Только что заметил, что люди очень часто говорят о спросе и предложении в настоящее время, особенно когда рынок очень волатилен. И я вдруг подумал, что это всё ещё является базовым правилом, которое движет ценами всех видов активов, будь то акции, энергия, золото или даже цифровые активы.

На самом деле, спрос и предложение не так сложны, как кажется. Это просто желание покупать и желание продавать. Когда эти две стороны сталкиваются, возникает цена, которая называется равновесием или точкой баланса.

Подумайте сами: если цена товара падает, у людей остается больше денег (эффект дохода), и они сравнивают его с другими товарами, которые близки по цене (эффект замещения). В результате этих двух эффектов спрос увеличивается. Напротив, если цена растет, люди сокращают покупки. Что касается спроса и предложения, то ситуация похожа: при высокой цене продавцы охотно продают больше, а при низкой — меньше.

На финансовых рынках факторы, влияющие на спрос и предложение, довольно сложны. Спрос зависит от экономического роста, процентных ставок, ликвидности в системе и доверия инвесторов. Когда ставки низки, люди чаще инвестируют в акции, чтобы получить доход. Предложение зависит от политики компаний, новых листингов и требований рынка.

Интересный момент — изменение цен в зависимости от доверия инвесторов. Если ожидается рост прибыли компании, покупатели готовы платить больше или покупать в большем объеме. В то время как продавцы замедляют продажи. В результате цена растет. Если же выходит плохая новость, покупатели сокращают покупки, а продавцы снижают цены, и цена падает.

Говоря об техническом анализе, спрос и предложение используют для оценки сил покупок и продаж на рынке с помощью различных инструментов, например, анализа свечных графиков. Если свеча зеленая (цена закрытия выше открытия), это говорит о силе спроса. Если красная (цена закрытия ниже открытия), это говорит о силе предложения. А свеча Doji — когда цена открытия и закрытия близки, что означает равные силы обеих сторон.

Анализ трендов цен также помогает ясно видеть ситуацию. Если цена постоянно достигает новых максимумов, это говорит о сильном спросе. Если новые минимумы — о силе предложения. Если цена колеблется в диапазоне, это означает, что силы обеих сторон примерно равны.

Уровни поддержки и сопротивления — это те точки, где возникает спрос и предложение. Обычно уровень поддержки — это точка, где есть покупатели, ожидающие снижения цены, а сопротивление — точка, где продавцы готовы выйти на рынок. Когда цена пробивает сопротивление, это означает, что спрос превзошел силу продаж.

Реальные примеры применения этого принципа — техника Demand Supply Zone, которая ищет моменты, когда цена быстро движется вверх или вниз, затем останавливается в диапазоне перед продолжением движения или разворотом. Ситуация DBR (Drop Base Rally) возникает, когда избыточное предложение вызывает падение цены с последующим откатом. Ситуация RBD (Rally Base Drop) — наоборот, цена сначала растет, затем останавливается и падает.

Торговля по тренду встречается чаще, чем торговля по разворотам. RBR (Rally Base Rally) — когда спрос остается сильным, цена растет, останавливается и продолжает рост. DBD (Drop Base Drop) — когда цена падает, останавливается и продолжает падать.

В итоге, спрос и предложение — это не просто экономическая теория, а реальный механизм, который движет ценами на рынке. Если мы понимаем, какая сила сейчас побеждает, мы можем лучше предсказать направление цены. Это не так сложно, если практиковать применение на реальных ценах и постоянно учиться. Чем больше наблюдаешь за реальными ценами, тем яснее становится картина.