SoftBank planeia lançar serviço de nuvem de IA nos EUA, começando a alugar poder computacional no próximo ano fiscal.

A SoftBank Group está a apostar numa nova vaga de investimentos em infraestruturas de IA, planeando alugar capacidade de computação de IA a empresas americanas através de uma nova subsidiária, transformando o seu negócio de operadoras num novo motor de lucros com potencial para atingir vários biliões de ienes.

De acordo com um comunicado da SoftBank na quinta-feira, a SoftBank Corp. e a SoftBank Group vão criar uma joint venture chamada SB Neo ainda este mês, e planeiam começar a fornecer chips de IA e serviços cloud a empresas americanas — incluindo operadores de cloud de hiperescala — a partir do próximo ano fiscal. Citando fontes familiarizadas com o assunto, a media revelou que, se o novo negócio de cloud nos EUA se expandir com sucesso, o lucro operacional anual da subsidiária de telecomunicações da SoftBank poderá aumentar para 3 a 4 biliões de ienes, o equivalente a três a quatro vezes o nível atual.

O responsável pela SoftBank Corp., Junichi Miyakawa, classificou esta expansão nos EUA como a "segunda fundação" da empresa e afirmou que o novo negócio tem potencial para gerar lucros de "outra ordem de grandeza". Esta declaração reflete que a SoftBank está a procurar transformar os seus ativos de operadora numa plataforma central de infraestruturas na era da IA. Esta notícia tem um valor de referência importante para os investidores que acompanham a evolução da estrutura de lucros da SoftBank.

Estrutura da nova empresa e objetivos de escala

A SB Neo será detida em 51% pela SoftBank Corp. e em 49% pela SoftBank Group, posicionando-se no segmento das "novas clouds" (neocloud) — uma categoria emergente de serviços de infraestrutura focada no aluguer de capacidade de computação de IA a empresas. De acordo com o plano de Miyakawa, a joint venture planeia expandir continuamente a sua capacidade de computação, com o objetivo de aumentar a capacidade de fornecimento dos seus data centers para 10 gigawatts (GW) até cerca de 2030, para satisfazer as necessidades de treino e inferência de modelos de IA em grande escala.

A SoftBank planeia um projeto centrado num data center no Ohio, com uma capacidade de 10 GW, um dos maiores do mundo, com um investimento de cerca de 500 mil milhões de dólares. Entretanto, a subsidiária de telecomunicações da SoftBank também avança com planos no Japão, construindo parques de data centers em Hokkaido e na cidade de Sakai, em Osaka.

Potenciais clientes e panorama competitivo

A OpenAI poderá tornar-se no cliente inicial mais natural da SB Neo. A SoftBank Group já se comprometeu a investir um total acumulado de cerca de 65 mil milhões de dólares na OpenAI até outubro deste ano. Esta relação de forte vinculação proporciona uma procura base potencial para o novo negócio de cloud.

No entanto, a concorrência neste segmento está a intensificar-se. Fornecedores especializados em neocloud, como a CoreWeave e a Nebius, já conquistaram quota de mercado; gigantes do setor como a Amazon Web Services (AWS), Microsoft Azure e Google Cloud também oferecem serviços de aluguer de capacidade de computação de IA; de acordo com notícias da Bloomberg, a Meta Platforms também está a planear uma expansão semelhante.

Recursos energéticos como fosso competitivo chave

Face ao panorama competitivo congestionado, Miyakawa destacou que a vantagem diferenciadora da SoftBank reside na sua capacidade de obter recursos energéticos — principalmente de centrais elétricas a gás. Na corrida pela computação, o fornecimento estável e suficiente de energia tornou-se um dos principais constrangimentos à expansão dos data centers, e a SoftBank vê isto como uma barreira competitiva fundamental para entrar no mercado dos EUA.

A SoftBank Corp. tem sido há muito tempo uma importante fonte de fluxo de caixa para a SoftBank Group, tendo estabelecido a base financeira para os primeiros investimentos de risco do fundador Masayoshi Son. Agora, com Son a reorientar a sua estratégia para o hardware de IA e data centers, esta terceira maior operadora móvel do Japão está a assumir um novo papel histórico.

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