’il génère. Pour les investisseurs à la recherche de revenus agressifs, à l’aise avec une stratégie orientée options, JEPI constitue un choix attrayant dans le paysage des ETF à rendement en dividendes.

SPDR SPYD : L’investissement en dividendes traditionnel simplifié

Pour les investisseurs préférant une approche plus simple, le SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF (NYSEMKT : SPYD) offre une alternative. Géré par State Street, ce fonds suit l’indice S&P 500 High Dividend en détenant les 80 plus grandes sociétés du S&P 500 avec les rendements en dividendes les plus élevés.

Les participations récentes du fonds incluent des payeurs de dividendes établis comme Public Service Enterprise Group, Hasbro, Iron Mountain, Citigroup et Dominion Energy. Son rendement SEC sur 30 jours s’élève à 4,52 %, offrant un revenu stable avec moins de complexité que les stratégies basées sur les options. Depuis sa création en octobre 2015, SPYD a généré des rendements annuels moyens d’environ 8,2 %.

Ce qui séduit particulièrement les investisseurs soucieux des coûts, c’est son ratio de dépenses minimal de seulement 0,07 % — parmi les plus faibles dans l’univers des ETF à dividendes. La valorisation raisonnable du portefeuille, avec un ratio cours/bénéfice anticipé inférieur à 15,1, indique que le fonds se positionne bien pour continuer à offrir des rendements compétitifs. Cela fait de SPYD un excellent choix pour les investisseurs en quête de rendement en dividendes traditionnel.

Invesco PEY : La croissance des dividendes en priorité

L’ETF Invesco High Yield Equity Dividend Achievers (NASDAQ : PEY) adopte une approche différente en mettant l’accent sur la constance et le potentiel de croissance des dividendes. Ce fonds suit l’indice NASDAQ US Dividend Achievers 50, qui se concentre sur 50 sociétés sélectionnées principalement pour la solidité de leur rendement et leur historique prouvé d’augmentations de dividendes.

Les participations actuelles couvrent divers secteurs et incluent des noms comme Altria Group, First Interstate BancSystem, Universal Corp/VA, 3M et Truist Financial. Son rendement SEC sur 30 jours de 4,29 % peut sembler modeste comparé à d’autres options, mais la véritable force réside dans sa trajectoire de croissance des distributions. Au cours de la dernière décennie, le versement de dividendes de PEY a plus que doublé — un témoignage de l’engagement du fonds envers une croissance des revenus.

Le bilan de performance du fonds présente toutefois un compromis. Depuis sa création en décembre 2004, ses rendements annuels moyens n’ont atteint que 5,83 %, en retard par rapport aux alternatives axées sur la croissance. De plus, son ratio de dépenses de 0,52 % est plus élevé que celui d’options comparables. Malgré ces limitations, PEY séduit fortement les investisseurs en quête de revenus passifs en croissance plutôt que de rendements actuels maximisés.

Évaluer votre stratégie d’ETF à rendement en dividendes

Le choix parmi les ETF à rendement en dividendes dépend en fin de compte de vos objectifs spécifiques. Les maximisateurs de revenus avec une tolérance au risque plus élevée pourraient privilégier la stratégie basée sur les options de JEPI. Les investisseurs conservateurs recherchant la simplicité pourraient se tourner vers l’approche indexée directe de SPYD. Ceux qui privilégient la croissance à long terme des revenus devraient considérer l’orientation croissance des dividendes de PEY.

Chaque ETF remplit une fonction distincte dans un portefeuille axé sur les dividendes, et de nombreux investisseurs bénéficient de détenir plusieurs fonds alignés sur différents objectifs de revenu et profils de risque.