Recentemente, a taxa de financiamento voltou a disparar para níveis bastante absurdos, e na verdade estou um pouco relutante em agir. Teoricamente, ficar contra a posição contrária é bastante tentador, mas, na realidade, você está apostando em “emoção + alavancagem”, e mesmo que acerte na direção, pode ser eliminado pela volatilidade, especialmente em um mercado que oscila como uma agulha para cima e para baixo.

Meu hábito atual é primeiro se esconder: reduzir a posição ou simplesmente manter apenas spot/baixa alavancagem, esperando a taxa voltar ao normal antes de agir. Quanto a fazer short para aproveitar o retorno, se for realmente fazer, só arrisco por etapas, deixando margem de garantia suficiente, como uma espécie de seguro, não como uma oportunidade de ganhar dinheiro fácil.

Recentemente, todo mundo tem interpretado o fluxo de fundos de ETFs, a preferência de risco do mercado de ações dos EUA e as oscilações do mercado de criptomoedas como se estivessem ligados… Eu só ouço isso e acho barulhento, a narrativa pode explicar muita coisa, mas não resolve a volatilidade que acontece na sua conta. Primeiro, sobreviva; só depois, o ciclo pode ser discutido.