Estas 3 Ações de Crescimento Podem Superar Através de Ventos Favoráveis da IA e Força do Consumidor do Dia a Dia

Microsoft (MSFT +1,69%), Amazon (AMZN +0,55%) e Alphabet (GOOG 0,48%) (GOOGL 0,23%) continuam a ter os dois ingredientes que podem gerar retornos sólidos para investidores de longo prazo: liderança em IA e alcance massivo junto dos consumidores. Isto proporciona-lhes múltiplas formas de crescer as receitas e de acumular lucros.

O S&P 500 registou historicamente uma média de cerca de 10% de crescimento anual dos lucros, de acordo com a FactSet. Eis porque estas empresas "Magnificent Seven" podem crescer os lucros mais rapidamente do que isso, conduzindo potencialmente a retornos superiores aos do mercado para os acionistas.

Fonte da imagem: Getty Images.

Microsoft

As ações da Microsoft caíram 23% no ano até à data, à medida que os investidores debatem o que significa a IA agentiva para o futuro do software empresarial. Alguns investidores receiam que o software empresarial da Microsoft possa ser substituído por empresas a criar as suas próprias ferramentas de software com IA agentiva, mas esta perspetiva pode ignorar uma vantagem importante para a Microsoft.

Os números mais recentes do trimestre da Microsoft mostram uma procura crescente nos seus serviços principais. As receitas da Microsoft Cloud, que incluem subscrições do Office e serviços cloud empresariais, saltaram 29% para quase 55 mil milhões de dólares. Estes números mostram ainda a Microsoft posicionada como o fornecedor de software de produtividade padrão para milhões de pessoas e empresas.

Uma vantagem fundamental para a Microsoft são as suas relações empresariais profundas. O Microsoft Copilot baseia-se num rico conjunto de dados do Work IQ, que tem mais de 17 exabytes de dados e está a crescer 35% ano após ano. Estes dados abrangem milhares de milhões de e-mails, chats, reuniões do Teams e documentos. Isto significa que o Copilot fornece melhores respostas à medida que a adoção cresce. Após mais um trimestre de forte crescimento, o Microsoft 365 Copilot tem agora mais de 20 milhões de lugares pagos (ou utilizadores licenciados).

Isto explica porque os analistas ainda projetam um crescimento dos lucros a longo prazo de cerca de 15% anuais. Com as ações a negociar a cerca de 22 vezes os lucros futuros, um valor conservador, a Microsoft tem um caminho razoável para pelo menos duplicar nos próximos cinco anos e potencialmente superar o mercado mais amplo.

Expandir

NASDAQ: AMZN

Amazon

Variação Hoje

(0,55%) $1,34

Preço Atual

$243,04

Pontos de Dados Chave

Capitalização de Mercado

$2,6T

Intervalo do Dia

$241,08 - $246,72

Intervalo 52 Semanas

$196,00 - $278,56

Volume

1,2K

Vol Médio

50,9M

Margem Bruta

50,60%

Amazon

A Amazon é líder em computação cloud, e a Amazon Web Services (AWS) continua a beneficiar do ciclo de gastos em IA. As receitas da AWS aumentaram 28% em termos homólogos no primeiro trimestre, o ritmo mais rápido em 15 trimestres.

O que torna a Amazon única são os seus múltiplos motores de receitas, incluindo o negócio cloud, a publicidade e uma enorme rede de comércio eletrónico e envios. Pode usar dados de compras para alimentar os seus 70 mil milhões de dólares em receitas publicitárias dos últimos doze meses, e usar capacidades de IA dos seus investimentos em centros de dados e chips para construir assistentes de compras como o Rufus. Tudo se sinergiza numa vala competitiva duradoura.

É importante notar que mais do negócio da Amazon se deslocou para serviços de alta margem nos últimos anos. As receitas de consumo cloud, taxas de cumprimento de terceiros, serviços de publicidade e subscrições dão à Amazon vários motores de crescimento lucrativos que podem expandir os lucros mesmo que o crescimento das vendas a retalho modere.

Por estas razões, os analistas ainda esperam que os lucros da Amazon cresçam a uma taxa anualizada de cerca de 21% nos próximos anos. Esse crescimento elevado, combinado com um múltiplo de lucros futuros razoável de 27, pode gerar retornos superiores aos do mercado.

Expandir

NASDAQ: GOOGL

Alphabet

Variação Hoje

(-0,23%) $-0,85

Preço Atual

$360,36

Pontos de Dados Chave

Capitalização de Mercado

$4,4T

Intervalo do Dia

$353,47 - $364,20

Intervalo 52 Semanas

$172,77 - $408,61

Volume

1,4K

Vol Médio

31,5M

Margem Bruta

60,43%

Rendimento de Dividendos

0,24%

Alphabet (Google)

Milhares de milhões de utilizadores em todo o Search, YouTube e outros serviços alimentam as receitas de publicidade e subscrição da Alphabet. No entanto, o seu segmento de computação cloud em rápido crescimento mostra porque esta é uma das melhores ações de IA para comprar a longo prazo.

As receitas da empresa aumentaram 22% em termos homólogos no primeiro trimestre, atingindo quase 110 mil milhões de dólares. O Google Cloud ainda é um contribuidor menor em relação ao total da Alphabet, mas está a escalar rapidamente, com as receitas do segmento a subirem 63% em termos homólogos. Isto reflete tendências semelhantes às da AWS, com as empresas a correrem para usar ferramentas de IA para criar aplicações personalizadas e analisar os seus dados de forma mais inteligente na cloud.

Os investimentos na formação do seu modelo de IA Gemini levaram a ferramentas empresariais e serviços de consumo mais capazes, como funcionalidades de IA integradas no Google Search. Serviços mais úteis abrem caminho para um maior potencial de receitas.

A Alphabet anunciou recentemente uma oferta de ações de 80 mil milhões de dólares para financiar a sua expansão de computação de IA, incluindo um investimento de 10 mil milhões de dólares da Berkshire Hathaway de Warren Buffett. Este é um sinal significativo da oportunidade de crescimento a longo prazo como distribuidor líder de IA para consumidores e empresas.

A ação está a negociar a um múltiplo de lucros futuros razoável de 25, com os analistas a projetarem um crescimento anualizado dos lucros de 15% nos próximos anos. Isto está aproximadamente em linha com a Microsoft e a Amazon, criando excelentes perspetivas de superação em relação ao mercado mais amplo.