InvestingWithBrandon

Faltam menos de 3 semanas para as eleições intercalares & o mercado está a ficar turbulento, tal como previsto
Os anos de eleições intercalares têm sido historicamente mais fracos ANTES das eleições...
& depois o ano seguinte tem sido uma história completamente diferente
O S&P 500 subiu nos 6 meses seguintes a todas as eleições intercalares desde 1954. Ganho médio nesses 6 meses: cerca de 14%
Garantido desta vez? Nada é garantido. Não estou a apostar tudo num gráfico sazonal
Mas, combinando-o com um P/E exatamente na sua média de 10 anos & resultados a crescer ~29%... & a configuração não me a

Investidor de retalho: Faz isto fazer sentido. A inflação veio muito acima do esperado E as yields das obrigações DESCERAM??
Eu: Sim. A yield a 10 anos passou de cerca de 5,35% para 5,08% em cerca de 24 horas
Investidor de retalho: mas uma inflação elevada devia significar taxas mais altas
Eu: Essa é a lógica. O mercado nem sempre segue a lógica no curto prazo
Investidor de retalho: então porque é que isso aconteceu
Eu: As pessoas ficaram assustadas com as ações E refugiaram-se nas obrigações. Quando toda a gente compra obrigações, os preços das obrigações sobem... E quando os preços das obrig

Há algumas semanas, acrescentei obrigações à minha conta e as pessoas pensaram que tinha enlouquecido
“Brandon, o mercado está a disparar, porque comprarias OBRIGAÇÕES?”
Porque a minha folha de ações/tese geral tinha $Q cerca de 10% acima do valor justo. Quando o mercado aquece, reduzo o meu risco... menos puts vendidas, realizei lucros em $META e transferi cerca de 15% da minha conta para obrigações
Não tenho uma bola de cristal.
É praticamente impossível acertar no timing do mercado.
Limito-me a seguir as avaliações/a totalidade dos dados.
Esta semana, o Nasdaq 100 caiu quase 5% e as ações d

NAS100-2,28%

Quer saber como consigo perceber que esta liquidação não é nada de especial? (a sério)
Ninguém consegue concordar sobre PORQUE está a acontecer
Dívida da IA. Inflação elevada. Irão. Chips de memória chineses baratos. Eleições intercalares. Escolha o seu título
Quando acontece algo realmente importante, toda a gente sabe o motivo logo no primeiro dia. A COVID foi algo importante. A invasão de Taiwan pela China seria algo importante
Ontem... O S&P caiu 1%, está 2% abaixo do máximo histórico... e todas as contas aqui têm uma explicação diferente
Então, o que fiz?
Verifiquei se alguma coisa tinha

SPX-6,50%

Investidor de retalho: O mercado está a derreter, pá. O Nasdaq caiu 2% ontem, as ações de semicondutores estão a ser destruídas. Estou a pensar vender tudo
Eu: A que distância está o S&P do seu máximo histórico neste momento?
Investidor de retalho: Não sei, talvez 15%?
Eu: 2%
Investidor de retalho: Não pode ser
Eu: O fecho recorde foi a 6 de outubro. Hoje fechou cerca de 2% abaixo desse valor. O Nasdaq está cerca de 5% abaixo do seu máximo
Investidor de retalho: Parece MUITO pior do que isso
Eu: Porque o teu feed está cheio de pessoas que perderam 20% este mês a fazer transações

NDAQ+0,51%

SPX-6,50%

Alguém pagou-me 4 754 $ para concordar em comprar as ações da $UNH a 350 $... daqui a 2 anos
Diga isso em voz alta. Parece loucura!
Entregaram-me instantaneamente 4 754 $, por uma PROMESSA
Uma promessa de comprar uma empresa de que já gosto, a um preço que teria todo o gosto em pagar
Se a $UNH nunca cair até lá? Fico com os 4 754 $ sem fazer nada
Se cair? Compro uma excelente empresa com desconto... E AINDA fico com os 4 754 $
E a minha carteira base garantiu toda a operação, por isso não há capital parado como numa CSP.
(O meu ROI é tecnicamente infinito, porque não é uma CSP)

UNH-0,04%

Dir-se-ia que o mercado tinha descido 20% num dia, a julgar pela quantidade de pessoas que estão agora em pânico…
Esta é uma volatilidade NORMAL e JUSTIFICADA.
O mercado estava ligeiramente sobrevalorizado e agora está a reajustar-se. Não há problema!

Investidor de retalho: As opções put garantidas por dinheiro estão agora mesmo boas. O meu dinheiro rende cerca de 4% num fundo do mercado monetário enquanto garante a put
Eu: Ok, então a tua garantia rende 4%
Investidor de retalho: sim, dinheiro grátis
Eu: A minha garantia é $VOO & $Q
Investidor de retalho: espera... o quê?
Eu: Sim... & o Nasdaq $Q subiu 97% nos últimos 5 anos... enquanto tu estás a obter 4% por ano...
Investidor de retalho: está bem, mas em caso de crash...
Eu: Os meus rácios estão BEM dentro dos limites para me safar num crash profundo de 50% ou mais, em que a m

VOO-1,11%

NDAQ+0,51%

Investidor de retalho: A JPMorgan Chase $JPM diz que taxas mais elevadas podem pressionar a economia & o CEO Jamie Dimon diz para estarmos preparados para um ambiente mais difícil. Se a JPMorgan está preocupada, vou passar para liquidez
Eu: O que mais disse ele durante a chamada?
Investidor de retalho: não sei, foi isso que dizia o título
Eu: Também disse que “o consumidor & a economia continuam de boa saúde.”
Investidor de retalho: espera, a sério?
Eu: Sim. Disse que o investimento empresarial & a despesa continuam fortes. Depois enumerou os riscos... taxas, inflação persistente, dé

JPM+1,24%

Há alguns meses, alguém pagou-me 20 946 $ para eu concordar em comprar as $NVDA ações dessa pessoa a 180 $... em dezembro de 2028
Diga isso em voz alta. Continua a parecer louco!
Entregaram-me instantaneamente 20 946 $, por uma PROMESSA
Uma promessa de comprar uma empresa de que já gosto, a um preço que teria todo o gosto em pagar
Hoje, essa promessa subiu 35,34% (+7 401 $)
& isso DEPOIS de todas as vendas motivadas pelo medo da IA esta semana.
Se a $NVDA nunca descer para 180 $? Fico com os 20 946 $ na totalidade sem fazer nada
Se descer? Compro uma excelente empresa com descont

NVDA-1,42%

Ganho cerca de $29k por mês com opções.
NÃO faço day trading
NÃO faço swing trading
NÃO vendo covered calls
NÃO vendo cash secured puts
NÃO faço tretas
EM VEZ DISSO, FAÇO ISTO:
Construo uma carteira base
Vendo puts garantidas pela carteira (não garantidas por dinheiro)
Compro LEAPS com o prémio das puts vendidas
COMPRO ações com o prémio das puts vendidas
Mantenho os rácios sob controlo
Consigo explicar isto a uma criança de 13 anos e é provável que supere o desempenho de 95% das pessoas que lerem isto.
As estratégias simples vencem.

Investidor de retalho: O petróleo voltou a ultrapassar os 100 $ e estão novamente a atacar petroleiros no estreito de Ormuz. Estou a pensar passar para liquidez até isto acalmar
Eu: Quando é que isso acalma?
Investidor de retalho: não sei... quando a guerra acabar?
Eu: O petróleo Brent chegou aos cerca de 118 $ em março, quando o estreito foi encerrado. Toda a gente estava a dizer exatamente o que estás a dizer...
Investidor de retalho: e o que aconteceu?
Eu: O Nasdaq atingiu um novo máximo histórico algumas semanas depois e agora está mais de 30% acima desse nível.
Investidor de r

BZ+0,19%

NDAQ+0,51%

Investidor de retalho: «A IA é uma bolha, meu. Isto é 2000 outra vez»
Eu: A que preço achas que o Nasdaq 100 estava a negociar em março de 2000?
Investidor de retalho: não sei... talvez a 30 vezes os lucros?
Eu: Cerca de 100 vezes os lucros futuros
Investidor de retalho: está bem, e agora?
Eu: Cerca de 22... Vê o gráfico abaixo, que mostra ambos os momentos.
Investidor de retalho: espera, isso não pode estar certo
Eu: Está. Naquela altura, havia empresas sem lucros que entravam em bolsa e duplicavam no primeiro dia. Hoje, os maiores nomes da IA são algumas das empresas mais lucrativas do plane

NAS100-0,35%

SPX500-0,37%

O mercado NÃO está a colapsar neste momento.
O SP500 está a menos de 2% do ATH.
Se estás a levar uma tareia, é porque estás a apostar… não a investir.
$VOO