La SEC de EE. UU. propone nuevas normas de entrega electrónica, impulsando la digitalización integral de la divulgación de información de valores

ME News 消消息，16 de julio (UTC+8), la Comisión de Valores y Bolsa de Estados Unidos (SEC) anunció la presentación de una nueva norma de Regulation E-Delivery. El objetivo es ampliar el alcance de la adopción de medios electrónicos en la divulgación de información sobre valores, permitiendo que emisores, corredores, asesores de inversiones y otras entidades proporcionen por defecto a los inversores la información sujeta a requisitos regulatorios mediante canales electrónicos.

Según la propuesta, en el futuro la entrega electrónica se convertirá en la forma predeterminada para la transmisión de información sobre valores, manteniendo al mismo tiempo el derecho de los inversores a solicitar activamente documentos en papel. Actualmente, en Estados Unidos los documentos de supervisión bursátil suelen seguir enviándose en formato impreso, salvo que el inversor elija explícitamente la recepción electrónica. La propuesta de la SEC cambiará este modelo: en la medida en que se cumplan las condiciones pertinentes, las entidades no necesitarán obtener previamente un consentimiento explícito del inversor para adoptar la entrega electrónica.

Regulation E-Delivery cubre un ámbito de información amplio, incluyendo: memorandos de colocación de fondos y otros emisores; reportes anuales y semestrales de los accionistas de los fondos; declaraciones de voto mediante poder (Proxy Statements); documentos de confirmación de operaciones; divulgaciones de relación con el inversor de Form CRS; manuales del asesor de inversiones Form ADV Part 2, etc.

La SEC señaló que la entrega electrónica no solo puede mejorar la eficiencia para acceder a la información, sino también potenciar la experiencia del inversor al acceder, guardar e interactuar con los documentos divulgados.

Para los inversores que aún reciben documentos regulatorios impresos, la SEC prevé establecer un mecanismo de transición. Si un inversor pasa a un esquema de entrega electrónica, la entidad deberá enviar dos avisos en papel para informar sobre el calendario de la conversión y la opción de salir de la entrega electrónica. La propuesta abrirá un período de consulta pública de 60 días tras su publicación en el 《Federal Register》. (Fuente: ODAILY)