13 апреля «прижали» SNDK — с этого момента с громким размахом стартовал бычий рынок хранилищ.

21 мая я опубликовал разбор и выделил следующий ключевой горячий сегмент хранения: HBM. Было четко сказано, что MU — ключевой лидер в этой нише. После завершения краткосрочной коррекции следующая волна роста окажется намного сильнее, чем у традиционных акций сектора хранения; в дальнейшем рост MU должен достичь 90%+.

25 июня несколько раз предупреждал, что сектор хранения перегрет. Нужно было сокращать позицию, фиксировать прибыль (clear), а не гнаться за «лонгом».

Пока что весь хандель сектора хранения по сути синхронизировался с ритмом движения рынка. Тогда как смотреть дальше?

Возьмем для примера SanDisk: как показано на графике, у сектора хранения есть два сценария:

Синий: 22 июня на пике сделать цикл пиков. Коррекция для всего участка роста 28.36–2385 уже началась. Если дальше подтверждается движение по этому пути, то эта коррекция будет очень долгой — настолько долгой, что большинство розничных инвесторов, купивших на высоких уровнях, впадут в отчаяние;

Красный: 2385–1485 — это откат в рамках роста 517–2385. Дальше будет еще один этап роста на уровне, сопоставимом с ростом 517–2385.

Если хотим, чтобы сценарий шел по красному маршруту, нам нужно уже в этом месяце увидеть, как SanDisk пробьет и закрепится выше 2025, иначе вероятность движения по синему сценарию будет намного выше, чем по красному.

Нужно особенно отметить: даже если рынок пойдет по красному пути, после завершения последнего этапа роста дальше с высокой вероятностью начнется циклическая коррекция. Это будет коррекция уровня месячного графика.

Я не медвежу по SanDisk и не медвежу по сектору хранения. Я считаю, что с точки зрения математики шансов/доходности (odds) этот сектор уже не подходит обычным инвесторам для дальнейшего участия.

Благородный человек не стоит под стеной, которая может рухнуть. Самая комфортная, самая определенная и с наилучшими шансами фаза в этой волне для сектора хранения уже прошла. Умные друзья сейчас уже выстраивают план по следующему ходу, а не рискуют «съесть последнюю крошку».

Никто лучше меня не понимает сектор хранения. Возможно, эта фраза немного дерзкая, но так же, как я смог в точности поймать максимум серебра и шорт 121 — рынок в итоге запомнит только те решения, которые были действительно подтверждены. #闪迪 $MU ‌