Рост цен на чипы памяти сдерживает спрос: мировые поставки смартфонов достигли нового минимума за 13 лет во II квартале

AI数据中心抢占存储资源,手机行业正在为此付出代价。

全球智能手机市场在2026年第二季度遭遇重挫。据Counterpoint Research 7月13日发布的初步数据,Q2全球智能手机出货量同比下滑11%,创下2013年以来最低的二季度水平。

这场下滑的根源,指向同一个幕后推手:存储芯片。DRAM和NAND价格持续攀升,直接推高手机物料成本,厂商将压力转嫁给消费者,入门和中端机型首当其冲。

市场格局随之分化。三星重夺全球第一,苹果市占率创季度新高,其他多个手机品牌则承受了最惨烈的出货下滑。

存储危机:从零部件问题演变为需求危机

理解这轮下滑,需要先理解存储芯片的逻辑。

DRAM和NAND是手机的核心零部件,相当于手机的"内存"和"硬盘"。过去一年,AI数据中心对存储芯片的需求爆炸式增长,存储供应商将产能优先分配给利润更高的数据中心客户,消费电子端的供应随之收紧,价格持续上涨。

成本压力沿产业链向下传导:厂商物料成本（BOM）上升,被迫对终端产品提价,尤其集中在价格敏感的入门和中端机型。这类机型恰恰占据全球智能手机出货量的大头。

Counterpoint高级分析师Shilpi Jain直言:"全球存储危机已经超越其他所有因素,成为智能手机行业最大的单一拖累。去年还只是零部件问题,现在已经演变成全面的需求危机。"

她进一步指出,入门和中端设备"在原有价位上已经结构性地不可行"。面对这一困境,各厂商应对策略不一:有的选择涨价并承受利润压力,有的延长旧款机型生命周期并以促销留住预算有限的买家,还有的直接削减新品发布和生产计划。

雪上加霜的是,中东地缘政治紧张局势推高了油价和运输成本,进一步抬升手机售价。与此同时,全球经济增速放缓、通胀高企、消费者信心跌至低谷,价格敏感型买家受到的冲击最为直接。

三星重夺第一,苹果市占率创新高

在整体下行的市场中,头部品牌的表现出现明显分化。

三星以24%的市占率重夺全球第一,且是前五大品牌中同比增速最强的。Galaxy S26系列的放量是主要驱动力,其中Ultra版本表现尤为突出,隐私显示屏和AI功能获得市场认可。三星在印度和中东市场表现相对稳健,得益于更好的产品供应、较少的涨价动作以及积极的夏季促销。此外,三星的垂直整合优势和扩充后的AI产品线,也帮助其在入门和中端需求疲软的环境下维持了增长。

苹果出货量同比增长3%,Q2市占率首次达到20%。值得注意的是,苹果是本季度唯一未对智能手机产品提价的主要厂商。iPhone 17系列持续热销,保持全球出货量最高机型的地位。不过,今年中国区出货量同比仍有下滑。

Counterpoint同时指出,苹果预计将在今年秋季发布下一代iPhone时上调售价。

其他厂商出货量明显下滑

多个手机品牌出货量录得两位数的同比出货量下滑,是前五大品牌中跌幅最惨的。

而小米通过精简产品组合、放宽零售商融资条件来保住出货量,最终维持了12%的市占率。高端方面,Redmi Note 15系列、Redmi K90和小米17系列带来了一定增量。

OPPO和vivo则分别以11%和8%的市占率排名第四和第五。

此外,谷歌和华为逆势增长,Q2出货量分别同比上涨16%和6%。谷歌的增长由Pixel 10和10a在成熟市场的表现驱动,华为则依靠Mate 80系列、Nova 15以及新发布的Enjoy 90系列实现增长。

全年展望:下滑14%,复苏遥遥无期

Counterpoint对2026年全年的判断并不乐观。

该机构维持全年全球智能手机出货量下滑约14%的预测,并预计全球存储短缺将持续至2027年。

在此背景下,厂商策略预计将进一步向"重价值、轻出货量"倾斜:削减低利润机型,调整配置和存储层级,加大翻新机和上代机型的比重以留住预算有限的买家。高端化趋势预计在年内保持相对韧性,分期付款、生态系统黏性和AI零售体验将是支撑因素。

但Counterpoint的结论清晰而直接:"在存储供应条件大幅改善之前,整体需求复苏不太可能出现。"

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