Вчера под утро сооснователь Base Джесси Поллак в X опубликовал очень длинный твит, в котором оглянулся на то, что за последние два года в стратегии развития Base получилось хорошо, а что — плохо.

Это довольно честный твит — и по отношению к себе, и по отношению к широкой аудитории. Признать собственные ошибки человеку в принципе непросто. Джесси считает, что возглавляемый им Base сделал ставку слишком широко в сторону соцсетей, рассчитывая, что социальный опыт, рожденный прямо в ончейне, сможет продвигать на массовый уровень не только Base, но и криптовалюты. Это, по его мнению, было ошибкой. Но другая ставка, что разработчики приложений на Base тоже будут продвигать массовое внедрение, создавая хорошие приложения — это правильно.

Сейчас он передал управление Base App (суперприложение Base, не Base Chain) Коби, а сам вернулся к фокусу на развитии Base цепочки. С позиции ончейн-игрока, оглядываясь на некоторые действия Джесси за последние два года, я высоко оцениваю его откровенность в стиле «покаянного письма», но при этом также думаю, что в его понимании есть моменты, которые стоит обсудить.

Ставка на соцсети: 0 баллов

Ончейновая «нативизация» соцсетей не дает никакого улучшения массовому соцопыту и даже делает саму идею соцсетей более сложной. На самом деле мне очень хотелось бы, чтобы в своем «покаянном письме» Джесси как следует разобрал, как именно новое соцприложение Farcaster — полностью новое, — сможет принести пользователям новый социальный кайф, дать новый формат соцконтента или предложить пользователям какой-то новый, оригинальный путь формирования соцсети, благодаря которому и ему, и всему Base покажется, что эта штука сможет продвигать Base на массовый уровень, бросая вызов традиционным рынкам соцмедиа…

Если это было ради идеала децентрализованных соцсетей — возможно, за это можно поставить пару баллов. Но если считать, что это способно продвинуть массовое внедрение, то тогда это чистые 0 баллов.

Продолжаем смотреть дальше. В части соцсетей Джесси также упомянул токены для создателей, и упомянул недавно ставший хайповым на Solana $ANSEM. Он отметил, что не очень понимает, то ли он ошибся со временем продвижения Zora, то ли сама идея токенов для создателей изначально была неверной.

И это понимание тоже дает 0 баллов. Во-первых, продвигать саму концепцию «токенов для создателей» — довольно странно. Как видно из дискуссии Джесси и Toly тех лет: Джесси считал, что ценность есть у «контента», а у самих создателей как у личного бренда тоже есть ценность, поэтому это не похоже на meme-коины — у этого есть базовые основы, значит, нужно продвигать то, у чего есть базовые основы.

Но кому это логически сможет доказать? Впрочем, Джесси сам подал пример: запустил $JESSE. Через почти 240 дней ситуация такая:

Контент и личный IP действительно ценны, но разве выпуск токена — это какой-то уникальный канал монетизации? Какой «уровень» создателей он способен привлечь? Как гарантировать, что ценность, на которую он делает ставку, имеет разумную логическую связку? Проблем, которые здесь нужно решить, слишком много, но ощущение от Base такое: «сцену я поставил, дальше кто-то сам встанет и начнет играть».

В этом понимание Джесси полностью проигрывает Toly: хотя бы Toly мог сказать что-то вроде: «meme-коины не имеют ценности, но игровые предметы и скины тоже не имеют ценности, и тем не менее люди по всему миру готовы каждый год тратить сотни миллиардов долларов на то, что не имеет ценности».

$ANSEM вообще не является тем «токеном для создателей», который продвигал Джесси: прежде всего, это вообще не тот Ansem, да и он явно не запускал это ради монетизации личного IP — ситуация «все не так и все не то».

В итоге, Джесси, в части соцсетей ты правда ошибся, но еще не до конца это осознал. На самом деле, лучший референс-образец того, что лучше всего работает в связке Crypto + соцсети — это до сих пор, вероятно, социтизованный торговый апп FOMO.

Отставание в Perp DEX и других направлениях: 80 баллов

Вообще-то, оценку можно было бы поставить еще выше. Если смотреть в разрезе «по горизонтали», то и Solana не смогла показать в двух направлениях — Perp DEX и прогнозных рынках — конкуренции сильнее, чем у Hyperliquid и Polymarket. То есть Base не намного лучше.

Джесси сильно расстраивает как раз причина «потому что мы слишком сильно увлеклись ставкой на соцсети — а в этих двух направлениях не дотянули». Это, видимо, слишком жестко к себе. Сейчас, когда смотришь как «поздний всезнающий наблюдатель», Hyperliquid — это конкурент, который этот сегмент полностью продумал, и его сценарии не появились; в результате Perp DEX — такие как GMX и dYdX — тоже не возникли. А что касается прогнозных рынков, у Polymarket есть преимущество первопроходца, и это не похоже на провал в большой конкуренции.

Кроме того, Base в части AI весьма успешен: это не просто «на уровне», а целый пласт нарратива, который в целом по рынку находится среди лидеров. По конкретным целям есть $vvv — это такие крупные цели, которые привлекли внимание всего рынка. Есть также Virtuals — платформа масштабного запуска. Протокол x402, оставаясь в лидерах по оплатам в Agent, одновременно позволяет USDC стать стабильной монетой с абсолютным лидированием долей в платежах между Agent.

Успех Base в AI-нарративе распространился и на часть технологических нарративов, связанных с AI: например, по сегменту роботов, по которым «лучше всего бегает» и которые чаще всего появляются на Base. В части RWA: до того, как Solana с помощью $SPCX захватила доминирование на ончейн-рынке spot-торговли американскими акциями в виде токенов, ончейн-игроки тоже чаще думали о Base — например, раньше в ончейн-трейдинге с налогом на недвижимость и залоговыми правами использовался $LFI.

Если в этой части у Джесси и были недостатки, то я считаю, что они как раз возвращаются к началу статьи. Там он упоминал, что «ставка сделана и на разработчиков приложений на Base, и они своими хорошими приложениями будут продвигать массовое внедрение». Но поддержка Base для собственных ончейн-разработчиков, как по мне, была не настолько хорошей, как он это описывает. С позиции ончейн-игрока, когда выбираешь тики на Base, критически важно, есть ли у них связь с командой проекта и командой Base — нужно играть в «своем круге». Ситуации, когда разработчик внезапно «озарился» и за пределами тех сегментов, на которые Base обращает внимание, сделал хайповый проект и получил быстрый старт-поддержку от Base — такие случаи действительно редки.

В начале этого года разработчики уже жаловались на это: «три года разработчик тратит на Base — впустую». Я думаю, что если не погружаться достаточно глубоко в среду разработчиков и рынок, то это так же является одной из причин относительной слабости в конкуренции инноваций на новых нарративах — наряду с тем, что слишком ценили соцблок.

Размышления Джесси: 60 баллов

Нужны ли соцсети, чтобы криптовалюта продвигалась к уровню массового внедрения в масштабе миллиардов пользователей? Раньше Джесси считал, что да — и что это единственный путь. Теперь он полагает, что стейблкоины, прогнозные рынки, Perp DEX, RWA тоже могут это продвигать — не только соцсети.

Поэтому он заявил, что дальше Base должна сосредоточиться на конкуренции в трех направлениях: торговля, платежи и AI Agent. Base должна стать незаменимой частью глобальной цепочки финансов.

Джесси осознал одну вещь — что лично самому, с большими усилиями, «приводить пользователей за руку», тратя большие деньги на роль авангарда крипто-проповеди, не сравнить по эффективности с тем, как политика может за одну ночь стать дружелюбной и даже поддерживающей такие сегменты, как стейблкоины, RWA, прогнозные рынки и т. д. Как бы ты ни продвигал биткоин/стейблкоины для реальных платежей, ты вряд ли сможешь конкурировать за пользователей так успешно, как те, кому действительно нужны реальные цели вроде защиты от инфляции — например, в Венесуэле или у «братьев» в Африке. Это ориентир на уровне государств, а не то, что компании могут легко сделать.

Но я ставлю только проходной балл, потому что ни Джесси, ни Toly из Solana, ни такие люди, как Vitalik из Ethereum, не осознали, что на протяжении многих лет meme-коины были важным маршрутом для продвижения массового внедрения.

Они уже деградировали от «у меня миссия — активно продвигать захват криптовалютой всего мира» до «государственная сила уже пришла и стала дружелюбной — так что можно просто воспользоваться моментом». Джесси говорит, что соцсети больше не единственный путь к массовому внедрению — но он все еще не понял: криптовалюте, конечно, все равно нужны сарафанное радио и активное обсуждение среди нескольких миллиардов людей по всему миру. Но это не то, что можно сделать, предоставив людям ончейн-платформу социальных сетей.

Люди покупают на Polymarket исходы матчей ЧМ — они не будут обсуждать, что именно такое стейблкоин, который используется для оплаты «победа/поражение». Аналогично, когда люди используют Agent-платежи, чтобы торговать акциями на ончейне, они тоже не будут разбираться, что такое стейблкоины или блокчейн. Спустя столько лет с тем же самым нарративом — как тогда, когда NFT, метавселенная и т. п. стали темой для широкой публики, на уровне, который всем запомнился: сейчас, чтобы снова пробиться в массовое сознание, единственным, кто все еще упорно рекламирует историю про лотерею и «meme-коины разбогатеете», остается разве что pump.fun.

Неважно, Джесси, Toly или недавний Vlad из Robinhood: все понимают, что meme-коины — это очень хороший инструмент привлечения внимания. Но почти всегда после этого их используют и бросают. Все говорят, что им нравится, когда разворачивается такая сцена с meme, но никто не выходит и не пытается направить meme-коины в более нормативную отрасль.

Очень умное и рациональное коммерческое понимание и решение, но отступление в идеалистичности и размышления о массовом внедрении, которое не достаточно «приземлено» к реальности, — с позиции маленького ончейн-креветки в итоге оставляют мне только возможность поставить Джесси за рефлексию над прошедшими 2 годами проходной балл.

Нажмите, чтобы узнать о вакансиях в律动 BlockBeats

Добро пожаловать в официальное сообщество律动 BlockBeats:

Telegram-канал подписок: https://t.me/theblockbeats

Telegram-чат: https://t.me/BlockBeats_App

Twitter официальный аккаунт: https://twitter.com/BlockBeatsAsia