Ondo em parceria com a DTCC lança o primeiro token “digital twin” de ações dos EUA à escala global, com a BlackRock e o JPMorgan já envolvidos

Autor: Ondo Finance

Tradução: Profundidade TechFlow

Guia de leitura Profundidade: A Ondo Finance tornou-se a primeira empresa a emitir ações tokenizadas cotidas em títulos com custódia do DTCC, o que significa que, pela primeira vez, os tokens de ações em cadeia ganham validação da infraestrutura tradicional de compensação financeira. Ao contrário dos ativos sintéticos anteriores, as ações por trás destes tokens são de facto mantidas no DTCC — a câmara de compensação da grande maioria das transações de ações nos EUA — permitindo a conversão livre entre as formas tradicionais e as on-chain. Este marco assinala o início oficial de Wall Street a usar a sua própria infraestrutura para ligar-se ao DeFi, em vez de construir tudo do zero.

A Ondo Finance lançou hoje os primeiros tokens de ações digitais dos EUA “digital twins” gerados a partir do serviço de tokenização baseado no DTCC. Os títulos subjacentes a estes tokens ficam custodiados na DTC (Depository Trust Company), que é responsável pela compensação e liquidação da grande maioria das transações de valores mobiliários nos EUA. Com o serviço de tokenização do DTCC, os direitos tokenizados vinculados a estes tokens partilham o mesmo código CUSIP e o mesmo símbolo de ações que os títulos subjacentes, podendo ser entregues para carteiras de participantes da DTC para uso por clientes como a Ondo.

A Ondo juntou-se ao maior projeto de tokenização do DTCC até à data, com participação de mais de uma dezena de entidades tradicionais e DeFi, incluindo BlackRock, JPMorgan, Goldman Sachs, Nasdaq e NYSE. Este projeto simboliza que as finanças tradicionais e o DeFi estão a caminhar para a interoperabilidade, em vez de criarem sistemas paralelos em separado.

O CEO da Ondo Finance, Ian De Bode, afirmou: "A Ondo é a única empresa que constrói todos os caminhos de tokenização de valores mobiliários dos EUA. A parceria de hoje com o DTCC comprova que o desenho da infraestrutura de ações da Ondo tem como objetivo ser interoperável com a infraestrutura de mercado institucional, e não competir com ela. À medida que o mercado de valores tokenizados continua a evoluir, a Ondo espera desempenhar um papel de liderança ao introduzir estes ativos em investidores on-chain."

Este projeto é um marco importante para o serviço de tokenização do DTCC e permite à Ondo aprofundar o seu papel na infraestrutura do mercado de capitais dos EUA, num contexto em que os valores tokenizados estão cada vez mais a integrar-se na infraestrutura do mercado tradicional.

Mecanismo de funcionamento

Os ativos subjacentes são ações cotadas da Circle (CRCL) e o ETF SPDR S&P 500 (SPY), que no registo on-chain são representados, respetivamente, como CRCLon e SPYon — tokens de ações da Ondo totalmente suportados pelos seus títulos. Neste modelo, o serviço de tokenização do DTCC gera os direitos tokenizados da DTC para CRCL e SPY, que funcionam como “digital twins” dos títulos subjacentes dos tokens CRCLon e SPYon. A Ondo integra-se nesta rede através da Alpaca Markets; a Alpaca Markets liga a Ondo à rede de participantes da DTC. Os títulos detidos pela DTC podem ser convertidos entre as formas tradicionais e as formas tokenizadas, proporcionando maior flexibilidade, acesso a novos pools de liquidez e capacidades reforçadas de ativos digitais através de uma estrutura de “digital twin”. Estas funcionalidades adicionais traduzem-se diretamente em utilidade reforçada dos tokens de ações da Ondo nos exchanges, carteiras e plataformas DeFi da rede global de parceiros da Ondo. Os títulos subjacentes permanecem sempre dentro da infraestrutura de custódia da DTC.

O presidente e CEO da DTCC, Frank La Salla, afirmou: "A DTCC prova que somos capazes de aplicar o mesmo rigor a nível institucional que existe para ativos tradicionais à tokenização, mantendo simultaneamente a integridade e a resiliência dos mercados financeiros globais. O serviço de tokenização da DTCC permitirá que o mercado de tokenização se torne institucional desde o primeiro dia e será um impulsionador-chave do futuro ecossistema digital, reforçando a confiança, a segurança e a escala no mundo digital."

Sobre a Ondo Finance

A Ondo Finance é uma empresa de tecnologia blockchain focada na tokenização de ativos do mundo real e na introdução de produtos financeiros a nível institucional na cadeia. Ao ligar as finanças tradicionais à infraestrutura descentralizada, a Ondo pretende tornar os mercados de capitais mais acessíveis, transparentes e eficientes.