StatArb

Os testes unitários são uma admissão de que o seu código pode ter erros. Os verdadeiros desenvolvedores manuais de HFT não os usam.

O ChatGPT permitiu que pessoas de outra forma incapazes criassem gráficos bonitos e isso revolucionou o espaço de trading quantitativo

Tenho visto alguns comentários sobre livro de ordens versus RFQ. Algumas reflexões minhas como alguém que já fez cotações de ambos:
1. RFQ é inerentemente apenas para tomadores e, como tal, atinge um limite de custos e nunca consegue alcançar uma execução de custo ultra baixo necessária para estratégias de maior rotatividade através de transformar em posições.
2. O livro de ordens geralmente terá um custo melhor para tudo que não seja explicitamente de tamanho ultra grande.
3. RFQ pode superar em situações onde o risco líquido da posição é significativamente diferente do risco bruto. Isto é, p

Para aqueles que não são bons em programação e procuram experimentar estratégias quantitativas, eu acho: é um ótimo produto para pesquisar e implementar estratégias. Ainda em fase inicial, mas muito interessante! Vale a pena experimentar :)
[Esta é uma recomendação genuína, não tenho interesse financeiro aqui]

Encontrei o Stoikov numa chamada uma vez e achei que ele era um completo retardado.
Não confie demasiado nos académicos.

Último artigo no blog (gratuito para todos os leitores): A Indústria
Como escritórios, fundos e pods estão estruturados, faixas de compensação típicas, atribuições de custos e escolhas inteligentes a fazer como gestor.

Trecho de Conhecimento
O que é um fator?
Sinto que nunca entendi bem essa ideia até começar a negociá-los de forma muito ativa.
Fatores não são nada de especial, são apenas alphas importantes - NADA MAIS.
Você usa fatores para dizer:
Ei, esses alphas explicam uma grande parte da variância e eu não quero encontrá-los novamente. No crypto, isso pode ser um fator de momentum, então para evitar encontrar 20 versões do mesmo efeito, usamos uma regressão xs para remover nossa característica de momentum dos retornos e podemos então testar contra retornos de fatores específicos (retornos men

Efeitos:
Reversão de 1h (crypto)
Impulso de 5-21 dias (crypto)
Efeito de decaimento (crypto)
Anti-prémio de small cap (crypto)
Reversão de 1-7 dias (equities)
Características de comportamento a longo prazo (ts argmax) ()quem teve o maior pico de volume nos últimos 3 anos( )equities(
Impulso )9-18 meses( )equities
Muitos dos mesmos efeitos, diferentes prazos temporais

Os alfas de criptomoedas tendem a funcionar em ações, mas não acho que haja alfa de ações em criptomoedas.
** Especificamente alfas de preço/volume, conjuntos de dados alternativos não se comparam **

A procurar material de treino do WQ online para novas transformações e encontrei esta pérola de uma rede de fraudes a copiar e colar alphas entre eles como consultores WQ

Desde que o código Claude foi lançado, surgiu um grupo de pessoas interessadas em trading algorítmico que anteriormente não tinham o QI necessário para criar um algoritmo de trading funcional, mas agora se apresentam como se fossem RenTech. Ouvi um dizer que “falou com um Quantum na Jump” e viu o molho secreto.

Conhecimento MM - micropreço e valor justo:
Às vezes, perguntam-me qual é a melhor métrica de valor justo a usar. As opções normalmente incluem:
- preço de marcação
- preço médio
- preço médio ponderado
- micropreço
Em geral, para instrumentos líquidos, o preço médio costuma estar correto. Talvez haja dúvidas sobre como fazer isso entre várias bolsas (volume ponderado, OI ponderado, talvez algum método personalizado), mas é o padrão geralmente aceite.
Nas opções, muitas vezes, as opções menos líquidas são melhores de usar com o preço de marcação ou algum preço médio ponderado, porque estarão f