Volta à primeira linha da IA? A Meta dispara 15% numa única semana

A Meta registou esta semana a sua melhor performance semanal desde fevereiro de 2024, impulsionada por uma série de avanços estratégicos em IA, e a confiança do mercado nas suas capacidades de IA e no caminho de monetização tem vindo a recuperar de forma significativa.

Na passada sexta-feira, as ações da Meta subiram 6% num único dia, com ganho acumulado de 14,8% na semana, registando a melhor performance semanal pelo menos desde fevereiro de 2024, e empurrando a variação desde o início do ano para valores positivos, para cerca de 1,4%.

A última vez que a Meta registou uma performance semanal semelhante foi em fevereiro de 2024. Na altura, os investidores reagiram de forma positiva aos resultados iniciais do plano de redução de custos de “o ano da eficiência”, com o objetivo de recuperar a imagem negativa gerada pelos investimentos anteriores e agressivos no metaverso.

Esta rutura nas ações sugere que a Meta poderá estar a afastar-se gradualmente do rótulo de “atrasada em IA”, abrindo espaço para reforçar ainda mais a sua estratégia de IA.

Wall Street Insights referiu que a 9 de julho, a Meta lançou o modelo de topo Muse Spark 1.1, cujos resultados já superaram os do modelo Gemini da Google em vários testes, como capacidades de Agent, programação e multimodalidade.

Entretanto, segundo a Reuters, a Meta está a avançar com um plano de produção em massa para chips próprios e a expandir de forma acentuada a infraestrutura de capacidade de computação. Nessa base, o analista do Deutsche Bank Benjamin Black ajustou a previsão de receita incremental potencial dos serviços de cloud de terceiros da Meta de 17 mil milhões de dólares para 24 mil milhões de dólares.

A instituição de pesquisa SemiAnalysis divulgou um relatório, estimando que a Meta Superintelligence (MSL) tem potencial para, nos próximos seis meses, ultrapassar a Google no ranking de capacidades de IA de ponta, mudando a estrutura da concorrência em IA de uma liderança dupla (Google, OpenAI) para um cenário de tríplice (Meta, OpenAI, Anthropic).

Estratégia de baixo preço da Muse Spark 1.1: marca uma guerra de preços

O modelo Muse Spark 1.1 lançado esta semana pela Meta é o seu primeiro modelo comercial com capacidade de programação por agentes a um nível próximo do estado da arte e vem equipado com uma interface de API paga.

O CEO Mark Zuckerberg, numa publicação no X na quinta-feira, destacou que o preço deste modelo é “muito acessível”, o que levou o mercado a especular amplamente que a Meta irá, de forma proativa, iniciar uma guerra de preços para inferência em IA, pressionando os concorrentes.

A Meta Model API fornece uma franquia gratuita de 20 dólares por conta e cobra em regime de “pay-as-you-go”. O preço de entrada é de 1,25 dólares por cada milhão de tokens e o preço de saída é de 4,25 dólares por cada milhão de tokens.

Richard Windsor, fundador da Radio Free Mobile, apontou num relatório de pesquisa na sexta-feira que o lançamento da Muse Spark 1.1 confirma as informações recentes de que a Meta planeia iniciar um novo negócio de venda de capacidade de computação. Windsor escreveu:

Há cada vez mais evidências de que, tendo em conta a taxa de retorno atualmente atrativa, a Meta vai lançar um novo negócio orientado à venda de capacidade de computação a terceiros.

Ele acrescentou ainda que a Muse Spark na programação com IA está já perto dos modelos de topo, “mas o preço é apenas 25% do destes”, o que a tornará extremamente atrativa para o mercado de massas.

Chip próprio e expansão de capacidade de computação: grande potencial para receitas de cloud

Wall Street Insights referiu que a Meta planeia iniciar em setembro deste ano a produção em massa do seu chip de IA próprio, com o codinome “Iris”. O chip é co-projetado pela Broadcom, fabricado pela TSMC, e concluiu os testes em apenas seis semanas. Já tem acordos de fornecimento plurianuais assinados com a Samsung, a SanDisk e a Sumitomo Electric.

Em termos de escala de capacidade de computação, a Meta planeia implantar 7 gigawatts de capacidade de computação este ano e duplicar esse número para 14 gigawatts em 2027.

O apoio a estas metas assenta em cinco clusters de data centers “titan” de escala gigawatt que a Meta está a construir em paralelo, bem como na arquitetura de rede proprietária “AI-Backbone”. Esta arquitetura permite à Meta expandir de forma assíncrona tarefas de treino complexas, ultrapassando distâncias geográficas de milhares de quilómetros.

Na sua nota de pesquisa de quinta-feira, o analista do Deutsche Bank Benjamin Black afirmou que os planos de expansão de capacidade de computação acima referidos implicam que a Meta terá uma receita incremental potencial de cerca de 24 mil milhões de dólares nos serviços de cloud para terceiros, significativamente acima da previsão anterior de 17 mil milhões de dólares.

Ele também referiu que os chips próprios da Meta podem abrir um caminho prático para a empresa reduzir custos e aumentar a eficiência.

SemiAnalysis: a IA da Meta pode ultrapassar a Google em seis meses

Wall Street Insights referiu que a instituição de pesquisa SemiAnalysis acredita que, após um ano de investimentos de capital agressivos e uma reorganização da arquitetura, a MSL poderá ultrapassar a Google no ranking de capacidades de IA de ponta nos próximos seis meses.

O relatório indica que o atual duopólio de “Google, OpenAI” será reconfigurado para um cenário de tríplice concorrência: Meta, OpenAI e Anthropic.

O principal julgamento do relatório SemiAnalysis assenta na velocidade da expansão da capacidade de computação. A trajetória de crescimento da Meta na escala de capacidade de computação fará com que, até ao fim do ano, ultrapasse a soma da capacidade de computação da OpenAI e da Anthropic.

Segundo a Reuters, citando um memorando interno, o teto para despesas de capital da Meta em infraestruturas de IA este ano pode atingir 145 mil milhões de dólares.

No que toca a talento, a Meta realocou 3.000 engenheiros para a fábrica interna de ambientes de reforço de aprendizagem, construindo dados proprietários difíceis de replicar por fornecedores de dados comerciais. Além disso, investiu 14,3 mil milhões de dólares na Scale AI, recrutando em grande escala os melhores investigadores de instituições como OpenAI e Anthropic.

A SemiAnalysis considera que avaliar a MSL apenas com base nos resultados atuais de testes de referência é “ver apenas a floresta e não as árvores”. O que realmente importa é o impulso de desenvolvimento futuro, e não a altura do ponto de partida à vista.

O relatório indica que, se Zuckerberg mantiver o ritmo atual de investimento de capital, a Google poderá ser excluída permanentemente do primeiro escalão de players globais de hiperescala em IA.

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