As ações líderes de chips de armazenamento para o mercado dos EUA caíram mais de 20% nas últimas semanas, e a lógica subjacente está a ser reavaliada.

ME AI mensagem. De acordo com pessoas da indústria, na história do setor de chips de armazenamento, sempre que há ciclos favoráveis, os fabricantes tendem a aumentar simultaneamente a capacidade de produção, o que leva a que a capacidade nova seja libertada de uma só vez, causando uma queda acentuada dos preços e fazendo com que toda a indústria entre em prejuízo. Depois disso, os fabricantes voltam a reduzir em conjunto os investimentos e as despesas de capital; quando a procura recupera, chega novamente um ciclo favorável — este ciclo repetitivo constitui a periodicidade característica da indústria.

As ações de chips de armazenamento nos EUA, que atingiram máximas em finais de junho, sofreram uma correção coletiva depois de notícias como a venda, pela Meta, de capacidade de computação, terem desencadeado no mercado receios de excesso de capacidade de computação. Os dados mostram que os líderes do setor, como SanDisk, Micron, Seagate e Western Digital, registaram, nas últimas semanas, quedas de preço superiores a 20%.

Analistas apontam que a lógica subjacente que sustenta a procura de chips de armazenamento está atualmente a ser reavaliada, sendo a variável-chave saber se as diferenças técnicas entre os grandes modelos de IA de cada empresa continuarão a diminuir. Os analistas também referem que a indústria de chips de armazenamento está a atravessar uma mudança profunda no modelo de negócio: no passado, o armazenamento era mais semelhante a uma mercadoria a granel, com preços a acompanhar o mercado e contratos muitas vezes definidos por base trimestral ou anual; agora, para garantir o fornecimento crítico, as empresas de cloud e os centros de dados de IA estão cada vez mais a assinar com os fabricantes acordos de fornecimento de longo prazo de três a cinco anos, com intervalos de preço, quantidades mínimas de compra e garantias de depósito do cliente. (Fonte: BlockBeats)