Недавно в сообществе кто-то задал вопрос о том, как распознать инвестиционные мошенничества, и я вспомнил старую тему — пирамида Понци. Такие схемы действительно наносят большой вред, и я считаю необходимым подробно обсудить эту тему со всеми.

Название пирамиды Понци происходит от итальянского мошенника Чарльза Понци. В 1903 году он нелегально пересек границу в США, работал на разных должностях, а также отсидел в тюрьме в Канаде за подделку документов. Позже он понял, что финансы — это быстрый способ заработать деньги. В 1919 году, сразу после окончания Первой мировой войны, мировая экономика была в хаосе, и Понци воспользовался этим, заявляя, что покупка европейских почтовых билетов и их перепродажа в США приносит прибыль, и разработал сложную инвестиционную схему. За год примерно 40 тысяч жителей Бостона, большинство из которых были обычными людьми, желающими разбогатеть, вложили по несколько сотен долларов. Некоторые профессионалы в финансах сразу же указали, что это мошенничество, но Понци одновременно опровергал это в газетах и продолжал обманывать, обещая 50% дохода за 45 дней. Когда первые инвесторы получили прибыль, последующие начали слепо следовать за ними. В итоге, в августе 1920 года, схема обанкротилась, и Понци получил 5 лет тюремного заключения. С тех пор «пирамида Понци» стала синонимом финансового мошенничества — деньги новых инвесторов используются для выплаты доходов предыдущим, и так продолжается до полного краха.

Говоря о современных случаях пирамид, мне особенно запомнился случай Мэлоуна — Бернард Мэдофф, бывший председатель NASDAQ в США, который организовал пирамиду, существовавшую более 20 лет. Он проник в элитный еврейский клуб, привлекал друзей и деловых партнеров для развития «подчиненных», в итоге собрав 17,5 миллиардов долларов инвестиций. Он обещал стабильную доходность 10% в год и хвастался, что «зарабатывает независимо от бычьего или медвежьего рынка». На самом деле, все эти выплаты осуществлялись за счет новых вкладов. Во время финансового кризиса 2008 года инвесторы начали массово снимать деньги, и схема была раскрыта. В 2009 году Мэдофф был приговорен к 150 годам тюремного заключения, а общий объем его мошенничества достиг 64,8 миллиарда долларов.

В криптовалютной сфере тоже случались громкие пирамиды. Например, кошелек PlusToken — один из самых известных, его называют «третьей по величине пирамидой в истории». Этот проект под видом блокчейн-технологий распространялся в Китае и Юго-Восточной Азии, обещая доход 6-18% в месяц, утверждая, что за счет арбитража криптовалют можно зарабатывать. Но на деле это была обычная MLM-схема, маскирующаяся под концепцию «блокчейна». В июне 2019 года PlusToken не смог выплатить деньги, и инвесторы поняли, что их обманули, потеряв около 2 миллиардов долларов.

Как же избежать таких ловушек? Есть несколько ключевых моментов, на которые стоит обратить внимание.

Во-первых, нужно быть настороже к заявлениям о «низком риске и высокой доходности». Любое инвестирование сопряжено с риском, а обещания зарабатывать по 1% в день или 30% в месяц — это, по сути, замануха. Такие обещания противоречат основам инвестирования. Во-вторых, не существует гарантий «безубыточности». Даже самые надежные инвестиции подвержены колебаниям рынка, и постоянной одинаковой доходности гарантировать нельзя.

Третий аспект — разбираться в самом продукте. Мошенники любят усложнять схемы, использовать тайные слова и профессиональный жаргон, чтобы запутать. Но если задавать им вопросы, становится ясно, что у них нет реального продукта или бизнеса, который их поддерживает. Четвертое — тщательно изучать фонды и команду проекта. Если представители проекта уклоняются от ответов или всячески избегают вопросов, стоит насторожиться. Можно проверить регистрацию компании через государственную систему — отсутствие легальной регистрации — тревожный знак.

Еще важная черта — «трудности с выводом средств». Пирамиды часто создают препятствия для снятия денег: повышают комиссии, меняют правила в произвольном порядке. Также стоит обратить внимание на модель инвестирования: если она основана на «пирамидальной» схеме с привлечением новых участников и обещанием высоких комиссионных, это повод насторожиться.

Мой совет — перед инвестированием тщательно подготовиться. Изучить команду и фонды проекта, не поддаваться на «гениальные» обещания. Если есть сомнения, лучше проконсультироваться у профессиональных советников. И самое главное — помнить, что «риск и доходность идут рука об руку». Не позволяйте жадности управлять вами, ведь пирамида — это в основном ловушка, основанная на человеческой жадности. Небо не упадет вам на голову с пирогом, хотя это и звучит банально. Но сохранять ясность ума и трезвый взгляд — ключ к безопасным инвестициям.