Análise: A suavização da situação entre os EUA e o Irã impulsiona ativos de risco, mas o Bitcoin ainda enfrenta restrições devido a fatores específicos de venda.

Deep Tide TechFlow notícias, 17 de junho, o mais recente comentário de mercado do QCP Group aponta que os Estados Unidos e o Irã chegaram a um memorando de entendimento (MOU) no fim de semana, o mercado espera que o Estreito de Hormuz retome a navegação, a margem de risco geopolítico diminui, impulsionando a valorização geral dos ativos de risco. Os futuros do índice S&P 500 abriram em alta de mais de 100 pontos e atingiram um recorde histórico, enquanto o preço do petróleo recuou para abaixo de 75 dólares por barril, refletindo uma redução na precificação do risco de interrupção no fornecimento de energia.

O relatório também indica que o presidente do Federal Reserve, Warsh, enfrentará seu primeiro teste de política após assumir o cargo nesta reunião de decisão de política monetária. Em um contexto de aumento dos preços do petróleo devido ao conflito entre os EUA e o Irã, a inflação nos EUA subiu para 4,2% ao ano, atingindo o nível mais alto em mais de três anos. O mercado já incorporou a expectativa de um aumento de 0,5 ponto percentual nas taxas de juros em 2026, e os investidores irão focar no gráfico de pontos e nas declarações do Federal Reserve sobre a trajetória futura da política.

No mercado de ações, as ações da SpaceX dispararam após a abertura, atingindo momentaneamente 225 dólares, um aumento de quase 65% em relação ao preço de emissão de 135 dólares, elevando sua capitalização de mercado para a quinta maior do mundo. O QCP acredita que a baixa liquidez combinada com a forte demanda de instituições e investidores individuais ainda sustentam o desempenho das ações, mas o ritmo de alta atual já acelerou significativamente.

No setor de ativos digitais, apesar do ambiente macroeconômico se tornar relativamente favorável, o Bitcoin ainda não ultrapassou 66 mil dólares. O QCP afirma que um dos fatores de pressão é que, após a recompra de títulos conversíveis de 2029 pela Strategy, há preocupações de que a empresa possa precisar continuar vendendo Bitcoin ou emitindo ações para atender às necessidades de pagamento de dividendos. Embora a empresa tenha levantado cerca de 200 milhões de dólares vendendo ações da MSTR e continue a aumentar sua participação em Bitcoin com os recursos obtidos, essa incerteza de curto prazo ainda pode limitar a recuperação do Bitcoin em linha com o apetite de risco macroeconômico.