Одобрение FCA не откроет банковские хранилища Британии для криптовалюты

• Девять из 10 крупнейших розничных банков Великобритании в настоящее время блокируют или ограничивают транзакции, связанные с криптовалютами.
• Ограничения сильно различаются: от полной блокировки исходящих криптовалютных переводов в Chase UK до лимитов в £10 000 в HSBC UK.
• Полный криптовалютный режим FCA вступит в силу 25 октября 2027 года, однако авторизация не обяжет банки ослабить контроль над платежами.
• Банковские политики покажут, изменит ли авторизация FCA отношение традиционного финансового сектора к криптовалютным компаниям.

Великобритания готовится ввести гораздо более строгие стандарты для криптовалютных компаний, однако одобрение со стороны регулятора не гарантирует им неограниченный доступ к банковским счетам клиентов. Когда новый криптовалютный режим Управления по финансовому регулированию и надзору (FCA) вступит в силу 25 октября 2027 года, компаниям, осуществляющим регулируемую деятельность, потребуется авторизация в соответствии с Законом о финансовых услугах и рынках. При этом банки сохранят право блокировать или ограничивать платежи криптовалютным платформам, сообщило издание The Banker. Девять из 10 крупнейших розничных банков Великобритании в настоящее время вводят такие ограничения. В результате возникает регуляторный разрыв с практическими последствиями. Два клиента могут попытаться пополнить один и тот же авторизованный FCA обменник и столкнуться с совершенно разными лимитами в зависимости от того, в каком банке хранятся их деньги. Более строгий режим FCA заканчивается на уровне банка Изменения, которые вступят в силу в 2027 году, значительно выходят за рамки действующей системы регистрации для борьбы с отмыванием денег. Окончательные правила FCA включают широкий спектр криптовалютной деятельности в сферу регулирования, включая торговые платформы, хранение активов, операции, стейкинг и кредитование. Компании столкнутся с требованиями в таких областях, как финансовая устойчивость, корпоративное управление, обращение с клиентами, операционная устойчивость и поведение на рынке. Существующие регистрации не преобразуются автоматически в авторизацию по Закону о финансовых услугах и рынках. Период подачи заявок продлится с 30 сентября 2026 года по 28 февраля 2027 года. Компании, подавшие заявки в этот период, могут претендовать на переходные положения, если на момент начала действия режима их заявки всё ещё будут рассматриваться.
Этот процесс авторизации определяет, соответствует ли криптовалютный бизнес стандартам FCA. Однако отдельное решение всё ещё принимается, когда клиент пытается отправить ему деньги.

Кто контролирует путь к криптовалютному обменнику?

ШАГ 1

Клиент

Запрашивает перевод на криптовалютную платформу

ШАГ 2

Банк Великобритании

Может одобрить, ограничить или заблокировать платеж

ШАГ 3

Криптовалютная компания

Авторизация FCA определяет, может ли она работать

Разделение: FCA регулирует криптовалютную компанию. Банк сохраняет контроль над платежом клиента.

В одном банке могут разрешить £10 000, а в другом — заблокировать Различия уже заметны в политиках банков. Chase UK придерживается самого строгого подхода среди рассмотренных крупных банков. Он блокирует исходящие банковские переводы и платежи по картам, которые идентифицирует как криптовалютные транзакции, при этом разрешая входящие платежи от криптовалютных обменников. NatWest разрешает идентифицированные криптовалютные платежи, но ограничивает их суммой £1 000 в день и £5 000 за 30-дневный период. В HSBC UK потолок значительно выше: £2 500 за транзакцию и £10 000 за скользящий 30-дневный период для платежей и покупок по дебетовым картам, связанных с криптовалютными обменниками. Покупки по кредитным картам остаются запрещёнными. HSBC заявляет, что ограничения были введены в ответ на рост мошенничества с криптовалютами. Barclays также разрешает криптовалютные переводы с ограничениями, включая лимит £2 500 на один более быстрый платёж и £10 000 за календарный месяц, тогда как покупки криптовалюты через Barclaycard запрещены. Практическая разница велика. Клиент, пытающийся перевести £10 000 в криптовалюты, потенциально может уложиться в заявленные месячные лимиты HSBC или Barclays, в NatWest ему может потребоваться больше одного 30-дневного периода, а в Chase исходящая транзакция может быть отклонена. Важно не то, какая политика является более либеральной. Важно то, что одна и та же базовая криптовалютная транзакция получает совершенно разное отношение в банковской системе Великобритании. Почему одобрение FCA может не снять ограничения Банковские ограничения в первую очередь разработаны с учётом рисков мошенничества и финансовых преступлений, что объясняет, почему ужесточение регулирования обменников может не привести к их автоматической отмене. Авторизованный FCA обменник может соответствовать требованиям к капиталу, корпоративному управлению и поведению на рынке, но при этом получать деньги от клиента, которого обманом заставил действовать мошенник. Авторизация получателя не подтверждает легитимность каждого платежа, поступающего на его счёт. HSBC прямо связывает свои ограничения, например, с ростом мошенничества в криптовалютной сфере, тогда как The Banker сообщает, что FCA будет призывать банки избегать повсеместных ограничений, а не заставлять их менять свои политики. Это оставляет возможность для более дифференцированного подхода после 2027 года. Банки могут сохранить контроль над мошенничеством, одновременно разделяя авторизованные FCA платформы и контрагентов за пределами британской регуляторной сферы. То, поступят ли они так, будет иметь коммерческое значение для компаний, которые в течение следующего года будут добиваться авторизации. Банковские политики станут второй проверкой британского регулирования Действующий криптовалютный реестр FCA уже показывает, что прохождение британского регуляторного барьера отнюдь не является автоматическим. Его текущая страница с данными, обновлённая в сентябре, отслеживает заявки и результаты в рамках режима MLR, тогда как вводимый процесс по Закону о финансовых услугах и рынках является более широким и отдельным. С октября 2027 года FCA сможет измерять, сколько компаний успешно преодолели новый регуляторный барьер. Банковские политики предоставят ещё один набор свидетельств. Если повсеместные блокировки превратятся в контроль, зависящий от конкретного контрагента, лимиты для авторизованных обменников вырастут или доступ к платежам станет более единообразным, статус FCA приобретёт ценность, выходящую за рамки формального разрешения на работу. Если сегодняшние ограничения почти не изменятся, в Великобритании может появиться значительно более регулируемая криптовалютная индустрия, но некоторым клиентам не станет существенно проще получать доступ к ней через свои банки. Это различие также имеет значение для более широких амбиций правительства в сфере цифровых активов. Регулирование может сделать криптовалютную компанию более надёжным контрагентом, но её полезность как сигнала отчасти зависит от того, признает ли её остальная финансовая система. К концу 2027 года ответ должен быть виден в чём-то более простом, чем регуляторные документы: в том, сколько денег британским клиентам фактически разрешено отправлять.