Os semicondutores estão a começar a recuar, os fundos voltarão a fluir para o setor das criptomoedas?

Aqui ficam algumas notícias positivas para o mundo das criptomoedas que vale a pena ver!

1. Queda do mercado de ações sul-coreano

Hoje, o mercado de ações da Coreia do Sul caiu 8 pontos percentuais, a SK Hynix caiu 14 pontos, e a Samsung caiu 10 pontos. A SK Hynix e a Samsung representam atualmente metade da capitalização do mercado de ações sul-coreano. Acho que a principal razão é que subiram demasiado, uma correção é normal. Isto não significa que o setor dos semicondutores vá colapsar, talvez ainda não tenha chegado a altura.

Mas este sinal indica que já há pessoas a retirar-se dos semicondutores, porque uma descida significa que alguém está a vender. Vendem ações para obter dinheiro, e ontem muitas ações de semicondutores nos EUA também começaram a cair. Portanto, a diminuição do entusiasmo atual pelos semicondutores é uma boa notícia para as criptomoedas.

Como foi dito antes, a descida do Bitcoin deveu-se principalmente à saída de fundos dos ETFs. A IA e os semicondutores estavam a subir fortemente, e os pequenos investidores venderam ETFs de Bitcoin para comprar semicondutores. Se os semicondutores caírem, isso pode travar a saída de fundos dos ETFs. Embora os ETFs de Bitcoin ainda estejam a registar saídas contínuas, o ritmo pode diminuir no futuro.

Claro, não acho que esta vaga dos semicondutores tenha terminado. Penso que é apenas uma correção temporária, porque em junho não há relatórios financeiros, só em finais de julho é que haverá estímulos, e não há nenhuma política macroeconómica positiva.

2. A Meta vende capacidade de computação ociosa

Esta notícia também foi muito impactante. Antes, pensava-se que a capacidade computacional para IA era insuficiente, e havia uma expansão frenética de centros de dados de IA. No entanto, a Meta, uma das MAG7, começou a construir um negócio na nuvem. Antes, dissemos que a Meta era a única das MAG7 que não tinha um negócio de "venda de pás". Por isso, na altura, disse que a Meta era a mais perigosa na corrida armamentista da IA.

Agora, percebeu que não consegue suportar esta despesa, por isso decidiu criar o seu próprio negócio na nuvem e também começar a "vender pás".

Isto indica duas coisas:

Primeiro, as despesas da Meta na corrida armamentista da IA podem estar realmente a tornar-se excessivas, e está a sentir dificuldades.

Segundo, com tantos centros de dados de IA a serem construídos, não estão a ser totalmente utilizados, há capacidade ociosa.

Assim, será que as encomendas futuras das empresas que "vendem pás" vão continuar? Pode já ter surgido um ponto de viragem. Esta é a notícia mais negativa para o setor dos semicondutores neste momento. Atualmente, empresas como CoreWeave, NBIS e MU caíram mais de 10 pontos percentuais. O mercado teme que o crescimento das encomendas para as empresas que "vendem pás", como servidores, HBM e GPU, possa começar a abrandar.

Mas, tal como disse acima, quando os relatórios financeiros de finais de julho saírem, acho que a probabilidade é de serem bons, e depois haverá outra subida. No entanto, deve estar perto do fim. Afinal, os semicondutores já subiram durante dois anos. Estimo que o pico seja atingido no final deste ano. Quando os semicondutores atingirem o pico, certamente haverá fundos a voltar para as criptomoedas, que já caíram bastante. O mercado de criptomoedas é pequeno, qualquer entrada de capital é suficiente para impulsionar a subida.

3. A MicroStrategy lança um quadro de capital de crédito digital

Em resumo, a ideia é vender uma certa quantidade de Bitcoin para obter reservas de caixa, para fazer face aos dividendos das ações STRK. Serão vendidos cerca de 1,2 mil milhões de dólares. Os dividendos do STRK serão aumentados para 12%, e também haverá recompra de ações MSTR, porque o valor líquido do MSTR já está abaixo dos seus ativos (o valor de mercado do MSTR é inferior ao valor das reservas de Bitcoin).

Pelo que se tem visto nos últimos dois dias, o MSTR subiu quase 20%, e o STRK voltou dos 75 para os 88, provavelmente conseguirá atingir o objetivo de cerca de 100 definido por Saylor.

Porque a subida das ações MSTR é favorável para futuras angariações de fundos, e a recuperação do STRK também dá confiança ao mercado. Além disso, o Bitcoin tem-se mostrado firme recentemente. Ontem, o mercado de ações dos EUA caiu 0,6%, mas o Bitcoin conseguiu subir 2% contra a tendência, voltando para o nível chave dos 60.000 dólares. Estes são bons sinais.

Acresce que já caiu há 9 meses. Para os jogadores que seguem a teoria dos ciclos, o tempo já está próximo. Muitas pessoas esperaram muito tempo e devem estar impacientes. Embora nos últimos dois dias tenha estado a quebrar novos mínimos, depois recuperou. Pode ser que esteja a consolidar no fundo. Embora não se possa excluir a possibilidade de mais quedas, parece que está a estabilizar. Portanto, neste momento, o mundo das criptomoedas pode estar a entrar num período de dias melhores.

Por isso, tenha paciência e espere. Talvez o alvorecer esteja à vista!